Interactive Brokers a révolutionné le jeu de négociation depuis que le perturbateur de l'industrie Thomas Peterfly a fondé le courtage en 1993. Construit à partir de rien comme un réseau électronique et un service d'exécution des transactions, il n'a pas été alourdi par les coûts d'exploitation traditionnels qui comprenaient les succursales, les services de gestion de patrimoine et une arrière-boutique remplie de papier. Il a utilisé cet avantage pour offrir des commissions ultra-faibles et génère désormais les revenus de négociation quotidiens les plus élevés de tous les courtiers américains.
Lightspeed est une maison de courtage pour le trader d'actions et d'options à grande vitesse. Les minimums de compte sont élevés, mais le coût de la négociation est très faible. Vous ne trouverez pas d'outils de planification ou de prise en main pour les débutants ici, mais si vous savez ce que vous faites, vous pouvez tirer le meilleur parti des outils de trading disponibles.
Lors de nos prix des meilleurs courtiers en ligne 2019, Lightspeed a reçu les prix du meilleur pour les faibles coûts, du meilleur pour le trading d'options et du meilleur pour le day trading.
Interactive Brokers a reçu des prix pour les meilleurs courtiers en ligne globaux, les meilleurs pour les faibles coûts, les meilleurs pour le trading d'options, les meilleurs pour les actions de Penny, les meilleurs pour le day trading et les meilleurs pour le trading international.
- Compte minimum: 10 000 $ (Web), 25 000 $ (logiciel)
- Frais: Max 4, 50 $ / échange d'actions, 0, 65 $ / contrat d'options. Pas de frais par jambe
- Idéal pour: les commerçants soucieux des coûts et actifs
- Compte minimum: 0 $
- Frais: 0, 005 $ par action pour la plate-forme standard, 0 $ pour IBKR Lite
Expérience commerciale
Lightspeed brille avec une liste impressionnante de plateformes de trading propriétaires et tierces. Cependant, les minimums et les frais de compte diffèrent d'une plateforme à l'autre, limitant l'utilité tout en ajoutant de la confusion sur les coûts de transaction finaux. Les fournisseurs tiers gèrent les logiciels les plus avancés, en ajoutant une couche administrative par rapport à la station de travail autonome et basée sur le Web d'IB, qui se connecte à des tiers via son API (interface de programmation d'application) très appréciée.
Les titulaires de compte de 25 000 $ ou plus peuvent utiliser la plate-forme autonome Lightspeed Trader tandis que 10 000 $ sont nécessaires pour le Web Trader à ossature nue. Les deux facturent des frais mensuels compensés par des commissions, décourageant un faible taux de rotation. Lightspeed Trader est complet, avec des graphiques intégrés, des chaînes d'options complexes, des scanners avancés et une capacité API. Curieusement, Web Trader comprend le même ensemble de fonctionnalités limitées que leur application Mobile Trader, sans devis de niveau 2, accès à terme ou routage d'ordres personnalisable.
Les plateformes tierces incluent Sterling Trader, plusieurs versions de RealTick et Livevol X. Toutes nécessitent des comptes de 25 000 $, attendez-vous à l'exigence de 35 000 $ de Livevol. La livre sterling comporte des frais non remboursables compris entre 140 $ et 170 $ par mois, contrairement à RealTick qui propose des rabais pour le volume de négociation. Le courtier propose également des logiciels sophistiqués de gestion des risques pour les hedge funds ainsi que des logiciels spécialisés sur les contrats à terme et dérivés.
IB a ajouté des fonctionnalités à Trader Workstation (TWS) en continu au cours des deux dernières décennies, mais la plate-forme continue de confondre les traders nouveaux et intermédiaires car elle est basée sur Java et ne suit pas les conventions logicielles typiques. Cependant, la courbe d'apprentissage abrupte en vaut la peine car l'exécution est rapide comme l'éclair tandis que des améliorations plus récentes fournissent la majorité des ressources nécessaires aux commerçants de détail et professionnels.
La cartographie TWS reste un maillon faible de la plateforme, avec des données historiques limitées et des fonctionnalités de personnalisation déroutantes. Il est presque impossible de créer un modèle de graphique qui ne devra pas être changé chaque semaine et de nombreux titulaires de compte abandonnent et utilisent une solution d'analyse technique tierce. Malheureusement, cela peut déclencher une frustration supplémentaire car l'API TWS limite la vitesse de téléchargement des données historiques, en citant les limitations de stimulation et de taille de barre.
Vitesse de la lumière
- Options de routage personnalisables Plateforme Web offrant de nombreux outils Plateformes hautement flexibles
Courtiers interactifs
- La rapidité d'exécution du commerce est améliorée, mais la technologie de clé IBM basée sur Java pour plus de sécurité
Technologies mobiles et émergentes
Le trading d'options sur l'application mobile d'Interactive est très simple. Vous appuyez sur des tuiles représentant les grèves et les dates d'expiration que vous souhaitez échanger pour créer un écart. Vous pouvez comparer deux métiers potentiels avec l'outil Profil de performance.
L'application mobile de Lightspeed est principalement destinée à la clôture des transactions. Il fournit également des données de compte en temps réel.
