Qu'est-ce qu'un taux d'intérêt fixe?
Un taux d'intérêt fixe est un taux inchangé appliqué à un passif, tel qu'un prêt ou une hypothèque. Il peut s'appliquer pendant toute la durée du prêt ou pendant une partie seulement du terme, mais il reste le même tout au long d'une période donnée. Les prêts hypothécaires peuvent avoir plusieurs options de taux d'intérêt, dont une qui combine un taux fixe pour une partie du terme et un taux ajustable pour le solde. Ils sont appelés «hybrides».
Points clés à retenir
- Un taux d'intérêt fixe évite le risque qu'une hypothèque ou un prêt puisse augmenter de manière significative au fil du temps.Les taux d'intérêt fixes peuvent être plus élevés que les taux variables.Les emprunteurs sont plus susceptibles d'opter pour des prêts à taux fixe pendant les périodes de bas taux d'intérêt.
Comprendre les taux d'intérêt fixes
Un taux d'intérêt fixe est attrayant pour les emprunteurs qui ne veulent pas que leurs taux d'intérêt fluctuent pendant la durée de leurs prêts, ce qui pourrait augmenter leurs frais d'intérêt et, par extension, leurs versements hypothécaires. Ce type de taux évite le risque lié à un taux d'intérêt variable ou variable, dans lequel le taux payable sur un titre de créance peut varier en fonction d'un taux d'intérêt ou d'un indice de référence, parfois de manière inattendue.
Le taux d'intérêt sur un prêt à taux fixe reste le même pendant la durée du prêt. Étant donné que les paiements des emprunteurs restent les mêmes, il est plus facile de prévoir un budget pour l'avenir.
Taux d'intérêt fixes ou variables
Les taux d'intérêt variables sur les prêts hypothécaires à taux variable (ARM) changent périodiquement. Un emprunteur reçoit généralement un taux de lancement pour une période de temps définie, souvent pour un, trois ou cinq ans. Le taux s'ajuste périodiquement après ce point. De tels ajustements ne se produisent pas avec un prêt à taux fixe qui n'est pas désigné comme hybride.
Dans notre exemple, une banque offre à un emprunteur un taux de lancement de 3, 5% sur une hypothèque de 300 000 $ sur 30 ans avec un ARM hybride 5/1. Leurs paiements mensuels sont de 1 347 $ au cours des cinq premières années du prêt, mais ces paiements augmenteront ou diminueront lorsque le taux s'ajustera, en fonction du taux d'intérêt fixé par la Réserve fédérale ou d'un autre indice de référence.
Si le taux s'ajuste à 6%, le paiement mensuel de l'emprunteur augmenterait de 452 $ à 1 799 $, ce qui pourrait être difficile à gérer. Mais les paiements mensuels tomberaient à 1 265 $ si le taux tombait à 3%.
Si, en revanche, le taux de 3, 5% était fixe, l'emprunteur serait confronté au même paiement de 1 347 $ chaque mois pendant 30 ans. Les factures mensuelles peuvent varier à mesure que les taxes foncières changent ou que les primes d'assurance du propriétaire s'ajustent, mais le paiement hypothécaire demeure le même.
On peut compter sur les prêts à taux fixe, alors qu'il y a toujours un peu d'incertitude associée aux taux d'intérêt variables. La grande majorité des consommateurs optent pour des prêts à taux fixe.
Avantages et inconvénients des taux d'intérêt fixes
Les taux fixes sont généralement plus élevés que les taux ajustables. Les prêts à taux ajustable ou variable offrent généralement des taux de lancement inférieurs à ceux à taux fixe, ce qui les rend plus attrayants que les prêts à taux fixe lorsque les taux d'intérêt sont élevés.
Les emprunteurs sont plus susceptibles d'opter pour des taux d'intérêt fixes pendant les périodes de taux d'intérêt bas lorsque le verrouillage du taux est particulièrement avantageux. Le coût d'opportunité est encore beaucoup moins élevé que pendant les périodes de taux d'intérêt élevés si les taux d'intérêt baissent.
Considérations particulières
Le Bureau de la protection financière des consommateurs (CFPB) propose une gamme de taux d'intérêt auxquels vous pouvez vous attendre à tout moment en fonction de votre emplacement. Les taux sont mis à jour toutes les deux semaines, et vous pouvez saisir des informations telles que votre pointage de crédit, l'acompte et le type de prêt pour avoir une idée plus précise du taux d'intérêt fixe que vous pourriez payer à un moment donné et le comparer à un ARM.
