À la fin des années 1950, George Lane a développé la stochastique, un indicateur qui mesure la relation entre le prix de clôture d'une émission et sa fourchette de prix sur une période de temps prédéterminée. À ce jour, la stochastique est un indicateur technique privilégié car elle est facile à comprendre et a un haut degré de précision pour indiquer s'il est temps d'acheter ou de vendre un titre.
Points clés à retenir
- La stochastique est un indicateur technique privilégié car elle est facile à comprendre et a un haut degré de précision.La stochastique est utilisée pour montrer quand une action est passée en position de surachat ou de survente. indice de résistance relative (RSI) ensemble.
Action de prix
La prémisse de la stochastique est que lorsqu'un titre évolue à la hausse, son cours de clôture a tendance à se négocier en haut de la fourchette ou de l'action des prix de la journée. L'action sur les prix fait référence à la fourchette de prix à laquelle une action se négocie tout au long de la session quotidienne. Par exemple, si un titre ouvrait à 10 $, s'échangeait à 9, 75 $ et atteignait 10, 75 $, puis se fermait à 10, 50 $ pour la journée, l'action ou la fourchette de prix se situerait entre 9, 75 $ (le plus bas du jour) et 10, 75 $ (le plus haut). du jour). Inversement, si le prix a un mouvement à la baisse, le cours de clôture a tendance à se négocier à ou près de la fourchette basse de la séance de négociation du jour.
La stochastique est utilisée pour montrer quand une action est passée en position de surachat ou de survente. Quatorze est le nombre mathématique le plus souvent utilisé dans le mode temps. Selon l'objectif du technicien, il peut représenter des jours, des semaines ou des mois. Le chartiste peut vouloir examiner un secteur entier. Pour une vision à long terme d'un secteur, le chartiste commencerait par regarder 14 mois de toute la fourchette de négociation de l'industrie.
indice de force relative
Jack D. Schwager, co-fondateur de Fund Seeder et auteur de plusieurs livres sur l'analyse technique, utilise le terme "normalisé" pour décrire les oscillateurs stochastiques qui ont des limites prédéterminées, à la fois sur les côtés hauts et bas. Un exemple d'un tel oscillateur est l'indice de force relative (RSI) - un indicateur de momentum populaire utilisé dans l'analyse technique - qui a une plage de 0 à 100. Il est généralement réglé sur la plage 20 à 80 ou la plage 30 à 70. Que vous regardiez un secteur ou un problème individuel, il peut être très avantageux d'utiliser la stochastique et le RSI conjointement.
Stochastique: un indicateur d'achat et de vente précis
Formule
La stochastique est mesurée avec la ligne K et la ligne D. Mais c'est la ligne D que nous suivons de près, car elle indiquera tout signal majeur dans le graphique. Mathématiquement, la ligne K ressemble à ceci:
Formule d'oscillateur de moment stochastique. Investopedia
où:
CP = le cours de clôture le plus récent
L 14 = le prix le plus bas des 14 sessions de trading précédentes
H 14 = le prix le plus élevé des 14 mêmes séances de négociation précédentes
La formule de la ligne D la plus importante ressemble à ceci:
Formule de la ligne D. Investopedia
La D = 100 (H3 ÷ L3) où: H3 = la plus élevée des trois séances de négociation précédentes L3 = le prix le plus bas négocié au cours de la même période de trois jours
Nous vous montrons ces formules uniquement pour votre intérêt. Le logiciel de cartographie d'aujourd'hui effectue tous les calculs, ce qui rend l'ensemble du processus d'analyse technique beaucoup plus facile et donc plus excitant pour l'investisseur moyen.
Lecture du graphique
La ligne K est plus rapide que la ligne D; la ligne D est la plus lente des deux. L'investisseur doit regarder la ligne D et le prix de l'émission commencer à changer et passer aux positions de surachat (sur la ligne 80) ou de survente (sous la ligne 20). L'investisseur doit envisager de vendre le titre lorsque l'indicateur passe au-dessus des 80 niveaux. Inversement, l'investisseur doit envisager d'acheter une émission en dessous de la ligne 20 et commence à augmenter avec un volume accru.
Au fil des ans, de nombreux articles ont exploré «peaufiner» cet indicateur. Mais les nouveaux investisseurs devraient se concentrer sur les bases de la stochastique.
Dans le graphique d'eBay ci-dessus, un certain nombre d'opportunités d'achat claires se sont présentées au cours du printemps et de l'été 2001. Il existe également un certain nombre d'indicateurs de vente qui auraient attiré l'attention des traders à court terme. Le signal d'achat fort du début avril aurait donné aux investisseurs et aux traders une excellente course de 12 jours, allant de la zone médiane de 30 $ à la zone médiane de 50 $.
Le stock Microsoft Corporation (MSFT) est également couramment utilisé comme exemple pour ces mesures.
The Bottom Line
La stochastique est un indicateur technique préféré en raison de l'exactitude de ses résultats. Il est facilement perçu à la fois par les vétérans chevronnés et les nouveaux techniciens, et il a tendance à aider tous les investisseurs à prendre de bonnes décisions d'entrée et de sortie sur leurs avoirs.
