Qu'est-ce qu'un contrat d'annulation de dette (CDC)
Un contrat d'annulation de dette (DCC) est un accord contractuel modifiant les conditions du prêt. En vertu du contrat d'annulation de dette, une banque s'engage à annuler tout ou partie de l'obligation d'un client de rembourser un prêt ou un crédit. Ces contrats entrent en vigueur à la survenance d'un événement spécifié tel qu'écrit dans le contrat, et la plupart des gens les relient aux dettes de carte de crédit. Ce produit est également connu comme un accord de suspension de la dette (DSA), et les deux produits sont sous le contrôle et la surveillance du Bureau du contrôleur de la monnaie (OCC)
RÉPARTITION DU CONTRAT D'ANNULATION DE LA DETTE (CDC)
Un contrat d'annulation de la dette (CDC) prévoit l'annulation ou la suspension des paiements de prêt lorsqu'il devient difficile, voire impossible, pour l'emprunteur d'effectuer des paiements. Ces événements peuvent inclure un accident ou la perte de vie, de santé ou de revenus. D'autres raisons pour l'annulation de la dette comprennent le service militaire, le mariage et le divorce.
Les banques et autres institutions financières proposeront des contrats d'annulation de dette au lieu d'un plan d'assurance crédit. L'assurance-crédit est un type de police d'assurance achetée par un emprunteur qui rembourse une ou plusieurs dettes existantes en cas de décès, d'invalidité ou, dans de rares cas, de chômage. Les CDC agissent comme une assurance-crédit, mais peuvent également être rédigées pour couvrir des événements dans la vie du conjoint de l'emprunteur ou d'autres membres du ménage. Cette caractéristique du produit reconnaît que dans de nombreux ménages, divers membres de la famille contribuent au revenu total du ménage.
Les CDC offrent aux emprunteurs un moyen flexible de se protéger contre divers événements qui peuvent affecter leur capacité à rembourser leur dette. Ils permettent également aux emprunteurs d'acheter uniquement le montant de protection dont ils ont besoin en fonction de leur situation financière et du montant de la dette qu'ils ont en cours. Par conséquent, les contrats d'annulation de la dette (DCC) et les accords de suspension de la dette (DSA) sont souvent une forme de protection de la dette plus appropriée pour les emprunteurs que l'assurance-crédit.
Disponibilité et réglementation des produits de pardon de la dette
Des contrats d'annulation de dette sont disponibles pour les prêts à la consommation, y compris les prêts à tempérament, les prêts automobiles, les hypothèques, les marges de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC) et les baux. L'emprunteur paie des frais à un créancier qui reçoit la protection fournie. Les régulateurs bancaires fédéraux, les tribunaux fédéraux et la plupart des États reconnaissent les CDC comme des produits bancaires car ils n'ont pas les caractéristiques d'une assurance. Les CDC sont disponibles auprès des institutions de dépôt à charte fédérale et d'État ainsi que par les créanciers non dépositaires. Les DCC sont soumis à une réglementation complète par les régulateurs bancaires fédéraux et étatiques. Les CDC peuvent provenir soit de l'opération de crédit sous-jacente, soit après la clôture ou l'établissement d'un prêt ou d'une ligne de crédit.
Le transfert de risque inhérent à l'assurance-crédit nécessite une réglementation du produit comme assurance. Ce règlement protège la banque en cas d'insolvabilité. Cependant, la même sauvegarde n'est pas présente avec un produit d'annulation de dette. Avec un DCC, le créancier conserve tous les risques d'annulation ou de suspension de paiement. De plus, les CDC ne vendent pas par l'intermédiaire d'agents d'assurance, de courtiers ou d'autres intermédiaires. Ils sont une caractéristique de l'extension de crédit, fournie par un prêteur que le client peut annuler à tout moment.
