Table des matières
- Assurance vie permanente
- Assurance temporaire
- Exemple d'assurance vie temporaire
- Exemple d'assurance-vie permanente
Quand il s'agit de considérer l'assurance-vie comme un investissement, vous avez probablement entendu l'adage «Achetez le terme et investissez la différence». Ce conseil est basé sur l'idée que l'assurance-vie temporaire est le meilleur choix pour la plupart des individus car c'est le le type d'assurance vie le moins cher et laisse de l'argent gratuit pour d'autres investissements.
L'assurance-vie permanente, l'autre grande catégorie d'assurance-vie, permet aux titulaires de contrat d'accumuler de la valeur de rachat, contrairement à la durée, mais des frais de gestion et des commissions d'agent coûteux sont associés aux polices permanentes, et de nombreux conseillers financiers considèrent ces frais comme un gaspillage d'argent.
Lorsque vous entendez des conseillers financiers et, plus souvent, des agents d'assurance-vie qui préconisent l'assurance-vie en tant qu'investissement, ils font référence à la valeur de rachat de l'assurance-vie permanente et aux façons dont vous pouvez investir et emprunter cet argent.
Quand est-il judicieux d'investir dans l'assurance-vie de cette façon, et quand est-il préférable d'acheter un terme et d'investir la différence? Jetons un coup d'œil à certains des arguments les plus populaires en faveur de l'investissement dans l'assurance-vie permanente et comment les autres possibilités d'investissement se comparent.
Points clés à retenir
- Il y a des raisons d'utiliser la valeur de rachat de votre police d'assurance vie permanente pour investir et des raisons d'acheter une assurance temporaire et d'investir la différence.Lorsque vous utilisez une assurance vie permanente comme investissement, vous ne payez pas d'impôt tant que vous n'avez pas retiré l'argent. et vous pouvez conserver la police jusqu'à 120 ans, tant que vous payez des primes à temps.Vous pouvez également emprunter contre la valeur de rachat pour acheter une maison ou payer les frais de scolarité de vos enfants, en franchise d'impôt, et recevoir une partie de votre police. prestation de décès de votre vivant si vous développez certaines conditions médicales. Avec l'assurance-vie temporaire, tous vos paiements sont versés au capital-décès de vos bénéficiaires, sans valeur monétaire et, par conséquent, sans composante d'investissement; cela signifie de petites primes en échange d'une prestation de décès importante, mais la majorité des titulaires de police avec assurance-vie temporaire finissent par perdre ce qu'ils ont payé, car la police expire généralement avant que le bénéficiaire puisse déposer une réclamation.
L'assurance-vie est-elle un investissement intelligent?
Assurance vie permanente
Il existe de nombreux arguments en faveur de l'utilisation d'une assurance vie permanente comme investissement. Le problème est que ces avantages ne sont pas propres à l'assurance-vie permanente. Vous pouvez souvent les obtenir par d'autres moyens sans payer les frais de gestion élevés et les commissions d'agent qui viennent avec une assurance-vie permanente. Examinons quelques-uns des avantages les plus largement préconisés de l'assurance-vie permanente.
1. Vous obtenez une croissance à impôt différé.
Cet avantage de la composante valeur monétaire d'une police d'assurance-vie permanente signifie que vous ne payez pas d'impôt sur les intérêts, les dividendes ou les gains en capital de votre police d'assurance-vie jusqu'à ce que vous retiriez le produit. Vous pouvez obtenir ce même avantage, cependant, en plaçant votre argent dans n'importe quel nombre de comptes de retraite, y compris les IRA traditionnels, 401 (k) s, 403 (b) s, SIMPLE IRA, SEP IRA et les régimes indépendants 401 (k).
Si vous maximisez vos contributions à ces comptes année après année, l'assurance-vie permanente pourrait avoir une place dans votre portefeuille et pourrait offrir certains avantages fiscaux.
2. Vous pouvez conserver la plupart des polices jusqu'à 120 ans, tant que vous payez les primes.
Un avantage clé annoncé de l'assurance-vie permanente par rapport à l'assurance-vie temporaire est que vous ne perdez pas votre couverture après un certain nombre d'années. Un contrat à terme se termine lorsque vous atteignez la fin de votre mandat, qui pour de nombreux assurés est à 65 ou 70 ans. Mais à 120 ans, qui aura besoin de votre prestation de décès? Il est fort probable que les personnes que vous aviez initialement souscrites une police d'assurance-vie pour protéger - votre conjoint et vos enfants - soient soit autonomes soit décédées.
3. Vous pouvez emprunter sur la valeur de rachat pour acheter une maison ou envoyer vos enfants à l'université, sans payer de taxes ni de pénalités.
Vous pouvez également utiliser l'argent que vous placez dans un compte d'épargne - sur lequel vous ne payez pas de frais et commissions - pour acheter une maison ou envoyer vos enfants à l'université. Mais ce que les agents d'assurance veulent vraiment dire lorsqu'ils font valoir ce point, c'est que si vous mettez de l'argent dans un régime de retraite fiscalement avantageux comme un 401 (k) et que vous souhaitez le retirer à une fin autre que la retraite, vous devrez peut-être payer 10% pénalité pour distribution anticipée plus l'impôt sur le revenu qui est dû. De plus, certains régimes de retraite, comme le 457 (b), rendent difficile, voire impossible, le retrait d'argent à de telles fins.
