Un changement de règle a permis à la Pension Benefit Guarantee Corporation (PBGC) de garantir les soldes 401 (k) qui sont intégrés dans les régimes de retraite admissibles. Cela signifie que si une entreprise offre un régime de retraite, les soldes 401 (k) peuvent être reportés dans la pension et la prestation de retraite qui en résulterait sera garantie par la PBGC tout comme la prestation de retraite initiale précédente au roulement.
Cela n'affectera que les personnes dont l'employeur offre les deux types de plans. Quels sont les avantages et les inconvénients de ce type de roulement?
Revenu à vie
L'une des plaintes concernant le système actuel de régimes à cotisations définies, tel qu'un 401 (k), est qu'il place la responsabilité de l'épargne-retraite sur les employés, contrairement aux régimes à prestations définies.
De nombreux experts en revenu de retraite estiment que les participants seront pour la plupart mieux lotis avec un flux garanti de revenu viager du type de celui fourni en prenant une prestation de retraite comme un flux de revenu annuité. Cela évite aux participants de gérer leurs propres actifs de retraite.
Aucune protection contre l'inflation
Le changement de règle concerne les régimes de retraite d'entreprise plutôt que les régimes gouvernementaux municipaux, étatiques et fédéraux. Les pensions des entreprises sont rarement indexées sur l'inflation via l'ajustement au coût de la vie (COLA), tout comme les régimes de retraite du secteur public. Une fois que les paiements ont commencé, les retraités sont soumis à l'impact de l'inflation sur le pouvoir d'achat de leurs paiements mensuels.
Si le solde avait été laissé dans le compte du régime 401 (k) de l'employé, il aurait pu avoir la possibilité de générer des retours sur investissement qui lui permettraient de devancer l'inflation. D'un autre côté, leur compte pourrait perdre de l'argent dans un marché baissier.
De plus, la combinaison d'un régime à prestations définies et d'un régime 401 (k) ou d'un régime à cotisations définies similaire est puissante. Cela permet aux épargnants de retraite de diversifier leurs sources de revenu de retraite. Ils peuvent rentabiliser leur pension de retraite mensuelle en fournissant un flux de revenus garantis (ou principalement garantis) ainsi que les opportunités de croissance des investissements qui accompagnent un régime à cotisations définies.
Plans gelés
De nombreux régimes de retraite d'entreprise gèlent leurs prestations. Lorsque cela se produit, les travailleurs ne peuvent plus accumuler de prestations de retraite supplémentaires sur la base de la formule de pension telle que celle basée sur les gains et les années de service.
Les implications pour quiconque envisage de rouler tout ou partie de leur 401 (k) est le risque de transformer ces dollars en «argent mort». Cela signifie qu'un participant peut avoir prévu de recevoir une pension de 401 (k) dollars qui était proportionnelle à la formule de pension basée sur les années de service et les gains. Au lieu de cela, l'ancien argent 401 (k) est maintenant bloqué dans un régime de retraite avec une prestation stagnante.
Si cet argent avait été laissé dans le plan 401 (k), au moins il y aurait eu la possibilité de futurs gains d'investissement.
Limites de prestations PBGC
À l'heure actuelle, le PBGC garantit des paiements de pension pouvant atteindre 60 165 $ par année. Le PBGC n'est un facteur que si l'employeur qui offre la pension fait faillite, sinon les paiements de pension sont un passif de la société tout comme un prêt bancaire.
Une caractéristique intéressante des nouvelles règles est que tout argent transféré au régime de retraite à partir d'un 401 (k) n'est pas assujetti à cette limite annuelle de 60 165 $. Si un régime de retraite devait bénéficier de la garantie PBGC, l'employé recevrait une rente mensuelle basée sur le montant de 401 (k) d'argent transféré au régime de retraite en plus du paiement de la prestation initiale du régime de retraite.
Est-ce que ça va prendre?
CNBC a mené un sondage en ligne auprès des lecteurs et 92% des personnes interrogées ont indiqué qu'elles n'envisageraient pas de verser leur 401 (k) d'argent dans le régime de retraite de leur employeur.
Ce n'est pas si surprenant compte tenu du fait que les options populaires de distribution de montants forfaitaires des régimes de retraite ont été traditionnelles. De nombreux retraités semblent préférer avoir plus de contrôle sur leur nid de retraite grâce à un roulement dans un compte de retraite individuel (IRA). Cet arrangement offre une flexibilité dans le montant retiré et permet des options en termes de laisser l'argent aux héritiers, via un IRA hérité par exemple.
Un autre facteur pourrait être que la PBGC n'est pas aussi connue que la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) qui remplit une fonction similaire en assurant les dépôts bancaires.
Devriez-vous reporter votre 401 (k) à votre pension?
Comme pour la plupart des problèmes de planification financière, la réponse est que cela dépend. La situation personnelle de chacun est différente, mais voici quelques facteurs dont les conseillers financiers doivent tenir compte pour les clients.
Sont-ils à l'aise de gérer leur 401 (k) et tout roulement ultérieur vers un IRA? C'est toujours une considération s'ils sont confrontés à une option de prendre un paiement en annuité ou de rouler sur une somme forfaitaire.
De quelles autres ressources de retraite disposent-ils? Ont-ils déjà des investissements de retraite importants en dehors du plan de leur employeur actuel? Cela peut inclure un IRA, des investissements imposables ou une rente. De plus, n'oubliez pas de tenir compte des actifs du régime de retraite de votre conjoint. La sécurité sociale et les pensions d'anciens employeurs devraient également être envisagées. En bref, vous voudrez examiner la situation de retraite d'un client avant de faire le choix de transférer ou non l'actif 401 (k) actuel vers un régime de retraite.
The Bottom Line
Il est difficile de dire si la nouvelle règle autorisant les employés à transférer leurs soldes 401 (k) dans le régime de retraite de leur entreprise se poursuivra. Bien qu'il soit bien intentionné, il y a un certain nombre d'avantages et d'inconvénients à considérer. La situation de chacun est différente, une analyse minutieuse est donc nécessaire.
