Qu'est-ce que la méthode Cape Cod?
La méthode Cape Cod est utilisée pour calculer les réserves de sinistres des assureurs, qui utilisent des pondérations proportionnelles à l'exposition aux sinistres et inversement proportionnelles à l'évolution des sinistres. La méthode Cape Cod repose sur l'hypothèse que les primes ou autres mesures de volume sont connues pour les années d'accidents historiques et que les taux de sinistres ultimes sont identiques pour toutes les années d'accidents. La méthode Cape Cod est parfois appelée méthode Stanard-Buhlmann.
Points clés à retenir
- La méthode Cape Cod, également connue sous le nom de méthode Stanard-Buhlmann, aide à calculer les réserves de perte.Cette méthode calcule les réserves de perte comme la perte à ce jour divisée par l'exposition, puis divisée par le facteur ultime de développement des pertes. crée des estimations de pertes ultimes en utilisant à la fois des informations internes et externes.Un inconvénient majeur de la méthode de Cape Cod est qu'elle ne prend pas en compte la variabilité des estimations de pertes historiques et des facteurs de développement des pertes, et l'exposition aux pertes est supposée constante dans le temps.
Fonctionnement de la méthode Cape Cod
La méthode Cape Cod est basée sur le cadre créé par la méthode Bornhuetter-Ferguson de développement des pertes, bien que les méthodes présentent des différences importantes. La méthode de Bornhuetter-Ferguson sert également de cadre à la méthode d'échelle à chaîne et à la méthode additive. La principale différence entre les méthodes de Cape Cod et de Bornhuetter-Ferguson est que la méthode de Cape Cod crée des estimations de pertes ultimes à l'aide d'informations internes et externes.
Dans la méthode Cape Cod, les réserves pour pertes sont calculées comme la perte à ce jour divisée par l'exposition, puis divisée par le facteur ultime de développement des pertes. La perte à ce jour et le taux d'exposition sont ajustés en fonction de la tendance. Les pertes cumulées sont calculées à l'aide d'un triangle de ruissellement, qui contient les pertes pour l'année en cours ainsi que les primes et les estimateurs de pertes antérieurs. Cela crée une série de poids qui sont proportionnels à l'exposition et inversement proportionnels au développement de la perte.
Considérations particulières
Le processus d'organisation des méthodes connues de réservation des pertes, sous l'égide de la méthode Bornhuetter-Ferguson étendue, dont la méthode Cape Cod fait partie, nécessite l'identification d'estimateurs antérieurs du modèle de développement et des pertes ultimes attendues. Ce processus peut être inversé en combinant des composants de différentes méthodes pour obtenir de nouvelles versions de la méthode Bornhuetter-Ferguson étendue. Le principe de Bornhuetter-Ferguson propose l'utilisation simultanée de différentes versions de la méthode Bornhuetter-Ferguson étendue et une comparaison des prédicteurs résultants afin de sélectionner les meilleurs prédicteurs et de déterminer les plages de prédiction.
Critiques de la méthode Cape Cod
La méthode Cape Cod présente certains inconvénients. Par exemple, il ne tient pas compte de la variabilité des estimations historiques des pertes et des facteurs d'évolution des pertes, et l'exposition aux pertes est supposée constante dans le temps. Cette méthode peut comprendre les pertes encourues mais non déclarées (IBNR) si l'assureur souscrit les mêmes polices à des taux inférieurs au fil du temps.
La méthode accorde également plus d'importance à l'expérience historique qu'à l'expérience récente, car les années d'accident plus matures sont plus proches de la perte finale. Une meilleure pratique pour les actuaires consiste à utiliser une méthode de provisionnement des pertes qui combine la méthode d'échelle en chaîne avec une méthode basée sur l'exposition, comme la méthode Cape Cod.
