Table des matières
- Définition d'objectifs
- Planification de la retraite
- Types de compte
- Caractéristiques et accessibilité
- Honoraires
- Dépôts minimaux
- Portefeuilles
- Investissement fiscalement avantageux
- Sécurité
- Service Clients
- Notre point de vue
Les services de conseillers personnels Vanguard et les portefeuilles de base E * TRADE bénéficient tous deux de la reconnaissance du nom, car le géant des fonds communs de placement et le courtier à escompte sont déjà bien connus de la plupart des investisseurs. Vanguard et E * TRADE ont créé des options de robo-advisor solides pour leurs clients, mais chacun présente des avantages différents. Nous verrons comment choisir le meilleur pour gérer votre portefeuille d'investissement.
- Minimum de compte: 50 000 $
- Commission: 0, 30% des actifs sous gestion (hors trésorerie)
- Pas génial pour les personnes à la recherche d'un point d'entrée rapide pour investir, car la configuration du compte est un processus lourd et nécessite de parler avec un conseiller.Meilleur pour ceux qui ont plus d'argent disponible pour ouvrir un compte, car la taille minimale du compte est de 50000 $. ceux qui voudraient épargner pour de grands objectifs comme acheter une maison ou payer pour l'éducation des enfants.Idéal pour les personnes qui veulent un apport d'un conseiller humain - les portefeuilles sont examinés par un conseiller au moins une fois par an
- Minimum de compte: 500 $
- Frais: 0, 30%
- Destiné aux investisseurs qui souhaitent trouver un moyen simple de faire fonctionner leur trésorerie sur les marchés Facile pour ceux qui étaient clients de la plate-forme E * TRADE standard de créer un compte Core Portfolios Idéal pour les investisseurs disposant de fonds limités pour commencer Une fois les actifs sous gestion augmenter à 25 000 $ ou plus, les clients peuvent opter pour un compte avec un conseiller supplémentaire
Définition d'objectifs
Chez Vanguard Personal Advisor Services, le site fournit de nombreuses ressources de planification d'objectifs qui incluent des listes de contrôle, des articles pratiques et des calculatrices. Les clients peuvent appliquer ces outils pour estimer leurs coûts totaux de retraite, effectuer un examen descendant des actifs et planifier des objectifs de vie majeurs qui incluent l'épargne collégiale, l'accession à la propriété ou un fonds pour les jours de pluie. Les prévisions et recommandations à long terme dans l'interface de compte vous aident à mieux atteindre les objectifs d'investissement, en fonction des situations de vie et des objectifs définis au cours du long processus d'intégration. Bien sûr, la possibilité de discuter de vos objectifs et de vos portefeuilles avec un conseiller limite nécessairement le travail effectué automatiquement via la plateforme.
D'un autre côté, le service de conseil robotique d' E * TRADE n'est pas aussi axé sur la planification d'objectifs que les autres conseils robotiques. Les clients créent un seul pot d'argent pour financer tous leurs objectifs, plutôt qu'un portefeuille distinct pour chaque objectif distinct. Les rapports sur les progrès que vous faites vers votre objectif unique sont bien conçus, mais la plateforme ne propose pas de stratégies pour consolider le compte si vous êtes en retard. Ce manque de soutien à la planification des objectifs peut être négatif pour un jeune investisseur qui a besoin d'un peu d'aide pour rester sur la bonne voie.
Planification de la retraite
Les services Vanguard Personal Advisor et les portefeuilles de base E * TRADE offrent quelques options pour les comptes de retraite, y compris les IRA traditionnels et Roth, les IRA SEP et les rollovers 401 (k).
Comme mentionné, le site Web de Vanguard propose une variété d'outils et de calculateurs pour aider les clients à déterminer combien d'argent doit être mis de côté pour atteindre des objectifs (tels que la retraite) dans des délais réalistes. Vanguard offre également un instantané de vos investissements extérieurs dans le cadre de votre portefeuille total et propose des mesures sur la probabilité d'atteindre votre objectif. Plus important encore, tous les clients de Vanguard PAS ont accès à des planificateurs financiers certifiés pour toutes leurs questions relatives à la retraite, et un conseiller examine régulièrement votre portefeuille.
