Quelle est la vérité sur les prêts (TILA)?
La Loi sur la vérité sur les prêts (TILA) est une loi fédérale promulguée en 1968 pour aider à protéger les consommateurs dans leurs relations avec les prêteurs et les créanciers. Le TILA a été mis en œuvre par le Federal Reserve Board à travers une série de règlements. Certains des aspects les plus importants de la loi concernent les informations qui doivent être divulguées à un emprunteur avant d'accorder un crédit, comme le pourcentage annuel (APR), la durée du prêt et le coût total pour l'emprunteur. Ces informations doivent être visibles sur les documents présentés à l'emprunteur avant la signature et dans certains cas sur les relevés de facturation périodiques de l'emprunteur.
Points clés à retenir
- La loi sur la vérité dans les prêts (TILA) protège les consommateurs dans leurs relations avec les prêteurs et les créanciers.Le TILA s'applique à la plupart des types de crédit à la consommation, y compris les crédits à capital fixe et à crédit ouvert.Le TILA réglemente les informations que les prêteurs doivent faire connaître à consommateurs sur leurs produits et services.
Comment fonctionne la Loi sur la vérité dans les prêts (TILA)
Comme son nom l'indique clairement, le TILA est tout au sujet de la vérité dans les prêts. Il a été mis en œuvre par le règlement Z du Federal Reserve Board (12 CFR Part 226) et a été modifié et étendu à plusieurs reprises au cours des décennies qui ont suivi. Les dispositions de la loi s'appliquent à la plupart des types de crédit à la consommation, y compris le crédit à capital fixe, comme les prêts automobiles et les hypothèques immobilières, et le crédit à durée indéterminée, comme les cartes de crédit ou les marges de crédit sur valeur domiciliaire.
Les règles sont conçues pour permettre aux consommateurs de comparer plus facilement leurs achats lorsqu'ils souhaitent emprunter de l'argent ou sortir une carte de crédit et les protéger contre les pratiques trompeuses ou déloyales de la part des prêteurs. Certains États ont leurs propres variantes d'un TILA, mais la principale caractéristique reste la divulgation appropriée des informations clés pour protéger le consommateur, ainsi que le prêteur, dans les transactions de crédit.
La loi sur la vérité dans les prêts (TILA) donne aux emprunteurs le droit de se retirer de certains types de prêts dans un délai de trois jours.
Exemples de dispositions de la TILA
La TILA impose le type d'informations que les prêteurs doivent divulguer concernant leurs prêts ou autres services. Par exemple, lorsque les emprunteurs potentiels demandent une demande d'hypothèque à taux variable (ARM), ils doivent recevoir des informations sur la façon dont leurs paiements de prêt pourraient augmenter à l'avenir dans différents scénarios de taux d'intérêt.
La loi interdit également de nombreuses pratiques. Par exemple, les agents de crédit et les courtiers en hypothèques n'ont pas le droit de diriger les consommateurs vers un prêt qui se traduira par une plus grande compensation pour eux, à moins que le prêt ne soit réellement dans l'intérêt supérieur du consommateur. Il est interdit aux émetteurs de cartes de crédit de facturer des frais de pénalité déraisonnables lorsque les consommateurs sont en retard dans leurs paiements.
De plus, la TILA accorde aux emprunteurs un droit de résolution pour certains types de prêts. Cela leur donne une période de réflexion de trois jours au cours de laquelle ils peuvent reconsidérer leur décision et annuler le prêt sans perdre d'argent. Le droit de résolution protège non seulement les emprunteurs qui ont peut-être simplement changé d'avis, mais aussi ceux qui ont été soumis à des tactiques de vente à haute pression par le prêteur.
Dans la plupart des cas, la TILA ne régit pas les taux d'intérêt qu'un prêteur peut facturer, ni ne dit aux prêteurs à qui ils peuvent ou ne peuvent pas accorder de crédit, tant qu'ils ne violent pas les lois contre la discrimination. La loi de 2010 sur la réforme et la protection des consommateurs de Dodd-Frank Wall Street a transféré le pouvoir de réglementation en vertu de la TILA du Federal Reserve Board au tout nouveau Consumer Financial Protection Bureau (CFPB), en juillet 2011.
