Intérêt simple vs intérêt composé: un aperçu
Lors de l'analyse des conditions d'un prêt, il est important de considérer plus que le taux d'intérêt. Deux prêts peuvent avoir des montants en capital, des taux d'intérêt et des durées de remboursement identiques, mais des différences importantes dans le montant des intérêts que vous payez, en particulier si un prêt utilise des intérêts simples et que l'autre utilise des intérêts composés.
Points clés à retenir
- L'intérêt simple est calculé en utilisant uniquement le solde du principal du prêt. Avec l'intérêt composé, l'intérêt par période est basé sur le solde du capital plus tout intérêt en cours déjà accumulé. La Loi sur la vérité dans les prêts (TILA) exige que les prêteurs divulguent les conditions du prêt aux emprunteurs potentiels, y compris le montant total des intérêts à rembourser pendant la durée du prêt et si les intérêts courent simplement ou sont composés.
Intérêt simple
L'intérêt simple est calculé en utilisant uniquement le solde principal du prêt.
La Loi sur la vérité sur les prêts (TILA) exige que les prêteurs divulguent les conditions du prêt aux emprunteurs potentiels, y compris le montant total des intérêts à rembourser pendant la durée du prêt et si les intérêts courent simplement ou sont composés.
Intérêts composés
Avec un intérêt composé, l'intérêt par période est basé sur le solde du capital plus tout intérêt en cours déjà accumulé. Intérêt composé au fil du temps.
En plus d'examiner la déclaration de la vérité sur les prêts , un calcul mathématique rapide vous indique si vous recherchez un intérêt simple ou composé.
Différences clés
Supposons que vous empruntiez 10 000 $ à un taux d'intérêt annuel de 10% avec le capital et les intérêts dus sous forme de somme forfaitaire sur trois ans. À l'aide d'un simple calcul des intérêts, 10% du solde du capital s'ajoutent à votre montant de remboursement au cours de chacune des trois années. Cela équivaut à 1 000 $ par année, ce qui représente 3 000 $ d'intérêts sur la durée du prêt. Au remboursement, le montant dû est donc de 13 000 $.
Supposons maintenant que vous contractez le même prêt, avec les mêmes conditions, mais les intérêts sont composés annuellement. La première année, le taux d'intérêt de 10% est calculé uniquement à partir du capital de 10 000 $. Une fois cela fait, le solde impayé total, principal plus intérêts, est de 11 000 $. La différence entre en jeu au cours de la deuxième année. L'intérêt pour cette année est basé sur le montant total de 11 000 $ que vous devez actuellement, plutôt que sur le solde du capital de 10 000 $. À la fin de la deuxième année, vous devez 12 100 $, ce qui devient la base du calcul des intérêts de la troisième année. Lorsque le prêt est dû, au lieu de devoir 13 000 $, vous vous retrouvez redevable de 13 310 $. Même si vous ne considérez pas 310 $ comme une énorme différence, cet exemple n'est qu'un prêt de trois ans; les intérêts composés s'accumulent et deviennent oppressifs avec des durées de prêt plus longues.
Un autre facteur à surveiller est la fréquence à laquelle l'intérêt est composé. Dans l'exemple ci-dessus, c'est une fois par an. Cependant, si elle est composée plus fréquemment, comme semestriellement, trimestriellement ou mensuellement, la différence entre l'intérêt composé et l'intérêt simple augmente. Une composition plus fréquente signifie que la base à partir de laquelle les nouveaux frais d'intérêt sont calculés augmente plus rapidement.
Une autre méthode plus simple pour déterminer si votre prêt utilise des intérêts simples ou composés consiste à comparer son taux d'intérêt à son taux de pourcentage annuel, que la TILA oblige également les prêteurs à divulguer. Le taux annuel en pourcentage (APR) convertit les frais financiers de votre prêt, qui incluent tous les intérêts et frais, en un taux d'intérêt simple. Une différence substantielle entre le taux d'intérêt et le TAEG signifie une ou deux choses: votre prêt utilise des intérêts composés ou il comprend des frais de prêt élevés en plus des intérêts.