En revanche, les portefeuilles de base E * TRADE n'autorisent que l'un des objectifs susmentionnés par compte, simplement en fonction de la durée de votre investissement et de votre tolérance au risque. Les clients ont accès à toutes les offres de recherche et d'enseignement d'E * TRADE, qui comprennent des calculateurs de retraite et d'autres outils de planification, mais ces fonctions ne sont pas intégrées à l'expérience des portefeuilles de base.
Types de compte
Les services Vanguard Personal Advisor et les portefeuilles de base E * TRADE ont des offres de comptes très similaires. La principale différence est que E * TRADE gère les comptes dépositaires, contrairement à Vanguard PAS.
Types de compte Vanguard Personal Advisory Services:
- Comptes imposables (individuels, conjoints et fiduciaires) Comptes IRA traditionnels Comptes IRA divers Comptes IRA SEP (pour les travailleurs indépendants et les petites entreprises) Transferts IRA 401 (k) roulement
Types de comptes E * TRADE Core Portfolios:
- Comptes imposables (individuels, conjoints, dépositaires) Comptes IRA traditionnels Comptes IRA divers Comptes IRA SEP (pour les indépendants et les petites entreprises) Transferts IRA 401 (k) rollovers
Caractéristiques et accessibilité
Les services Vanguard Personal Advisor ont l'avantage sur les portefeuilles de base E * TRADE en termes de fonctionnalités, mais il y a toujours le problème d'accessibilité imminent du minimum de 50 000 $. Les portefeuilles de base E * TRADE ne sont pas aussi riches en fonctionnalités, mais ils vous permettent de bénéficier de seulement 500 $.
Services Vanguard Personal Advisor:
- Conseiller dédié pour les grands comptes: Alors que les comptes jusqu'à 500 000 $ sont attribués à un groupe de conseillers, les comptes supérieurs à ce niveau obtiennent un conseiller dédié. Application intersociétés: de 80% à 90% des candidats à ce conseiller ont d'autres comptes Vanguard, et le minimum d'investissement de 50 000 $ peut être appliqué à tous les actifs Vanguard. Conseils généraux: Bien que les services de conseillers personnels Vanguard ne puissent pas inclure vos autres comptes (régimes de retraite parrainés par l'employeur, régimes d'épargne collégiale) sous ce parapluie de conseiller, les planificateurs prendront en compte ces avoirs lorsqu'ils concevront votre portefeuille et offriront des conseils. Accès aux conseillers: Bien que la montée en puissance soit lente, le portefeuille de chaque client est conçu par un planificateur financier certifié (plutôt que généré automatiquement par vos réponses à un questionnaire), et il est possible de joindre un planificateur - pendant les heures d'ouverture - qui peut répondez à toutes vos questions. Sur ce point, Vanguard se considère comme un service de conseil «hybride», mariant le robot-conseil avec les conseils continus d'un conseiller humain.
Portefeuilles de base E * TRADE:
- Financement facile pour les clients E * TRADE: si vous êtes déjà client E * TRADE, vous pouvez utiliser l'outil de transfert intra-entreprise pour transférer facilement de l'argent d'un autre compte vers votre compte Core Portfolios. Investissement minimum faible: les clients peuvent commencer avec les portefeuilles de base E * TRADE avec seulement 500 $. Personnalisation du compte: les clients ont la possibilité de personnaliser une partie de leur portefeuille en sélectionnant un ETF socialement responsable ou un ETF smart beta.
Honoraires
Les services Vanguard Personal Advisor facturent des frais de conseil compétitifs de 0, 30%, payés trimestriellement, mais les coûts cachés peuvent s'additionner car les clients paient également des frais de transaction. Le courtier a également conclu le paiement des transactions de flux d'ordres avec des fonds communs de placement tiers, et le client paie également la facture de ces frais. Le ratio de frais moyen des investissements sous-jacents est de 0, 11%.
Les portefeuilles de base E * TRADE facturent également 0, 30% par an pour les actifs sous gestion, et les FNB sous-jacents ont des frais de gestion qui varient en moyenne de 0, 07% à 0, 08%.
