Qu'est-ce qu'une option d'achat d'actions incitative (ISO)?
Une option d'achat d'actions incitative (ISO) est un avantage de l'entreprise qui donne à un employé le droit d'acheter des actions à un prix réduit avec l'attrait supplémentaire d'un allégement fiscal sur le bénéfice. Le profit sur les options d'achat d'actions incitatives est imposé au taux des gains en capital, et non au taux plus élevé pour le revenu ordinaire.
Les options d'achat d'actions non qualifiées (ONS) sont imposées comme un revenu ordinaire.
En règle générale, les actions ISO ne sont attribuées qu'aux cadres supérieurs et aux employés de grande valeur. Les ISO sont également appelés options d'achat d'actions statutaires ou qualifiées.
Comprendre les options sur actions incitatives (ISO)
Des stock-options sont proposées par certaines entreprises pour inciter les salariés à rester à long terme dans une entreprise et contribuer à sa croissance et à son développement ainsi qu'à la hausse du cours de l'action qui en résulte.
Points clés à retenir
- Les options d'achat d'actions donnent à un employé le droit d'acheter un nombre déterminé d'actions à un prix déterminé après une date future.Les bénéfices sur les options d'achat d'actions incitatives sont imposables au taux de gains en capital plutôt qu'au taux d'imposition plus élevé.Cependant, les options d'achat d'actions incitatives nécessitent une période d'acquisition d'au moins deux ans et une période de détention de plus d'un an avant leur commercialisation.
Les options sont généralement émises par des sociétés cotées en bourse ou des sociétés privées qui prévoient de devenir publiques à une date ultérieure.
Les options peuvent servir de forme de rémunération qui augmente les salaires ou de récompense au lieu d'une augmentation de salaire traditionnelle. Les options d'achat d'actions, comme d'autres avantages, peuvent être utilisées pour attirer des talents, surtout si l'entreprise ne peut actuellement se permettre de payer des salaires de base compétitifs.
Le Lingo des Options
Les options sont émises ou «octroyées» à un prix fixé par la société, appelé «prix d'exercice». Il peut s'agir approximativement du prix auquel les actions sont évaluées à ce moment. Les options ont généralement une période d'acquisition avant d'être utilisées, également fixée par la société.
À l'expiration de la période d'acquisition, l'employé peut acheter les actions au prix d'exercice ou «exercer l'option». Ensuite, l'employé peut vendre le stock pour sa valeur actuelle, empochant la différence entre le prix d'exercice et le prix de vente en tant que profit.
Les options d'achat d'actions incitatives doivent être détenues pendant plus d'un an à compter de la date d'exercice et deux ans à compter de l'octroi.
Bien sûr, rien ne garantit que le cours de l'action sera supérieur au prix d'exercice au moment de l'acquisition des options. S'il est inférieur, l'employé peut conserver les options jusqu'à juste avant la date d'expiration dans l'espoir que le prix augmente. Les options d'achat d'actions incitatives expirent généralement après 10 ans.
L'accord fiscal pour les ISO
Les options d'achat d'actions incitatives bénéficient d'un traitement fiscal plus favorable que les options d'achat d'actions non admissibles, en partie parce qu'elles obligent le détenteur à détenir les actions pendant une période plus longue.
Cela vaut également pour les actions ordinaires. Les actions doivent être détenues pendant plus d'un an pour que le bénéfice de leur vente soit considéré comme un gain en capital plutôt que comme un revenu ordinaire.
Dans le cas d'options d'achat d'actions incitatives, les actions doivent être détenues pendant plus d'un an à compter de la date d'exercice et deux ans à compter de l'attribution. Les deux conditions doivent être remplies pour que les bénéfices comptent comme des gains en capital plutôt que comme un revenu gagné.
Supposons qu'une entreprise accorde 100 actions d'options d'achat d'actions incitatives à un employé le 1er décembre 2019. L'employé peut exercer l'option ou acheter les 100 actions après le 1er décembre 2021. L'employé peut vendre les options à tout moment après une autre année est passée pour être admissible à traiter le profit comme des gains en capital.
Le bénéfice imposable est la différence entre le prix d'exercice et le prix au moment de la vente.
Les taux d'imposition
À partir de 2019, les taux d'imposition des gains en capital sont de 0%, 15% ou 20%, selon le revenu du dossier individuel.
Le taux d'imposition des déclarants individuels varie de 12% à 32% selon le revenu.
ISOs vs. ONS
Les bénéfices sur la vente d'options d'achat d'actions non admissibles peuvent être imposés comme un revenu ordinaire ou comme une combinaison de revenu ordinaire et de gains en capital, selon le moment où ils sont vendus après l'exercice des options.
De plus, une partie de la valeur des ONS peut être soumise à une retenue à la source sur le revenu gagné dès qu'elle est exercée. Aucun rapport n'est nécessaire pour les ISO tant que le bénéfice n'est pas réalisé.
Pour l'employé, l'inconvénient de l'ISO est le plus grand risque créé par la période d'attente avant la vente des options.
En outre, la vente des ISO risque de générer un bénéfice suffisamment important pour déclencher l’impôt minimum alternatif fédéral. Cela ne s'applique généralement qu'aux personnes aux revenus très élevés et aux attributions d'options très substantielles.
