Le ratio d'acide-test, également connu sous le nom de ratio rapide, mesure la liquidité d'une entreprise en calculant dans quelle mesure les actifs courants peuvent couvrir les passifs courants. Le ratio rapide utilise uniquement les actifs courants les plus liquides qui peuvent être convertis en espèces dans les 90 jours ou moins.
Toutes les informations nécessaires pour calculer le rapport acide-test se trouvent dans le bilan d'une entreprise et comprennent les éléments suivants:
Actifs courants ou tous actifs pouvant être convertis en espèces en un an:
- Trésorerie et équivalents de trésorerie Valeurs mobilières de placement Créances
Passifs courants ou dettes ou obligations d'une entreprise échéant dans un délai d'un an:
- Créditeurs Passifs à payer et autres dettes
Points clés à retenir
- Le test d'acide consiste à évaluer le bilan d'une entreprise pour voir si elle dispose de suffisamment de fonds pour couvrir sa dette actuelle.Il est considéré comme plus utile que le ratio actuel souvent utilisé, car le test d'acide exclut les stocks, ce qui peut être difficile à liquider rapidement.Dans le meilleur des cas, une entreprise devrait avoir un ratio de 1 ou plus, ce qui suggère qu'elle a suffisamment de liquidités pour payer ses factures.Un ratio trop bas peut suggérer qu'une entreprise est à court de liquidités, mais dans certains Dans certains cas, cela signifie simplement qu'une entreprise dépend des stocks, comme les détaillants.Un ratio trop élevé pourrait signifier qu'une entreprise est assise sur des liquidités, mais dans certains cas, cela est uniquement spécifique à l'industrie, comme avec certaines entreprises de technologie.
Calcul du rapport acide-test
Le ratio rapide est calculé en totalisant la trésorerie et les équivalents, les débiteurs et les placements négociables, et en divisant le total par les passifs courants comme indiqué ci-dessous:
Idéalement, les entreprises devraient avoir un ratio de 1, 0 ou plus, ce qui signifie que l'entreprise a suffisamment d'actifs à court terme pour couvrir leurs dettes ou factures à court terme. Le ratio d'acide-test peut être affecté par d'autres facteurs tels que le temps qu'il faut à une entreprise pour recouvrer ses comptes débiteurs, le moment des achats d'actifs et la façon dont les provisions pour créances irrécouvrables sont gérées. Certaines sociétés de technologie peuvent avoir des ratios de test d'acide élevés, ce qui n'est pas nécessairement négatif, mais indique plutôt qu'elles ont beaucoup d'argent en caisse.
Le ratio d'acide-test est une mesure de liquidité plus prudente car il n'inclut pas tous les éléments utilisés dans le ratio actuel, également connu sous le nom de ratio de fonds de roulement.
Le ratio actuel mesure la capacité d'une entreprise à payer des passifs à court terme (dettes et dettes) avec ses actifs à court terme (trésorerie, stocks, créances). Le ratio d'acide-test est plus conservateur que le ratio actuel car il ne comprend pas les stocks, ce qui peut prendre plus de temps à liquider.
1
Le ratio minimum d'acide-test qu'une entreprise devrait avoir. Les entreprises dont le ratio est inférieur à 1 manquent d'actifs liquides pour payer leurs dettes ou factures courantes et doivent donc être traitées avec prudence.
The Bottom Line
Aucun ratio ne suffira en toutes circonstances lors de l'analyse des états financiers d'une entreprise. Il est important d'inclure plusieurs ratios dans votre analyse et de comparer chaque ratio avec des entreprises du même secteur.