Dépôts minimaux
Les dépôts minimaux sont l'un des principaux domaines ayant un impact sur Vanguard PAS. Nous l'avons abordé à plusieurs reprises, mais un investisseur doit avoir 100 fois l'argent en caisse pour ouvrir un compte Vanguard PAS par rapport à un compte E * TRADE Core Portfolios.
- Portefeuilles de base E * TRADE: 500 $ Services Vanguard Personal Advisor: 50 000 $
Portefeuilles
Chez Vanguard Personal Advisor Services, le travail initial est simple, mais le calendrier est long. Les clients répondent aux questions sur l'âge, les actifs, les dates de retraite, la tolérance au risque et l'expérience du marché, et la plateforme génère un portefeuille proposé rempli de fonds Vanguard et d'autres titres. La plupart de la conception du portefeuille se fait par algorithme, mais vous devez parler avec un conseiller financier pour finaliser votre plan personnalisé, et les petits caractères indiquent que le plan d'investissement final sera créé dans «quelques semaines» après la consultation. Le client doit accepter le nouveau plan via une autre consultation avant la mise en œuvre.
Chez E * TRADE, vous remplirez un rapide questionnaire de profil d'investisseur, et le programme utilise un algorithme pour déterminer votre portefeuille recommandé, en tenant compte des réponses sur l'horizon temporel et le risque le plus fortement. L'algorithme ne tient pas compte des actifs extérieurs, de vos avoirs dans d'autres comptes ou de plusieurs objectifs d'investissement. Les exemples de portefeuilles comprennent Conservateur, Croissance conservatrice, Croissance modérée, Croissance et Croissance agressive. Si vous aimez le portefeuille recommandé, vous pouvez le personnaliser davantage avec des ETF socialement responsables ou des ETF smart beta.
Actifs des services Vanguard Personal Advisor
Les services Vanguard Personal Advisor offrent un portefeuille personnalisé de fonds indiciels Vanguard à faible coût provenant de divers secteurs de marché et classes d'actifs. Le programme a la flexibilité de travailler avec des actifs non-Vanguard, cependant, si un client détient ces actifs dans un autre compte chez Vanguard.
Vanguard examine les comptes tous les trimestres et rééquilibre au besoin. La méthodologie de Vanguard suit les principes traditionnels de la théorie du portefeuille moderne, en mettant l'accent sur les avantages des titres à faible coût, la diversification et l'indexation, entraînés par des objectifs financiers à long terme. Les méthodologies boursières et obligataires augmentent la diversification en incluant des fonds d'actions à différents niveaux de capitalisation et de volatilité ainsi que des fonds obligataires présentant des risques géographiques, temporels et de capital différents.
Actifs du portefeuille de base E * TRADE
E * TRADE propose des ETF non propriétaires d'iShares, Vanguard et JP Morgan. Le conseil propose également des portefeuilles socialement responsables qui incluent des ETF d'iShares, ainsi que des portefeuilles intelligents bêta conçus pour surperformer les investissements dans les fonds indiciels. E * TRADE propose également un portefeuille de FNB fiscalement sensibles aux clients ayant des comptes imposables.
Les portefeuilles de base E * TRADE se rééquilibrent semestriellement et lorsque des dépôts ou des retraits importants sont effectués. Les pondérations des échantillons de portefeuilles d'E * TRADE sont conformes à la théorie du portefeuille moderne, qui devrait offrir aux investisseurs le niveau approprié de diversification et des risques et des rendements adaptés à leur tolérance déclarée.
Investissement fiscalement avantageux
Il existe différentes façons d'investir efficacement de l'argent pour éviter des impôts excessifs. Une telle façon, la récolte de pertes fiscales, est utilisée par de nombreux robo-conseillers. La récolte de pertes fiscales consiste à vendre des titres à perte pour compenser un impôt sur les gains en capital.
Vanguard Personal Advisor Services s'engage dans la collecte des pertes fiscales via la méthode de la base de coût MinTax, qui identifie les unités ou quantités sélectives - appelées lots - de titres à vendre dans toute transaction de vente en fonction de règles de commande spécifiques. La méthode de la base de coût MinTax minimisera l'impact fiscal des transactions dans de nombreux cas, mais pas nécessairement dans tous les cas. Les clients doivent opter pour MinTax.