Courtiers interactifs
- Échangez n'importe où sur PC, pages Web et applications mobilesFacile à naviguer sur mobile et sur ordinateur
Vitesse de la lumière
- Applications téléchargeables pour iOS et Android Pas une expérience mobile supérieure
Nouvelles et éducation
Les deux courtiers offrent une formation et des recherches approfondies sur leurs sites Web. Les matériaux Lightspeed sont mieux organisés, avec des informations faciles à trouver sur les stratégies de trading et les plateformes logicielles. L'éducation aux options est particulièrement remarquable, fournissant des tutoriels approfondis qui couvrent toutes sortes d'opportunités de marché. Un glossaire de trading complet comprend des centaines de sujets de base et avancés tandis que les ressources basées sur la plate-forme sont insuffisantes, avec le Lightspeed Trader standard offrant des recherches limitées qui incluent un écran et un sentiment social.
Interactive Brokers Traders 'Academy propose une variété de cours gratuits, mais le matériel ne suit pas des thèmes clairement définis. La section Trader's Insight est utile, avec des dizaines d'articles écrits par des experts du marché, mais elle est également source de confusion thématique. Heureusement, les menus déroulants et les fonctions de recherche aident à localiser les informations nécessaires dans les deux sections. Les nouvelles et le sentiment du marché sont bien couverts par Market Pulse, tandis qu'une variété impressionnante de recherches gratuites et par abonnement est disponible via la plateforme TWS.
Vitesse de la lumière
- Blog des commerçants actifs Écran de sélectionListes de surveillance et alertesVidéos pour vous aider à rafraîchir les sujets
Courtiers interactifs
- Vidéos éducatives et tutoriels sur tous les sujets Université de Trader avec webinaires et cours gratuits Recherche gratuite et abonnement disponible sur toute la plate-forme Outil d'analyse de portefeuille utile pour l'allocation
Frais
Interactive Brokers propose des prix fixes et échelonnés pour les actions, en fonction du volume. Le taux fixe pour les actions américaines est de 0, 005 $ par action avec un minimum de 1, 00 $ et un maximum de 1, 0% de la taille des transactions. La tarification par palier commence à 0, 0035 $ par action pour un volume mensuel inférieur à 300 000 actions, pour passer à 0, 0015 $ par action au-dessus de 2 millions d'actions par mois. La commande minimum est de 35 cents avec le programme à plusieurs niveaux tout en maintenant le maximum à 1, 0% de la valeur commerciale. Les options coûtent 0, 70 $ par contrat, tombant à 0, 25 $ au-dessus de 50000 contrats par mois, tandis que les contrats à terme e-mini commencent à 0, 50 $ par contrat, tombant à 0, 15 $ par contrat pour un volume mensuel supérieur à 20000 contrats. Les clients IBKR Lite ne paient aucune commission sur les actions américaines, mais ils sont limités au portail client basé sur le Web et aux applications mobiles d'IB. Le barème de commission habituel s'applique à tous les autres métiers.
Lightspeed utilise également des prix fixes et échelonnés. Le programme fixe facture 0, 0045 $ par action avec un minimum de 1, 00 $ ou un taux fixe de 4, 50 $ par transaction. Cependant, Web Trader n'autorise pas la tarification par action, mais facture un taux forfaitaire. Le programme à plusieurs niveaux commence à 0, 0045 $ par action pour un volume mensuel inférieur à 250 000 actions, pour passer à 0, 00200 $ sur 3 millions d'actions. Les options et contrats à terme facturent 0, 60 $ par contrat dans le cadre du programme fixe, avec un minimum de 1, 00 $. Les deux commencent à 0, 60 $ dans le cadre du programme à plusieurs niveaux, tombant après un seuil mensuel de 500 contrats.
Interactive Brokers facture actuellement aux titulaires de comptes négociant en dollars américains un taux de marge de 3, 41% pour les prêts jusqu'à 100 000 $, tombant à 2, 41% au-dessus du million de dollars. Les frais de marge de Lightspeed sont beaucoup plus élevés, commençant à 8, 25% jusqu'à 24 999 $ et tombant à 5, 75% au-dessus du million de dollars.
Méthodologie
Investopedia se consacre à fournir aux investisseurs des critiques et des évaluations complètes et impartiales des courtiers en ligne. Nos avis sont le résultat de six mois d'évaluation de tous les aspects de la plateforme d'un courtier en ligne, y compris l'expérience utilisateur, la qualité des exécutions de transactions, les produits disponibles sur leurs plateformes, les coûts et les frais, la sécurité, l'expérience mobile et le service client. Nous avons établi une échelle de notation basée sur nos critères, collectant plus de 3000 points de données que nous avons pesés dans notre système de notation par étoiles.
De plus, chaque courtier que nous avons interrogé devait remplir un sondage de 320 points sur tous les aspects de sa plate-forme que nous avons utilisé dans nos tests. De nombreux courtiers en ligne que nous avons évalués nous ont fourni des démonstrations en personne de leurs plateformes dans nos bureaux.
Notre équipe d'experts du secteur, dirigée par Theresa W. Carey, a effectué nos examens et développé cette méthodologie de pointe pour classer les plateformes d'investissement en ligne pour les utilisateurs à tous les niveaux. Cliquez ici pour lire notre méthodologie complète.