Cela étant dit, c'est généralement une mauvaise idée de compromettre votre retraite en pillant votre épargne-retraite à d'autres fins, pénalités ou non. C'est aussi une mauvaise idée de confondre assurance vie et compte d'épargne. De plus, lorsque vous empruntez de l'argent à votre police d'assurance permanente, les intérêts s'accumuleront jusqu'à ce que vous le remboursiez, et si vous décédez avant de rembourser le prêt, vos héritiers recevront une prestation de décès moindre. Les prêts en cours peuvent même entraîner l'expiration d'une police.
4. L'assurance-vie permanente peut offrir des prestations accélérées si vous tombez gravement ou en phase terminale.
Vous pouvez être en mesure de recevoir entre 25% et 100% de la prestation de décès de votre police d'assurance-vie permanente avant votre décès si vous développez une condition spécifique telle qu'une crise cardiaque, un accident vasculaire cérébral, un cancer invasif ou une insuffisance rénale terminale. L'avantage des prestations accélérées, comme on les appelle, est que vous pouvez les utiliser pour payer vos factures médicales et éventuellement profiter d'une meilleure qualité de vie au cours de vos derniers mois. L'inconvénient est que vos bénéficiaires ne recevront pas la totalité de la prestation de décès que vous vouliez lorsque vous avez souscrit le contrat. De plus, votre assurance maladie peut déjà fournir une couverture suffisante pour vos factures médicales.
De plus, certaines politiques de durée offrent cette fonctionnalité; ce n'est pas unique à l'assurance-vie permanente. Certaines polices facturent également des prestations accélérées, comme si les primes d'assurance-vie permanente n'étaient pas déjà suffisamment élevées.
L'utilisation de l'assurance-vie permanente comme investissement pourrait être judicieuse pour certaines personnes fortunées qui cherchent à minimiser les impôts successoraux, mais pour la personne moyenne, acheter une durée et investir la différence est généralement la meilleure option.
Assurance temporaire
Lorsque vous souscrivez une police à terme, toutes vos primes servent à garantir une prestation de décès à vos bénéficiaires. L'assurance vie temporaire, contrairement à l'assurance vie permanente, n'a pas de valeur monétaire et n'a donc pas de composante d'investissement.
Cependant, vous pouvez considérer l'assurance-vie temporaire comme un investissement dans le sens où vous payez relativement peu de primes en échange d'une prestation de décès relativement importante.
Exemple d'assurance vie temporaire
Par exemple, une femme non fumeur de 30 ans en excellente santé pourrait obtenir une police à terme de 20 ans avec une prestation de décès de 1 million de dollars pour 480 dollars par an. Si cette femme décède à 49 ans après avoir payé des primes pendant 19 ans, ses bénéficiaires recevront 1 million de dollars en franchise d'impôt lorsqu'elle aura payé seulement 9 120 $. L'assurance-vie temporaire offre un retour sur investissement incomparable si vos bénéficiaires devaient l'utiliser. Cela dit, il offre un retour sur investissement négatif si vous faites partie de la majorité des assurés dont les bénéficiaires ne déposent jamais de réclamation. Dans ce cas, vous aurez payé un prix relativement bas pour votre tranquillité d'esprit et vous pourrez célébrer le fait que vous êtes toujours en vie.
Détestez-vous vraiment l'idée de potentiellement «jeter» près de 10 000 $ au cours des 20 prochaines années? Que se passerait-il si vous investissiez 480 $ par an en bourse à la place? Si vous gagniez un rendement annuel moyen de 8%, vous auriez 25 960 $ après 20 ans, avant impôts et inflation. Compte tenu du coût d'opportunité de mettre ces 480 $ par an dans les primes d'assurance-vie temporaire au lieu de les investir, vous «jetez» vraiment 25 960 $. Mais si vous décédez sans assurance-vie pendant ces 20 ans, vous ne laisserez presque rien à vos héritiers au lieu d'un million de dollars.
Exemple d'assurance-vie permanente
Et si vous achetiez plutôt une assurance vie permanente? La même femme décrite ci-dessus qui a souscrit une police d'assurance-vie entière auprès de la même compagnie d'assurance devrait s'attendre à payer 9 370 $ par année. Le coût de la police d'assurance vie entière pour une seule année est légèrement inférieur au coût de la police d'assurance vie temporaire pendant 20 ans. Alors, quelle valeur en argent accumulez-vous pour ce coût supplémentaire?
- Après cinq ans, la valeur de rachat garantie du contrat est de 19 880 $ et vous aurez payé 46 850 $ en primes.
- Après 10 ans, la valeur de rachat garantie du contrat est de 65 630 $ et vous aurez payé 93 700 $ en primes.
- Après 20 ans, la valeur de rachat garantie du contrat est de 181 630 $ et vous aurez payé 187 400 $ en primes.
Mais après 20 ans, si vous aviez acheté à terme 480 $ par an et investi la différence de 8 890 $, vous auriez 480 806 $ avant impôts et inflation à un rendement annuel moyen de 8%.
"Bien sûr", dites-vous, "mais la police d'assurance-vie permanente garantit ce rendement. Je ne suis pas assuré d'un rendement de 8% sur le marché." C'est vrai. Si vous n'avez aucune tolérance au risque, vous pouvez placer les 8 890 $ supplémentaires par an dans un compte d'épargne. Vous gagnerez 1% par an, en supposant que les taux d'intérêt n'augmentent jamais par rapport aux creux historiques d'aujourd'hui. Après 20 ans, vous aurez 208 671 $. C'est encore plus que la valeur de rachat garantie de la police permanente de 181 630 $. Cependant, lorsque vous décédez sans assurance-vie permanente ou temporaire, vos héritiers ne reçoivent que votre épargne et vos placements. (Pour une lecture connexe, voir «10 meilleures compagnies d'assurance-vie pour les anciens combattants»)