Les portefeuilles de base E * TRADE n'offrent pas de récupération de pertes fiscales, mais disent qu'ils fournissent une «stratégie d'investissement sensible à l'impôt» qui utilise des FNB d'obligations municipales pour aider à réduire les impôts sur les intérêts et les dividendes.
Sécurité
Vanguard détient des fonds de clients dans le Vanguard Marketing Group, donnant accès à SIPC et à une assurance excédentaire. L'argent est cependant versé dans des fonds du marché monétaire qui ne sont pas assurés par la FDIC. Le site utilise un cryptage SSL 256 bits et fournit également une authentification à deux facteurs.
Le site Web E * TRADE et les applications mobiles comportent un niveau de cryptage élevé, et les applications mobiles permettent la technologie de reconnaissance faciale ou de déverrouillage par empreinte digitale. Les titres en comptes sont assurés par SIPC, avec une assurance excédentaire pouvant atteindre 600 millions de dollars.
Service Clients
Chez Vanguard, les clients peuvent parler à un conseiller financier à tout moment en fixant un rendez-vous pendant les heures de service à la clientèle, qui sont de 8 h à 20 h, du lundi au vendredi. Les tentatives de contact imprévues ont produit une variété de longs temps d'attente, de plus de cinq minutes à plus de 13 minutes. Il n'y a pas de chat en direct pour les clients potentiels ou actuels, et l'inscription est nécessaire pour envoyer un e-mail via l'application de messagerie sécurisée de l'entreprise.
Chez E * TRADE Core Portfolios, le chat en ligne est disponible 24h / 24 et 7j / 7 sur le site Web et sur l'application mobile, et le site Web indique que «l'interaction avec la gestion d'E * TRADE Capital sera généralement limitée à l'interface Web». Assistance téléphonique est disponible, cependant, en semaine de 8 h 30 à 20 h 30, heure de l'Est, ou les clients peuvent entrer dans un endroit en béton pour obtenir de l'aide. Bien que les représentants du téléphone soient bien informés et utiles, il a fallu attendre en moyenne près de sept minutes avant qu'un humain soit disponible.
Notre point de vue
Choisir entre les services Vanguard Personal Advisor et les portefeuilles de base E * TRADE devrait être beaucoup plus facile qu'il ne l'est. Dans notre classement, Vanguard a surperformé E * TRADE dans des domaines clés tels que le contenu et la gestion de portefeuille, mais a pris du retard dans des domaines plus délicats comme le service client. Dans l'ensemble, Vanguard est le robot-conseiller le plus puissant, mais il est entravé dans ce face-à-face par son dépôt minimum élevé. En termes simples, si vous choisissez entre les deux et que vous avez 50 000 $, le choix de Vanguard est clair. Si vous n'avez pas 50 000 $ et que vous choisissez entre les deux, vous voudrez probablement élargir votre recherche.
Méthodologie
Investopedia se consacre à fournir aux investisseurs des critiques et des évaluations impartiales et complètes des robo-conseillers. Nos examens de 2019 sont le résultat de six mois d'évaluation de tous les aspects de 32 plateformes de robot-conseiller, y compris l'expérience utilisateur, les capacités de définition d'objectifs, le contenu du portefeuille, les coûts et les frais, la sécurité, l'expérience mobile et le service client. Nous avons collecté plus de 300 points de données qui ont pesé dans notre système de notation.
Chaque robot-conseiller que nous avons examiné a été invité à remplir un sondage de 50 points sur sa plate-forme que nous avons utilisé dans notre évaluation. De nombreux robo-conseillers nous ont également fourni des démonstrations en personne de leurs plateformes.
Notre équipe d'experts du secteur, dirigée par Theresa W. Carey, a mené nos examens et développé cette méthodologie de pointe pour classer les plateformes de robot-conseiller pour les investisseurs à tous les niveaux. Cliquez ici pour lire notre méthodologie complète.
