Qu'est-ce que le Federal Bank Loan Home System - FHLB?
Le système fédéral de prêts immobiliers (FHLB) est une organisation créée par la Federal Home Loan Bank Act de 1932 pour augmenter le montant des fonds disponibles pour les établissements de crédit qui accordent des prêts hypothécaires et des accords de prêt similaires à des particuliers. Ce système a été créé en réponse aux conditions économiques de la Grande Dépression, qui avaient nui au système bancaire américain.
Comment fonctionne le système fédéral de banques de prêts immobiliers - FHLB
Le système fédéral de banques de prêts immobiliers comprend les 11 banques suivantes:
- Federal Home Loan Bank of AtlantaFédéral Home Loan Bank of BostonFédéral Home Loan Bank of ChicagoFédéral Home Loan Bank of CincinnatiFédéral Home Loan Bank of DallasFédéral Home Loan Bank of Des MoinesFédéral Home Loan Bank of IndianapolisFédéral Home Loan Bank of PittsburghFédéral Home Loan Bank of Pittsburgh Banque de San Francisco, Federal Home Loan Bank of Topeka
Les banques fédérales de prêts immobiliers ont été créées par le gouvernement dans le cadre de la loi fédérale sur les banques de prêts immobiliers afin de fournir une source supplémentaire de soutien aux prêts immobiliers pour le système bancaire américain. Ces banques sont exonérées des taxes fédérales et d'État. Leur structuration est détaillée dans la loi fédérale sur les banques de prêts immobiliers. Leurs fonctions dans le système bancaire diffèrent considérablement des autres entités créées par le gouvernement telles que Fannie Mae, Freddie Mac et Ginnie Mae. Leur objectif ciblé ciblant spécifiquement le marché immobilier les différencie également nettement des banques de la Réserve fédérale. Les banques fédérales de prêts immobiliers accordent des prêts aux membres dans le cadre de divers programmes d'initiatives de logement et offrent également des avances de fonds.
Comment les banques utilisent-elles le système fédéral de banques de prêts immobiliers - FHLB?
Les banques fédérales de prêts immobiliers sont structurées comme des sociétés à capital privé sans financement financé par les contribuables. Les banques déploient une structure d'adhésion qui oblige les membres à acheter des actions privées. Les membres comprennent divers types d'institutions financières. L'Agence fédérale de financement du logement est le bureau du gouvernement chargé de la surveillance de la FHLB. Il réglemente également les conditions d'adhésion à la FHLB, parmi lesquelles la participation au crédit immobilier.
Pour fournir un capital de financement plus important, les banques fédérales de prêts immobiliers émettent également des billets à escompte et des emprunts à terme sur les marchés des capitaux, appelés obligations consolidées. L'émission de dette d'un FHLB est gérée par le Bureau des finances du FHLB. Le Bureau des finances fournit des services d'émission pour les 11 banques. Bien que la dette soit émise individuellement par chaque banque sur le marché des capitaux, elle est soutenue collectivement par toutes les banques du système, ce qui permet un investissement à moindre risque.
Les prêts des banques fédérales de prêts immobiliers sont financés par des actions et des émissions de dettes. Les banques membres ont accès à un financement à faible coût, qui est examiné en fonction de leur objectif d'utilisation. Un des principaux produits de prêt disponibles pour les banques membres est les avances de fonds. Les avances sont généralement disponibles aux membres immédiatement si elles sont approuvées. Les banques membres ont également l'avantage de négocier la structure des conditions des avances de fonds pour répondre à leurs besoins spécifiques.
Les FHLB offrent également des crédits à travers divers programmes. Les programmes populaires comprennent le programme de logement abordable, le programme d'investissement communautaire, le programme de financement du partenariat hypothécaire et le programme d'achat d'hypothèque.
