Qu'est-ce qu'un refinancement?
Un refinancement se produit lorsqu'un particulier ou une entreprise révise le taux d'intérêt, le calendrier de paiement et les conditions d'une convention de crédit antérieure. Les débiteurs choisissent souvent de refinancer un accord de prêt lorsque l'environnement des taux d'intérêt a considérablement changé, entraînant des économies potentielles sur les paiements de la dette d'un nouvel accord.
Comment fonctionne le refinancement
Un refinancement implique la réévaluation des conditions de crédit et du statut de crédit d'une personne ou d'une entreprise. Les prêts à la consommation généralement pris en compte pour le refinancement comprennent les prêts hypothécaires, les prêts automobiles et les prêts étudiants.
Les investisseurs commerciaux peuvent également chercher à refinancer des prêts hypothécaires sur des propriétés commerciales. De nombreux investisseurs commerciaux évalueront également leurs bilans d'entreprise pour les prêts aux entreprises accordés par les créanciers qui pourraient bénéficier de taux de marché plus bas ou d'un profil de crédit amélioré.
Le refinancement se produit lorsqu'une personne ou une entreprise modifie le taux d'intérêt, le calendrier de remboursement et les conditions d'un accord déjà existant
Comprendre le refinancement
L'environnement de taux actuel est généralement un catalyseur clé pour le refinancement de prêts. D'autres facteurs qui déclenchent un refinancement peuvent être une amélioration du profil de crédit ou une modification des plans financiers à long terme.
Points clés à retenir
- Un refinancement se produit lorsqu'un prêt précédent a été révisé en termes de taux d'intérêt, d'échéancier de paiement et de modalités.Un refinancement implique la réévaluation des conditions de crédit et du statut de crédit d'une personne ou d'une entreprise.Les prêts aux consommateurs souvent considérés pour le refinancement comprennent les prêts hypothécaires, la voiture prêts et prêts étudiants.
Un objectif commun est de payer moins d'intérêts pendant la durée du prêt. Les emprunteurs peuvent également vouloir modifier la durée du prêt ou passer d'un prêt hypothécaire à taux fixe à un prêt hypothécaire à taux variable, ou vice versa.
Types de prêts de refinancement
Il existe plusieurs types d'options de refinancement. Le type de prêt qu'un emprunteur décide dépend des besoins de l'emprunteur.
Refinancement à taux et à terme
Le type de refinancement le plus courant est appelé taux et durée. Cela se produit lorsque le prêt d'origine est payé et remplacé par un nouveau prêt nécessitant des versements d'intérêts moins élevés.
Refinancement Cash-Out
Les décaissements sont courants lorsque l'actif sous-jacent garantissant le prêt augmente en valeur. La transaction consiste à retirer la valeur ou les capitaux propres de l'actif en échange d'un montant de prêt plus élevé.
En d'autres termes, lorsqu'un actif augmente en valeur sur papier, vous pouvez accéder à cette valeur avec un prêt plutôt qu'en le vendant. Cette option augmente le montant total du prêt mais donne à l'emprunteur un accès immédiat à la trésorerie tout en conservant la propriété de l'actif.
Refinancement Cash-In
Le refinancement en espèces permet à l'emprunteur de rembourser une partie du prêt pour un ratio prêt / valeur plus faible ou des paiements de prêt moins importants.
Refinancement de consolidation
Dans certains cas, un prêt de consolidation peut être un moyen efficace de refinancer. Un refinancement de consolidation peut être utilisé lorsqu'un investisseur obtient un prêt unique à un taux inférieur à son taux d'intérêt moyen actuel sur plusieurs produits de crédit.
Ce type de refinancement oblige le consommateur ou l'entreprise à demander un nouveau prêt à un taux inférieur, puis à rembourser la dette existante avec le nouveau prêt, laissant leur capital total en cours avec des paiements de taux d'intérêt sensiblement inférieurs.
Considérations spéciales pour le refinancement
Les environnements de taux d'intérêt sont cycliques et, en tant que tels, sont suivis de près par les consommateurs et les entreprises pour les nouveaux crédits ainsi que pour le refinancement de crédits. La politique monétaire nationale, le cycle économique et la concurrence sur le marché peuvent être des facteurs clés qui font augmenter ou diminuer les taux d'intérêt pour les consommateurs et les entreprises.
Pendant les vallées économiques, les taux d'intérêt peuvent être abaissés pour stimuler les dépenses de consommation et l'investissement des entreprises. Les économies en expansion verront généralement les taux d'intérêt augmenter à mesure que l'économie s'améliorera.
Ces facteurs peuvent influencer les taux d'intérêt sur tous les types de produits de crédit, y compris les prêts non renouvelables et les cartes de crédit renouvelables. Dans un environnement de taux en hausse, les débiteurs avec des produits à taux d'intérêt flottant peuvent s'attendre à voir leurs taux d'intérêt augmenter automatiquement et vice versa avec un environnement de taux décroissant.
