Table des matières
- Rentes variables: une introduction
- La fonction de prestation de vie
- Avantages du vivant et portefeuilles
- Déterminer la pertinence avant d'acheter
- Boutique de recherche et de comparaison
- The Bottom Line
Un débat est en cours dans le secteur des services financiers sur l'utilité des rentes variables et l'objectif qu'elles servent dans le portefeuille financier d'un particulier. Beaucoup estiment que les rentes variables ne conviennent pas à la majorité des investisseurs, d'autant plus que les avantages financiers sont souvent érodés par les frais et pénalités.
Cependant, certaines fonctionnalités supplémentaires peuvent rendre une rente variable adaptée à certains investisseurs, en fonction de son profil financier et de son horizon de retraite. Jetons un coup d'œil à la fonction des prestations du vivant et comment elle pourrait ou non vous être bénéfique.
Points clés à retenir
- L'investissement dans une rente variable est moins flexible que le maintien d'un portefeuille traditionnel qui investit dans des actions, des obligations et des fonds communs de placement.Une rente variable avec une prestation de vie est particulièrement adaptée aux personnes ayant une faible tolérance au risque et des fonds limités. La caractéristique d'une rente variable aura inévitablement un prix: des frais supplémentaires.
Rentes variables: une introduction de haut niveau
Une rente variable est un produit financier à imposition différée qui vous verse des prestations sur un certain nombre d'années et une prestation de décès à vos bénéficiaires. L'avantage que vous recevez est généralement basé sur les paiements d'achat et la performance des investissements sous-jacents. Les investissements sous-jacents peuvent être diversifiés et rééquilibrés, ce qui vous offre la flexibilité de surveiller et de gérer votre portefeuille.
Cependant, un produit de rente variable peut être soumis à une variété de frais:
- Frais du fonds sous-jacent Frais administratifs Frais pour les caractéristiques spéciales ajoutées à la rente
La fonction de prestation de vie
La fonction de prestation de séjour est généralement facultative et disponible au prix d'un supplément. Cependant, malgré le coût supplémentaire, certains conseillers financiers et consommateurs estiment qu'il vaut la peine de recevoir les prestations garanties fournies. La prestation de vie - comme son nom l'indique - est destinée à garantir la prestation fournie, et à cette fin, elle offre généralement une protection garantie de l'investissement principal et des paiements de rente ou garantit un revenu minimum sur une période spécifiée à vous et à votre bénéficiaire.
Il existe plusieurs types de prestations de vie, dont les suivantes:
Prestation minimale d'accumulation garantie
La prestation d'accumulation minimale garantie (GMAB) garantit que la valeur de la rente ne tombera pas en dessous du montant de l'investissement principal, qui est appelé accumulation, quelle que soit la performance du marché des investissements sous-jacents.
Bien entendu, les retraits ne sont pas pris en compte dans cette garantie, car ils réduiront le montant du principal. Afin d'être éligible, le contrat comprend généralement une stipulation qui exige que l'investissement principal soit détenu pendant une période minimale, sans qu'aucun retrait ne se produise pendant cette période.
Garantie de retrait minimum garanti
La prestation de retrait minimum garanti (PRGM) stipule généralement que vous recevrez un montant désigné par le biais de retraits de la rente. Au minimum, le total des retraits totaux ne sera pas inférieur au montant du capital investi, mais il peut être supérieur à ce montant.
Généralement, la garantie couvre un paiement de capital minimum sur une période fixe ou sur la durée de vie de vous et de votre bénéficiaire, les paiements se poursuivant à votre bénéficiaire après votre décès.
Prestation de revenu minimum garanti (GMIB)
Dans le cadre de la garantie de revenu minimum garanti (GMIB), on vous promet un taux de rendement minimum sur le capital, quelle que soit la performance du marché des investissements sous-jacents. Sur la base du rendement, vous êtes assuré d'un montant de versement de rente minimum garanti, qui peut être plus élevé que prévu si la performance du marché des investissements produit un taux de rendement supérieur au taux de rendement minimum garanti.
Habituellement, le montant du capital doit rester intact pendant un nombre minimum d'années pour que vous soyez admissible à cette prestation.
