Les métaux précieux ont tendance à être le segment de matières premières de choix pour ceux qui cherchent un abri contre la volatilité et l'incertitude du marché. Étant donné la montée de la tension géopolitique, comme en témoignent les histoires qui ont dominé les gros titres ces derniers jours, les traders deviendront plus sensibles au risque global, et une histoire apparemment petite pourrait agir comme catalyseur pour une pression d'achat accrue en or, argent, platine et palladium., nous examinons les graphiques de trois fonds négociés en bourse (ETF) qui sont couramment utilisés pour obtenir une exposition à ces métaux et analysons la façon dont les traders chercheront à se positionner pour une hausse. (Pour en savoir plus, consultez: En cas de doute, achetez des métaux précieux .)
Fonds de suivi de l'indice des produits de base PowerShares DB (DBC)
Certains investisseurs peuvent ne pas se sentir à l'aise avec une surpondération dans les métaux précieux et préférer une exposition diversifiée à un large panier de matières premières. Une solution potentielle pour ce groupe d'investisseurs pourrait être de se tourner vers le PowerShares DB Commodity Index Tracking Fund car il comprend des contrats à terme sur 14 des matières premières les plus importantes au monde et se trouve avoir une pondération d'environ 10% en métaux précieux.
En regardant le graphique ci-dessous, vous pouvez voir que le prix se négocie dans une fourchette de négociation limitée et qu'il a récemment dépassé la résistance de la ligne de tendance en pointillés. La cassure est un signal clair que les taureaux contrôlent la dynamique et seront probablement utilisés comme signal d'achat. Les ordres stop loss et autres stratégies de protection utiliseront probablement le support de la ligne de tendance inférieure, la moyenne mobile de 50 jours ou la moyenne mobile de 200 jours comme guides. Quelle que soit la stratégie, sur la base du graphique ci-dessous, le biais est sans aucun doute à la hausse. (Pour plus de détails, voir: 3 graphiques pour naviguer sur le marché des matières premières .)
Or
Le prix de l'or se négocie dans l'un des modèles de graphiques les plus populaires utilisés par les traders actifs. Le triangle ascendant est créé en ayant le commerce des prix dans une plage définie qui se rétrécit vers le point de rupture près de la fin du modèle. Le modèle se trouve généralement au milieu d'une tendance à la hausse définie et est connu comme un modèle de continuation. Comme vous pouvez le voir sur le graphique des actions SPDR Gold (GLD) ci-dessous, le récent recul a envoyé le prix vers le support de la moyenne mobile à 200 jours et semble se préparer à un autre test de la résistance. Les traders garderont un œil sur une cassure au-dessus de 130 $ au cours des prochaines semaines, ce qui conduirait alors à des prix cibles bien supérieurs à 150 $. (Pour en savoir plus, voir: Est-il toujours payant d'investir dans l'or? )
argent
Le triangle symétrique est un autre modèle commun utilisé par les commerçants actifs car il est défini par deux lignes de tendance convergentes, qui définissent des zones d'achat et de vente claires. Étant donné que le prix se négocie actuellement au milieu de la tendance, comme le montre le graphique des iShares Silver Truest (SLV) ci-dessous, les commerçants auraient traditionnellement une perspective neutre sur le métal. Cependant, étant donné le sentiment haussier évident du marché plus large des matières premières et de l'or, qui a été discuté ci-dessus, il pourrait être stratégique d'entrer dans un commerce en prévision d'une hausse. (Pour plus de détails, voir: Le retrait des métaux précieux suggère qu'il est temps d'acheter .)
The Bottom Line
Les matières premières et le segment des métaux précieux en particulier ont progressé au cours des dernières sessions en raison de facteurs géopolitiques. Alors que de nombreux investisseurs cherchent à se mettre à l'abri des niveaux croissants de volatilité et d'incertitude, il semble que le moment pourrait être stratégique pour accroître l'exposition à l'un des fonds mentionnés ci-dessus. (Pour plus d'informations, voir: Les traders se tournent vers les métaux précieux parmi la volatilité .)
