Table des matières
- FNSOX
- VBIIX
- SWRSX
- VIPSX
Les instruments à revenu fixe tels que les obligations de sociétés offrent aux investisseurs prudents la possibilité d'obtenir un revenu courant à un niveau de risque raisonnable. Quel que soit l'objectif d'investissement, une certaine allocation aux titres à revenu fixe est recommandée, en tant que diversificateur et générateur de revenus. Les obligations d'État, appelées bons du Trésor, offrent les investissements les plus sûrs et certaines offrent également une protection contre l'inflation.
La façon la plus rentable d'ajouter des obligations à votre portefeuille consiste à utiliser un fonds indiciel obligataire, qui investit passivement dans plusieurs obligations et cherche à reproduire la performance d'un indice obligataire à large assise. Nous examinons ici 4 de ces fonds, parmi les nombreux qui sont actuellement proposés sur le marché (toutes les données au 14 janvier 2020).
Points clés à retenir
- Tous les investisseurs devraient envisager d'ajouter des éléments à revenu fixe à leur portefeuille en tant que diversificateur.Les fonds à revenu fixe offrent aux investisseurs un moyen à faible coût d'ajouter ces investissements plus conservateurs à leur portefeuille d'une manière qui suit les indices obligataires. fonds communs de placement à revenu parmi des dizaines de choix là-bas.
Indice Fidelity des obligations à court terme (FNSOX)
Actifs sous gestion (AUM): 622 millions de dollars
Ratio de charges nettes: 0, 03%
Le Fidelity Spartan Short-Term Bond Index Fund suit le rendement de l'indice Barclays US 1-5 Year Treasury Bond Index, qui est composé d'obligations du Trésor américain dont les échéances varient entre un et cinq ans. Le fonds utilise des techniques d'échantillonnage pour suivre l'indice sous-jacent, et il maintient généralement la maturité de son portefeuille à trois ans ou moins. En raison d'un risque de défaillance très faible et de la nature à court terme de ses avoirs, le fonds a un faible rendement SEC à 30 jours de 1, 79%. La durée effective moyenne du fonds de 2, 58 ans le rend moins sensible aux variations des taux d'intérêt par rapport aux autres fonds à échéance plus longue.
Le fonds affiche l'un des ratios de charges nettes les plus bas parmi ses pairs dans la catégorie des administrations publiques à court. Morningstar a reçu une note globale de quatre étoiles de Morningstar pour sa performance ajustée au risque. Le fonds n'a pas de frais de dossier et n'a pas de montant d'investissement minimum.
Indice des obligations à moyen terme Vanguard (VBIIX)
Actifs sous gestion: 35, 3 milliards de dollars
Ratio de charges nettes: 0, 15%
Le Fonds indiciel d'obligations à moyen terme Vanguard Actions des investisseurs suit le rendement de l'indice Barclays US 5-10 Year Government / Credit Float Adjusted. L'indice est composé de bons du Trésor américain, de sociétés nationales de qualité supérieure et d'obligations étrangères de qualité supérieure avec des profils d'échéance de cinq à 10 ans. Le fonds utilise des techniques d'échantillonnage pour minimiser les transactions avec l'erreur de suivi la plus faible possible. Environ 58% du portefeuille du fonds est investi dans des obligations d'État et d'agences américaines, tandis que 40% des actifs du fonds sont des obligations de sociétés émises principalement par des sociétés de services industriels et financiers.
La duration effective moyenne du fonds est de 6, 33 ans et son rendement SEC à 30 jours est de 2, 06%. Le fonds a reçu une note globale de cinq étoiles de Morningstar. Le fonds ne facture pas de frais de chargement à ses investisseurs et nécessite un investissement minimum de 3 000 $.
Fonds indiciel de titres protégés contre l'inflation Schwab Treasury (SWRSX)
AUM: 1, 0 milliard de dollars
Ratio de charges nettes: 0, 05%
Le Schwab Treasury Inflation Protected Securities Index Fund suit la performance de l'indice Barclays US Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) (Series-L) SM. L'indice de référence se compose de tous les TIPS émis par le public avec au moins un an jusqu'à l'échéance, de notes de qualité supérieure et de 250 millions de dollars ou plus de valeur nominale en circulation. Tous les avoirs du fonds sont libellés en dollars américains et le fonds n'est pas exposé aux risques de change des avoirs étrangers. Environ un tiers des actifs du fonds sont investis dans des obligations nominales américaines, tandis que le reste est investi dans des TIPS américains.
En raison d'une inflation toujours faible, les TIPS ont généré des rendements inférieurs à la moyenne tout au long des années 2010. Le Schwab Treasury Inflation Protected Securities Index Fund a une durée effective moyenne de 7, 74 ans et un rendement SEC à 30 jours de 1, 69%. Morningstar a attribué au fonds une note globale de quatre étoiles. Le fonds n'a pas de frais de dossier et ne nécessite aucun investissement minimum.
Fonds indiciel de titres protégés contre l'inflation Vanguard (VIPSX)
AUM: 28 milliards de dollars
Ratio de charges nettes: 0, 20%
Les actions des investisseurs du Fonds Vanguard Inflation-Protected Securities Index Fund suivent la performance de l'indice Barclays US Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) 5-10 ans. L'indice de référence est composé d'obligations publiques du Trésor américain protégées contre l'inflation et dont l'échéance résiduelle est inférieure à dix ans. En raison de sa durée modérée, le fonds est quelque peu sensible au risque de taux d'intérêt réel, mais ses rendements sont également inférieurs à ceux d'un fonds TIPS de plus longue durée. Environ 96% des avoirs du fonds sont des TIPS américains, tandis que les 4% restants se trouvent sur les marchés monétaires.
Le fonds a une durée effective moyenne de 7, 38 ans par rapport à son homologue Schwab, ce qui le rend beaucoup moins sensible aux variations des taux d'intérêt. Le fonds a un rendement SEC à 30 jours de 0, 07%. Morningstar a reçu une note globale de cinq étoiles. Le fonds n'a pas de frais de dossier et nécessite un investissement minimum de 3 000 $.
