Acadian Asset Management, basée à Boston, est une société internationale de gestion de placements avec des filiales à Singapour, Sydney, Tokyo et Londres. La société vise à être la ressource la plus appréciée de leurs clients pour obtenir des informations et réussir leurs investissements. Acadian utilise des connaissances fondamentales pour identifier les opportunités d'investissement. Ces décisions sont basées sur des preuves empiriques et des processus reproductibles et transparents sont utilisés.
Présentation de l'entreprise
Le prédécesseur du cabinet, Acadian Financial Research, a été fondé en 1977 par Gary Bergstrom. Il a conçu et mis en œuvre la première stratégie d'appariement d'indices internationaux au monde sous les auspices de State Street Corporation (STT). Dix ans plus tard, cependant, Acadian Financial Research a quitté State Street et a commencé à gérer directement les actifs.
Aujourd'hui, Acadian Asset Management fonctionne comme une société d'investissement en actions mondiale et internationale, plus boutique que globale. Il se concentre principalement sur la recherche intensive, l'assistance de portefeuille personnalisée et les stratégies longues / courtes. Acadian Asset Management utilise à la fois une analyse fondamentale et quantitative et gère leurs portefeuilles avec une sélection de titres descendante et ascendante.
Il est facile de repérer l'accent quantitatif avec Acadian Asset Management. L'entreprise se vante ouvertement de son «approche scientifique de l'innovation» et de la manière dont l'investissement responsable est ancré dans leur approche d'investissement. Une équipe de recherche interne crée une recherche interne qui fonctionne avec le système acadien.
D'un point de vue philosophique, Acadian Asset Management rejette l'hypothèse d'un marché efficace et se positionne fermement dans l'école active de gestion des investissements. Ses fondements fondamentaux sont conçus pour exploiter les «erreurs de tarification» sur les marchés des valeurs mobilières, en particulier à l'échelle mondiale, où les marchés sont souvent beaucoup moins développés qu'aux États-Unis. L'aspect unique du système d'Acadian est son dévouement aux algorithmes, ce qui réduit le glissement et réduit les coûts de transaction et autres frais de conseil.
Personnel de direction et équipe d'investissement
Le personnel de direction d'Acadian Asset Management est bien établi. Plusieurs de ses hauts dirigeants, dont le co-chef de la direction (PDG) et le co-chef des investissements (co-CIO) John Chisholm, travaillent dans l'entreprise depuis plus de deux décennies. Acadian est dirigée par une équipe comptant près de 200 ans d'ancienneté combinée au sein du cabinet.
Ross Dowd, qui était auparavant chef du groupe de clientèle mondial d'Acadian, fait équipe avec Chisholm en tant que co-PDG. Il y a neuf autres membres du comité exécutif. Brendan O. Bradley, qui est co-CIO, détient un doctorat. en mathématiques appliquées et un baccalauréat en physique. Avant de se joindre à Acadian Asset Management en 2004, Bradley était vice-président chez Upstream Technologies. Laurent de Greef dirige le groupe Solutions client et stratégie produit d'Acadian. Il est également ancien professeur de finance.
L'autre membre essentiel de l'équipe d'investissement est Malcolm P. Baker, professeur de finance à Harvard, titulaire d'un doctorat. de Harvard, une maîtrise en philosophie de Cambridge et un baccalauréat de Brown. Baker est directeur de programme au National Bureau of Economic Research et est chargé de formuler le programme de recherche en investissement pour les Acadiens.
Classes d'actifs et produits
L'équipe d'investissement d'Acadian aime évaluer ses «facteurs agrégés», qu'elle décrit comme des variables appuyées par des observations spécifiques provenant de diverses disciplines, notamment l'analyse statistique, les perspectives fondamentales des actions, les sciences économiques et la finance comportementale. Chaque facteur, une fois analysé, est classé dans l'une des quatre catégories d'actifs clés: valeur, qualité, croissance et technique.
Au 30 juin 2017, Acadian Asset Management et ses sociétés affiliées géraient plus de 86, 5 milliards de dollars pour ses clients, la plupart d'entre eux gérant des fonds de pension, des fonds de dotation, des fondations et d'autres grandes institutions.
Les principales catégories d'actifs des fonds acadiens sont les actions des marchés émergents, les actions mondiales non américaines, les actions régionales et les petites capitalisations. Les fonds proposent également des produits dits «concentrés» pour les clients à la recherche de niveaux de rendement excédentaire plus élevés et se concentrent sur le risque absolu et les rendements ajustés au risque élevé - surveillés normalement par les ratios de Sharpe.
