Table des matières
- Qu'est-ce qu'un Day Trader?
- Les bases d'un day trader
- Techniques de Day Trader
- Avantages et inconvénients
Qu'est-ce qu'un Day Trader?
Un day trader est un trader qui exécute un grand volume de transactions courtes et longues pour capitaliser sur l'action des prix du marché intraday. L'action sur les prix est le résultat d'inefficacités temporaires de l'offre et de la demande causées par les achats et les ventes de l'actif.
Points clés à retenir
- Les day traders sont des traders qui exécutent des stratégies intrajournalières pour profiter des variations de prix pour un actif donné.Les day traders emploient une grande variété de techniques afin de capitaliser sur les inefficiences du marché.Le day trading peut être une entreprise lucrative, mais elle s'accompagne également d'un degré élevé risque et incertitude.
Qu'est-ce que le day trading?
Les bases d'un day trader
Aucune qualification particulière n'est requise pour devenir day trader. Au lieu de cela, les day traders sont classés en fonction de la fréquence de leurs échanges. La FINRA et la NYSE classent les day traders selon qu'ils effectuent quatre transactions ou plus au cours d'une période de cinq jours, à condition que le nombre de transactions journalières soit supérieur à 6% de l'activité de négociation totale du client au cours de cette période ou de la société de courtage / d'investissement lorsqu'il a ouvert un compte le considère comme un day trader. Les day traders sont soumis à des exigences de maintien du capital et des marges.
Un day trader ferme souvent toutes les transactions avant la fin de la journée de trading, donc ne pas conserver de positions ouvertes du jour au lendemain. L'efficacité d'un day traders peut être limitée par le spread bid-ask, les commissions de trading, ainsi que les dépenses pour les flux d'actualités en temps réel et les logiciels d'analyse. Le day trading réussi nécessite une connaissance et une expérience approfondies. Les day traders utilisent une variété de méthodes pour prendre des décisions de trading. Certains commerçants utilisent des modèles de trading informatique qui utilisent une analyse technique pour calculer des probabilités favorables, tandis que certains tradent sur leur instinct.
Un day trader est principalement concerné par les caractéristiques de l'action des prix d'un stock. Cela diffère des investisseurs qui utilisent des données fondamentales pour analyser le potentiel de croissance à long terme d'une entreprise pour décider d'acheter, de vendre ou de conserver ses actions.
La volatilité des prix et la plage de jours moyenne sont essentielles pour un day trader. Un titre doit avoir un mouvement de prix suffisant pour qu'un day trader puisse réaliser un profit. Le volume et la liquidité sont également cruciaux, car les échanges entrants et sortants rapidement sont essentiels pour capturer de petits bénéfices par échange. Les titres avec une petite plage quotidienne ou un volume quotidien léger ne seraient pas intéressants pour un day trader.
Techniques de Day Trader
Les day traders sont à l'écoute des événements qui provoquent des mouvements de marché à court terme. L'échange des nouvelles est une technique populaire. Les annonces programmées telles que les statistiques économiques, les bénéfices des entreprises ou les taux d'intérêt sont soumises aux attentes du marché et à la psychologie du marché. Les marchés réagissent lorsque ces attentes ne sont pas satisfaites ou dépassées, généralement avec des mouvements soudains et importants, qui peuvent bénéficier aux day traders.
Une autre méthode de négociation est connue comme la réduction de l'écart à l'ouverture. Lorsque le cours d'ouverture montre un écart par rapport à la clôture de la veille, prendre une position dans la direction opposée de l'écart est connu comme atténuer l'écart. Pour les jours où il n'y a pas de nouvelles ou il n'y a pas de lacunes, tôt le matin, les day traders auront une vue sur la direction générale du marché. S'ils s'attendent à ce que le marché monte, ils achèteraient des titres qui affichent une solidité lorsque leurs prix chutent.
Si le marché suit une tendance à la baisse, ils vendraient à découvert des titres qui affichent une faiblesse lorsque leurs prix rebondissent. La plupart des day traders indépendants ont des journées courtes, travaillant de deux à cinq heures par jour. Souvent, ils s'entraîneront à faire des échanges simulés pendant plusieurs mois avant de commencer à effectuer des échanges en direct. Ils suivent leurs succès et leurs échecs par rapport au marché, dans le but d'apprendre par l'expérience.
Avantages et inconvénients du day trading
L'avantage le plus important du day trading est que les positions ne sont pas affectées par la possibilité de nouvelles négatives du jour au lendemain qui pourraient avoir un impact significatif sur le prix des titres. Ces nouvelles incluent des rapports économiques et des résultats vitaux, ainsi que des mises à niveau et des déclassements de courtiers qui se produisent avant l'ouverture du marché ou après la fermeture du marché.
Le trading intrajournalier offre plusieurs autres avantages clés. Un avantage est la possibilité d'utiliser des ordres stop-loss serrés - l'acte d'augmenter un prix stop pour minimiser les pertes d'une position longue. Un autre comprend l’accès accru à la marge et, par conséquent, un plus grand effet de levier. Le day trading offre également aux traders plus d'opportunités d'apprentissage.
Cependant, avec chaque doublure argentée, il y a aussi des nuages d'orage. Les inconvénients du day trading incluent un temps insuffisant pour qu'une position puisse voir une augmentation des bénéfices, dans certains cas, un profit du tout, et des frais de commission accrus en raison du trading plus fréquent, ce qui ronge les marges bénéficiaires auxquelles un trader peut s'attendre.
Avantages
- Les positions sont généralement fermées à la fin de chaque journée et ne sont donc pas affectées par le risque de nouvelles du jour ou de mouvements de courtier en dehors des heures de bureau.Les ordres stop-loss serrés peuvent protéger les positions contre les mouvements extrêmes.Les traders réguliers ont accès à un effet de levier accru et à des commissions plus faibles. De nombreux métiers augmentent l'expérience pratique d'apprentissage.
Les inconvénients
- Les transactions fréquentes signifient des frais de commission multiples.Certains actifs sont interdits, comme les fonds communs de placement.Il peut ne pas y avoir suffisamment de temps pour qu'une position réalise un profit avant qu'il ne soit fermé.Les pertes peuvent augmenter rapidement, surtout si la marge est utilisée pour financer les achats. Les appels de marge sont un réel risque.
