Qu'est-ce que Williams% R?
Williams% R, également connu sous le nom de Williams Percent Range, est un type d'indicateur de momentum qui se déplace entre 0 et -100 et mesure les niveaux de surachat et de survente. Le Williams% R peut être utilisé pour trouver des points d'entrée et de sortie sur le marché. L'indicateur est très similaire à l'oscillateur stochastique et est utilisé de la même manière. Il a été développé par Larry Williams et il compare le cours de clôture d'une action à la fourchette haute-basse sur une période spécifique, généralement 14 jours ou périodes.
Points clés à retenir
- Williams% R se déplace entre zéro et -100.Une lecture supérieure à -20 est surachetée.Une lecture inférieure à -80 est survendue.Une lecture surachetée ou survendue ne signifie pas que le prix s'inversera. La surachat signifie simplement que le prix est proche des sommets de sa fourchette récente, et la survente signifie que le prix est dans la partie inférieure de sa fourchette récente.Peut être utilisé pour générer des signaux commerciaux lorsque le prix et l'indicateur quittent le territoire de surachat ou de survente.
La formule du Williams% R est:
La Wiliams% R = le plus haut haut - le plus bas bas le plus haut haut - la clôture où le plus haut haut = le prix le plus élevé dans la période de rétrospective, généralement 14 jours.Fermer = le prix de clôture le plus récent.Le plus bas bas = le prix le plus bas dans la période de réflexion
Comment calculer le Williams% R
Le Williams% R est calculé en fonction du prix, généralement sur les 14 dernières périodes.
- Enregistrez le plus haut et le plus bas pour chaque période sur 14 périodes. Sur la 14ème période, notez le prix actuel, le prix le plus élevé et le prix le plus bas. Il est maintenant possible de remplir toutes les variables de formule pour Williams% R. Sur la 15ème période, notez le prix actuel, le prix le plus élevé et le prix le plus bas, mais uniquement pour les 14 dernières périodes (pas les 15 dernières). Calculez la nouvelle valeur Williams% R. À la fin de chaque période, calculez la nouvelle Williams% R, en utilisant uniquement les 14 dernières périodes de données.
Que vous dit Williams% R?
L'indicateur indique à un trader où le prix actuel est relatif au plus haut sommet des 14 dernières périodes (ou quel que soit le nombre de périodes de rétrospective choisi).
Lorsque l'indicateur se situe entre -20 et zéro, le prix est suracheté, ou près du plus haut de sa récente fourchette de prix. Lorsque l'indicateur se situe entre -80 et -100, le prix est survendu, ou loin du plus haut de sa gamme récente.
Pendant une tendance haussière, les traders peuvent surveiller que l'indicateur passe en dessous de -80. Lorsque le prix commence à monter et que l'indicateur remonte au-dessus de -80, cela pourrait signaler que la tendance haussière du prix recommence.
Le même concept pourrait être utilisé pour trouver des positions courtes dans une tendance baissière. Lorsque l'indicateur est au-dessus de -20, surveillez le prix pour commencer à baisser avec le Williams% R repassant en dessous de -20 pour signaler une poursuite potentielle de la tendance baissière.
Les traders peuvent également surveiller les défaillances de momentum. Lors d'une forte tendance haussière, le prix atteindra souvent -20 ou plus. Si l'indicateur chute et ne peut pas revenir au-dessus de -20 avant de retomber, cela indique que la dynamique des prix à la hausse est en difficulté et qu'une baisse plus importante des prix pourrait s'ensuivre.
Le même concept s'applique à une tendance à la baisse. Des lectures de -80 ou moins sont souvent atteintes. Lorsque l'indicateur ne peut plus atteindre ces niveaux bas avant de remonter, cela pourrait indiquer que le prix va monter plus haut.
La différence entre Williams% R et l'oscillateur stochastique rapide
Le Williams% R représente le niveau de clôture d'un marché par rapport au plus haut sommet de la période rétrospective. À l'inverse, l'oscillateur rapide stochastique, qui se déplace entre 0 et 100, illustre la clôture d'un marché par rapport au plus bas. Le Williams% R corrige cela en multipliant par -100. Le Williams% R et l'oscillateur rapide stochastique finissent par être presque le même indicateur. La seule différence entre les deux est la manière dont les indicateurs sont mis à l'échelle.
Limites d'utilisation du Williams% R
Les lectures de surachat et de survente sur l'indicateur ne signifient pas qu'une inversion se produira. Les lectures de surachat aident en fait à confirmer une tendance à la hausse, car une forte tendance à la hausse devrait régulièrement voir les prix pousser ou dépasser les sommets antérieurs (ce que l'indicateur calcule).
L'indicateur peut également être trop réactif, ce qui signifie qu'il donne de nombreux faux signaux. Par exemple, l'indicateur peut être en territoire de survente et commence à augmenter, mais le prix ne le fait pas. En effet, l'indicateur ne s'intéresse qu'aux 14 dernières périodes. Au fil des périodes, le prix actuel par rapport aux hauts et aux bas de la période rétrospective change, même si le prix n'a pas vraiment bougé.