Pas de solution unique pour tous
Le nom réel utilisé pour étiqueter ces avantages peut différer d'une institution financière à l'autre et les dispositions spécifiques des produits peuvent également varier. En tant que tel, vous devez examiner les caractéristiques des produits qui vous intéressent pour déterminer si elles incluent les avantages que vous souhaitez. Bien que les prestations garanties soient souvent les caractéristiques les plus attrayantes de ces rentes fixes, elles ne fournissent toujours pas une solution unique et l'adéquation dépendra de vos besoins et de votre profil financier.
Avantages du vivant vs portefeuilles traditionnels
Investir dans un portefeuille traditionnel qui permet des investissements directs dans des actions, des obligations et des fonds communs de placement offre plus de flexibilité que d'investir dans une rente. Cependant, les risques d'investissement peuvent être tempérés ou même éliminés avec une rente variable qui comprend une fonction GMIB.
De plus, la fonction de prestation de vie peut aider à assurer la tranquillité d'esprit grâce à un revenu garanti pour les personnes sans tolérance au risque en raison de facteurs tels que des actifs limités dans leur nid de retraite, un horizon de retraite court ou tout simplement une extrême prudence en cas de perte de marché valeur des investissements.
D'un autre côté, investir dans une rente variable permet un contrôle limité sur le moment où vous recevez un revenu et son montant. Une fois que le montant du revenu et la période et le calendrier de la rente sont déterminés, vous y êtes généralement enfermé, sauf lorsque le montant diminue ou augmente en raison de la performance du marché. Un portefeuille d'investissement traditionnel offre plus de flexibilité, car vous pouvez retirer n'importe quel montant ou pourcentage en fonction des besoins financiers ou de la volonté au moment du retrait.
Déterminer la pertinence avant d'acheter
En 2019, le marché boursier a bourdonné, mais il y a eu des moments - et ils reviendront - où de nombreux investisseurs ont commencé à voir leurs portefeuilles de retraite perdre une valeur marchande importante. Dans de tels moments, une rente variable avec une caractéristique de vie peut être une bonne solution pour protéger votre œuf de nid.
Dans d'autres situations, cependant, ce n'est peut-être pas le cas. Par exemple, il faut tenir compte de votre espérance de vie. Serez-vous probablement en mesure de profiter des prestations du vivant? Si vous souffrez d'une maladie débilitante ou d'une espérance de vie courte, une rente variable, dont une avec une prestation de vie, peut ne pas être un bon ajout à votre portefeuille de retraite.
Si votre conseiller financier reçoit une commission pour vous vendre une rente variable, assurez-vous de savoir ce que vous obtenez en échange de cette commission.
Boutique de recherche et de comparaison
L'un des avis négatifs sur les rentes est qu'elles sont souvent imposées à des investisseurs inadaptés en raison de la commission élevée que le conseiller en placement reçoit généralement pour vendre le produit. Ce n'est pas toujours le cas, cependant, car de nombreux conseillers financiers travaillent avec les clients pour s'assurer qu'ils reçoivent des produits adaptés à leurs profils financiers et de retraite.
De plus, vous pouvez choisir d'acheter ces produits directement auprès d'émetteurs qui ne perçoivent pas de commission sur la vente. Dans de nombreux cas, des services supplémentaires et un support client sont fournis en échange de la commission. Cela dit, si le paiement de la commission n'entraîne aucun avantage supplémentaire, il peut être judicieux d'acheter le produit auprès d'un fournisseur de libre-service. À ce titre, vous devriez vous demander ou demander à votre conseiller en placement ce qui est reçu en échange de la commission.
The Bottom Line
Un facteur déterminant déterminant qui influe sur votre choix entre une rente et un portefeuille traditionnel est votre besoin de revenu garanti. Si vous avez peu ou pas de tolérance au risque ou des ressources financières limitées, une rente peut fournir le flux de revenu garanti nécessaire. La détermination de la pertinence ne peut pas être surestimée et n'est généralement pas basée uniquement sur la taille de votre nid et la longueur de votre horizon de retraite.
Associer des produits inadaptés à des investisseurs est l'une des pires erreurs pouvant être commises dans la planification financière. Pour de nombreuses personnes, cette décision d'investissement est la dernière étape franchie sur le chemin de la retraite, et souvent les erreurs ne peuvent être corrigées sans leur coûter de gros montants. Quelle que soit la qualité d'un produit, il ne sera pas idéal pour tout le monde, et un soin particulier doit être pris pour que vous compreniez non seulement ses avantages et ses caractéristiques, mais que vous sachiez également comment il se compare à d'autres produits financiers.
