Qu'est-ce qu'un analyste d'investissement?
Un analyste financier est un professionnel de la finance possédant une expertise dans l'évaluation des informations financières et d'investissement, généralement dans le but de faire des recommandations d'achat, de vente et de conservation de titres. Les sociétés de courtage, les conseillers en placement et les sociétés de fonds communs de placement embauchent des analystes en placement pour préparer la recherche en placement à plusieurs fins.
La certification la plus prestigieuse qu'un analyste en investissement peut recevoir est le titre d'analyste financier agréé (CFA). Ils doivent souvent utiliser une variété de formules et de moyens pour identifier les informations.
Points clés à retenir
- Un analyste financier est un professionnel de la finance possédant une expertise dans l'évaluation des informations financières et d'investissement.Les analystes côté achat travaillent pour des gestionnaires de fonds chez des courtiers en fonds communs de placement et des cabinets de conseil financier et identifient les opportunités d'investissement pour leur entreprise.Les analystes actions côté vente travaillent souvent pour les grandes sociétés. les banques d'investissement et émettre des recommandations d'achat, de vente et de conservation ainsi que des recherches spécifiques à l'entreprise.
Les bases d'un analyste d'investissement
Un analyste en investissements recherche les conditions économiques, les informations sur les sociétés et les tendances du marché pour déterminer les recommandations commerciales, sectorielles et industrielles pour l'achat ou la vente d'actions ou de fonds communs de placement. Un analyste boursier se tient au courant des développements de sa concentration sur l'industrie et crée des modèles financiers estimant les résultats futurs pour les entreprises et l'économie. Un analyste évalue les données financières historiques et prospectives, généralement au moyen de modèles financiers avancés. Ils étudient et intègrent des recherches sur les tendances économiques et commerciales pour une industrie, une région géographique ou un type de produit spécifique.
Les analystes d'investissement se répartissent généralement en deux types: les analystes côté achat et les analystes côté vente. Les analystes côté achat travaillent pour des gestionnaires de fonds chez des courtiers en fonds communs de placement et des cabinets de conseil financier. Ils recherchent des entreprises dans les portefeuilles de leurs employeurs, ainsi que d'autres entreprises qui peuvent représenter des opportunités d'investissement rentables. Sur la base de ces recherches, ils préparent des rapports qui proposent des recommandations d'achat et de vente à la direction.
Les analystes en actions côté vente travaillent souvent pour les grandes banques d'investissement, telles que Goldman Sachs. Leurs emplois impliquent de rechercher les fondamentaux financiers des entreprises que la banque envisage de rendre publiques et de déterminer celles qui ont le plus fort potentiel de devenir rentables.
Pour les aspirants analystes financiers, l'une des décisions les plus importantes est de se spécialiser en tant qu'analyste actions ou de rechercher un autre créneau dans le cadre plus large de l'analyse financière. La comparaison suivante explique certaines des différences subtiles entre une carrière d'analyste financier et d'analyste actions.
76 383 $
Salaire de base moyen pour un analyste d'investissement aux États-Unis en 2019, selon glassdoor.com
Formation d'analyste
Un étudiant de premier cycle se spécialise généralement en finance, en informatique, en biologie, en physique ou en génie et suit des cours en affaires, en économie, en comptabilité et en mathématiques. Un master en administration des affaires (MBA) est également souvent préféré pour les analystes d'investissement principaux. Les analystes en placement peuvent également demander une licence de titres de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), ce qui nécessite le parrainage d'une entreprise. Les licences sur titres souvent requises par les analystes en placement comprennent la licence générale de représentant en valeurs mobilières série 7 et la licence d'agent en valeurs mobilières uniforme série 63. Les licences FINRA sont généralement associées à la vente de titres spécifiques en tant que représentant inscrit d'une entreprise. Les analystes financiers peuvent également chercher à obtenir la certification CFA (Chartered Financial Analyst).
Postes d'analyste
Une expertise en analyse des investissements est requise dans de nombreux postes de direction en investissement. Un gestionnaire de portefeuille choisit, gère et présente des produits, des industries et des régions pour le portefeuille d'investissement d'une entreprise. La gestion de portefeuille est requise pour un large éventail de responsabilités au sein de l'industrie de la gestion des investissements. Les gestionnaires de portefeuille sont embauchés par des sociétés d'investissement pour gérer tous les types de fonds avec différents objectifs et structures de fonds. Les gestionnaires de portefeuille sont chargés d'analyser les conditions du marché et les titres de placement et de prendre des décisions d'achat et de vente pour le fonds.
Un analyste en placement d'actions travaille soit du côté de l'achat, soit du côté de la vente pour une entreprise. Un analyste buy-side est principalement un analyste en gestion de portefeuille qui crée des recherches d'investissement et des recommandations d'investissement pour des portefeuilles avec de grandes quantités de capital tels que des fonds communs de placement, des fonds spéculatifs et des compagnies d'assurance. Un analyste sell-side conseille les sociétés de services financiers sur les titres, tels que les actions ou les obligations.
