Qu'est-ce qu'un prêt hypothécaire admissible?
Une hypothèque qualifiée est une hypothèque qui répond à certaines exigences en matière de protection des prêteurs et de négociation sur le marché secondaire en vertu de la Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act.
Hypothèques admissibles expliquées
La protection hypothécaire admissible a débuté en janvier 2014 et offre une protection juridique aux prêteurs qui respectent certaines réglementations de la loi Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act. Les exigences sont basées sur l'analyse de la capacité de l'emprunteur à rembourser en fonction du revenu, des actifs et des dettes. Les paramètres exigent que l'emprunteur n'ait pas contracté des paiements de dette mensuels supérieurs à 43% du revenu avant impôt; que le prêteur n'a pas facturé plus de 3% en points et frais de montage; et que le prêt n'a pas été émis en tant que prêt risqué ou trop cher assorti de conditions telles que l'amortissement négatif, le paiement forfaitaire ou l'hypothèque à intérêt uniquement.
Des règles hypothécaires qualifiées ont été élaborées pour aider à améliorer la qualité des prêts émis sur le marché primaire et disponibles à la négociation sur le marché secondaire. Les prêteurs bénéficient de certaines protections avec des hypothèques qualifiées. De plus, seuls certains prêts hypothécaires admissibles sont admissibles à la vente sur le marché secondaire.
Protections hypothécaires qualifiées
En vertu des règles relatives aux prêts hypothécaires qualifiés, les dispositions de la «sphère de sécurité» protègent les prêteurs contre les poursuites intentées par des emprunteurs en difficulté qui prétendent avoir obtenu une hypothèque que le prêteur n'avait aucune raison de croire qu'ils pouvaient rembourser. Cependant, les règles protègent également les emprunteurs et le système financier contre les pratiques de prêt risquées qui ont contribué à la crise des prêts hypothécaires à risque de 2007. Elles offrent également des incitations aux prêteurs qui souhaitent vendre leurs prêts sur le marché secondaire, car les prêts hypothécaires qualifiés sont plus attrayants. aux preneurs fermes dans les transactions de produits structurés.
Les prêteurs qui émettent des prêts hypothécaires qualifiés peuvent plus facilement les revendre sur le marché secondaire à des entités telles que Fannie Mae et Freddie Mac. Ces deux entreprises parrainées par le gouvernement achètent la plupart des prêts hypothécaires, ce qui libère du capital pour que les banques accordent des prêts supplémentaires. Dans l'ensemble, des règles hypothécaires qualifiées ont été adoptées pour aider à réduire le risque d'hypothèque en créant de plus grandes incitations à offrir des prêts hypothécaires de meilleure qualité sur les marchés primaire et secondaire.
Exceptions et considérations relatives aux prêts hypothécaires admissibles
Il existe plusieurs exceptions aux règles relatives aux prêts hypothécaires qualifiés. Une exception est que les points et les frais de montage peuvent dépasser 3% pour les prêts de moins de 100 000 $ (sinon, les prêteurs pourraient ne pas être suffisamment indemnisés pour l'émission de tels prêts, et ces prêts hypothécaires plus petits pourraient devenir indisponibles).
La réglementation hypothécaire admissible permet aux prêteurs d'émettre des prêts hypothécaires non qualifiés, mais les règles limitent la vente de ces prêts sur le marché hypothécaire secondaire et offrent moins de protections juridiques aux prêteurs.