Qu'est-ce que la Loi uniforme sur les valeurs mobilières?
L' Uniform Securities Act est une loi type créée comme point de départ d'une réglementation des valeurs mobilières au niveau de l'État. Le Uniform Securities Act a pour objet de lutter contre la fraude en matière de valeurs mobilières au niveau des États et d'aider la Securities and Exchange Commission (SEC) dans l'application et la réglementation.
Explication de la Loi uniforme sur les valeurs mobilières
Parce que tous les investissements ne sont pas couverts par le gouvernement fédéral et que tous les courtiers en valeurs mobilières ne sont pas enregistrés au niveau fédéral, la SEC ne peut pas protéger tous les investisseurs et poursuivre toutes les violations de la sécurité. Cela a créé le besoin de réglementations au niveau de l'État telles que la loi uniforme sur les valeurs mobilières pour protéger davantage les investisseurs. Chaque État a ses propres lois sur la sécurité, communément appelées «lois du ciel bleu».
Comment la Loi uniforme sur les valeurs mobilières est appliquée
L' Uniform Securities Act est un cadre qui guide les États dans l'élaboration de leur propre législation en valeurs mobilières. La loi a évolué grâce à une série d'amendements en raison du fait que les règlements antérieurs n'étaient pas adoptés de façon uniforme dans tout le pays. Certaines juridictions n'ont pas promulgué chaque loi sur les valeurs mobilières présentée par les Uniform Law Commissioners. Par le biais de révisions et de remplacements ultérieurs de règlements antérieurs, la Uniform Securities Act a apporté une plus grande parité à la mise en œuvre par le gouvernement fédéral et les États des protections des valeurs mobilières.
L'un des problèmes liés à la réglementation des valeurs mobilières de deux ordres de gouvernement différents est le potentiel de duplication. La Loi uniforme sur les valeurs mobilières décrit l'autorité et le rôle des organismes de réglementation fédéraux et d'État dans la lutte contre la fraude en valeurs mobilières. Par exemple, de nombreux actes frauduleux se produisent au niveau local avec des stratagèmes pyramidaux et d'autres escroqueries. Cela signifie que l'application de la loi par l'État est nécessaire pour lutter contre ces crimes.
La loi fournit plus de structure et de cohérence dans le pouvoir d'application de la loi dans les États ainsi que dans la coordination avec l'autorité fédérale en ce qui concerne la poursuite des fraudes en valeurs mobilières.
L'intention de la réglementation des valeurs mobilières, que ce soit au niveau des États ou au niveau fédéral, est d'empêcher la vente frauduleuse de titres aux investisseurs. Les efforts de réglementation découlent de trois éléments principaux. L'inscription est requise pour les premiers appels publics à l'épargne. Ceux qui négocient des valeurs mobilières, en particulier les conseillers en placement, les courtiers et leurs représentants et agents, doivent également être inscrits. Afin d'interdire et de prévenir la fraude en matière de valeurs mobilières, les organismes de réglementation doivent également être habilités à appliquer ces mesures. Cela comprend le fait de se voir accorder la possibilité d'établir des règlements et des règles sur les opérations sur valeurs mobilières et d'avoir la capacité de traduire en justice les infractions pénales et civiles.
La loi uniforme sur les valeurs mobilières sert de structure qui comprend le pouvoir de l'État de prendre des mesures sur ces questions.
