Qu'est-ce que le projet de loi Crapo?
Le projet de loi Crapo est le surnom de la loi sur la croissance économique, l'allégement de la réglementation et la protection des consommateurs (S.2115), qui a été adopté par le Sénat par une marge de 67 à 31 en mars 2018. Il porte le nom de Mike Crapo, sénateur des États-Unis (R-ID) et président du Comité sénatorial des banques, qui a parrainé le projet de loi.
Le projet de loi Crapo est conçu pour annuler certaines parties de la loi Dodd – Frank sur la réforme de Wall Street et la protection des consommateurs, communément appelée Dodd-Frank. Cette législation a été adoptée en 2010 à la suite de la crise financière de 2008.
Dodd-Frank a consolidé le nombre d'organismes de réglementation chargés de la surveillance financière, a augmenté le montant de capital que les banques devaient maintenir comme coussin contre les replis du marché et a exigé de meilleures normes et niveaux de transparence.
Dodd-Frank a été critiqué à plusieurs reprises par l'industrie financière. Les banques ont exercé de fortes pressions pour faire reculer les exigences en matière de capital et de déclaration qu'elle considérait coûteuses et onéreuses, mais le projet de loi manquait généralement de soutien bipartite. Cela était souvent dû à une législation visant à démanteler le Bureau de protection financière des consommateurs (CFPB). Contrairement aux tentatives précédentes, le projet de loi Crapo s'est concentré sur l'assouplissement des règles bancaires.
Augmente le seuil d'actifs à 250 milliards de dollars au lieu de 50 milliards de dollars
Le principal objectif du projet de loi Crapo est d'augmenter le seuil d'actifs que les banques doivent franchir avant d'être soumises à certaines réglementations et contrôles. Le seuil Dodd-Frank a été fixé à 50 milliards de dollars, au-dessus duquel les banques seraient considérées comme «trop grandes pour faire faillite».
Le projet de loi Crapo porterait ce seuil à 250 milliards de dollars d'actifs, que seul un nombre relativement restreint de banques, comme Bank of America, Wells Fargo et JP Morgan Chase, dépasseraient. Bien que la législation ait été vendue comme un moyen d'aider les banques communautaires, plusieurs banques de taille moyenne en bénéficieraient également.
Les banques qui n'atteignent pas le seuil de 250 milliards de dollars seront finalement exemptées des tests de résistance gérés par la Réserve fédérale. Ces tests sont conçus pour estimer l'impact d'un choc financier sur une banque en fonction de son exposition au risque et de ses réserves. De plus, ces banques ne seraient plus tenues de fournir un aperçu de la façon dont elles seraient liquidées en cas de défaillance.
Les détracteurs du projet de loi ont fait valoir que la réduction du nombre de banques confrontées à une surveillance plus stricte augmenterait les chances d'échec des banques lors d'une future crise financière. Ils soulignent également que les exigences en matière de collecte de données relatives aux prêts hypothécaires seraient assouplies, ce qui permettrait aux petites banques et coopératives de crédit d'éviter d'avoir à communiquer ces données.
Une partie de Dodd-Frank - la création du Bureau de protection financière des consommateurs (CFPB) - avait depuis longtemps embrouillé certains membres du Congrès ainsi que des sociétés financières. Le CFPB a été conçu pour protéger les consommateurs contre les pratiques prédatrices et frauduleuses des banques, des prêteurs et d'autres institutions financières et pourrait imposer des amendes s'il constatait que les consommateurs en profitaient.
Parce que son budget est contrôlé par la Réserve fédérale, les partisans ont déclaré qu'il était protégé contre l'ingérence du Congrès. Les opposants disent que cela a entraîné une portée excessive du CFPB.
