Que faut-il capitaliser?
Capitaliser, c'est enregistrer un coût / une dépense au bilan afin de retarder la pleine comptabilisation de la dépense. En général, la capitalisation des dépenses est avantageuse, car les sociétés qui acquièrent de nouveaux actifs à long terme peuvent amortir les coûts. C'est ce qu'on appelle le processus de capitalisation.
La capitalisation peut également faire référence au concept de conversion d'une idée en entreprise ou en investissement. En finance, la capitalisation est une évaluation quantitative de la structure du capital d'une entreprise. Lorsqu'il est utilisé de cette façon, cela signifie parfois aussi de monétiser.
Il existe des directives réglementaires strictes et des meilleures pratiques pour capitaliser les actifs et les dépenses.
Capitaliser
Les bases de la capitalisation
L'un des principes les plus importants de la comptabilité est le principe de l'appariement. Le principe d'appariement stipule que les dépenses doivent être enregistrées pour la période engagée, quel que soit le moment du paiement (par exemple, en espèces). La reconnaissance des dépenses dans la période encourue permet aux entreprises d'identifier les montants dépensés pour générer des revenus. Pour les actifs immédiatement consommés, ce processus est simple et sensé.
Cependant, les grands actifs qui procurent un avantage économique futur présentent une opportunité différente. Par exemple, une entreprise achète un gros camion de livraison pour les opérations quotidiennes. Ce camion devrait fournir une valeur sur 12 ans. Au lieu de passer en charges le coût total du camion lors de son achat, les règles comptables permettent aux entreprises d'annuler le coût de l'actif sur sa durée de vie utile (12 ans). En d'autres termes, l'actif est amorti lors de son utilisation. La plupart des entreprises ont un seuil d'actifs, dans lequel les actifs évalués au-dessus d'un certain montant sont automatiquement traités comme des actifs capitalisés.
Avantages de la capitalisation
La capitalisation des actifs présente de nombreux avantages. Étant donné que les actifs à long terme sont coûteux, la dépense du coût sur les périodes futures réduit les fluctuations importantes des revenus, en particulier pour les petites entreprises. De nombreux prêteurs exigent que les entreprises maintiennent un ratio d'endettement spécifique. Si d'importants actifs à long terme étaient passés en charges immédiatement, cela pourrait compromettre le ratio requis pour les prêts existants ou empêcher les entreprises de recevoir de nouveaux prêts.
De plus, la capitalisation des dépenses augmente le solde d'actif d'une entreprise sans affecter son solde de passif. En conséquence, de nombreux ratios financiers semblent favorables. Malgré cet avantage, cela ne devrait pas être la motivation pour capitaliser une dépense.
Dépréciation
Le processus de radiation d'un actif ou de capitalisation d'un actif sur sa durée de vie est appelé amortissement ou amortissement des actifs incorporels. L'amortissement déduit une certaine valeur de l'actif chaque année jusqu'à ce que la valeur totale de l'actif soit radiée du bilan. L'amortissement est une charge enregistrée au compte de résultat; il ne faut pas le confondre avec l '«amortissement cumulé», qui est un contre-bilan.
La charge d'amortissement du compte de résultat est le montant de l'amortissement passé en charges pour la période indiquée au compte de résultat. Le contre-compte du bilan d'amortissement cumulé est le total cumulé des amortissements enregistrés dans les comptes de résultats depuis l'acquisition de l'actif jusqu'à la date indiquée au bilan.
- Pour les équipements loués, la capitalisation correspond à la conversion d'un contrat de location simple en contrat de location-acquisition en classant l'actif loué comme un actif acheté qui est inscrit au bilan comme faisant partie des actifs de la société. La valeur de l'actif qui sera attribué est soit sa juste valeur marchande, soit la valeur actuelle des paiements de location, selon le moindre des deux. De plus, le montant du principal dû est inscrit au passif du bilan.
Points clés à retenir
- Capitaliser, c'est enregistrer un coût / une dépense au bilan afin de retarder la pleine comptabilisation de la dépense.La capitalisation est utilisée dans la comptabilité d'entreprise pour correspondre au calendrier des flux de trésorerie.Les amortissements sont deux formes courantes de capitalisation des actifs.
Capitalisation boursière
Un autre aspect de la capitalisation concerne la structure du capital de l'entreprise. La capitalisation peut faire référence à la valeur comptable du capital, qui est la somme de la dette à long terme, des actions et des bénéfices non répartis d'une entreprise.
L'alternative à la valeur comptable est la valeur de marché. La valeur marchande du capital dépend du prix des actions de la société. Il est calculé en multipliant le prix des actions de la société par le nombre d'actions en circulation sur le marché. Si le nombre total d'actions en circulation est de 1 milliard et que l'action est actuellement au prix de 10 $, la capitalisation boursière est de 10 milliards de dollars. Les sociétés à forte capitalisation boursière sont appelées grandes capitalisations. les sociétés à capitalisation boursière moyenne sont appelées moyennes capitalisations, tandis que les sociétés à petite capitalisation sont appelées petites capitalisations.
Il est possible d'être surcapitalisé ou sous-capitalisé. La surcapitalisation se produit lorsque les bénéfices ne suffisent pas à couvrir le coût du capital, comme les paiements d'intérêts aux obligataires ou les dividendes aux actionnaires. La sous-capitalisation se produit lorsqu'il n'y a pas besoin de capitaux extérieurs parce que les bénéfices sont élevés et les bénéfices ont été sous-estimés.
Coût capitalisé contre dépenses
Lorsque vous essayez de discerner ce qu'est un coût capitalisé, il est d'abord important de faire la distinction entre ce qui est défini comme un coût et une dépense dans le monde de la comptabilité. Un coût sur toute transaction est le montant d'argent utilisé en échange d'un actif.
Une entreprise achetant un chariot élévateur marquerait un tel achat comme un coût. Une dépense est une valeur monétaire qui quitte l'entreprise; cela inclurait quelque chose comme payer la facture d'électricité ou le loyer d'un immeuble.
L'utilisation du mot capital pour désigner la richesse d'une personne vient de la capitale médiévale latine , pour «stock, propriété».
Limites de capitalisation
Capitaliser les actifs est un élément important de la comptabilité financière moderne et est nécessaire pour gérer une entreprise. Cependant, les états financiers peuvent être manipulés, par exemple lorsqu'un coût est passé en charges au lieu d'être capitalisé. Si cela se produit, les revenus courants seront gonflés au détriment des périodes futures au cours desquelles des amortissements supplémentaires seront désormais imputés.
