Qu'est-ce que la catégorie de rente L Share?
La classe de rentes à parts L est une version d'une rente variable qui commence à être versée plus tôt que la plupart mais qui a des coûts administratifs relativement élevés. Il est conçu pour les investisseurs qui souhaitent pouvoir commencer à retirer des fonds d'un compte après une période de temps relativement courte.
Les autres classes d'actions offertes par les rentes variables sont les classes de rentes A, B, C, O et X.
Les principes de base de la catégorie de rente d'actions L
Une rente variable, en général, est un véhicule d'investissement à long terme mis en place par une compagnie d'assurance pour un investisseur planifiant sa retraite. L'investisseur paie une prime annuelle qui est investie dans n'importe quelle combinaison d'actifs tels que des actions, des obligations et des fonds du marché monétaire.
La richesse qui s'accumule de ces investissements est reportée d'impôt jusqu'à ce que l'argent soit retiré, et la valeur de la rente variable est corrélée avec la performance des investissements sous-jacents.
En plus de la prime payée, le rentier paie également des frais de risque et frais de mortalité (S&E) pour indemniser la compagnie d'assurance pour le risque que le rentier survive à son espérance de vie.
La compagnie d'assurance verse à l'investisseur de rente des versements périodiques garantis et annuités.
Les rentes variables sont réglementées par les organismes de réglementation des assurances de l'État, la Securities Exchange Commission (SEC) et la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).
Points clés à retenir
- Les rentes d'actions L sont une classe de rentes variables qui permet des périodes de rachat plus courtes, généralement de 3 à 4 ans.Les autres classes de rentes variables ont généralement des périodes de rachat pouvant aller jusqu'à 10 ans ou plus.L'avantage de pouvoir retirer des fonds de la rente plus tôt sans pénalité, cependant, s'accompagne de frais administratifs, de S&E et autres plus élevés.
Avantages de la Classe Annuity L Share
Il existe différentes classes d'actions disponibles en rentes variables, dont l'une est la classe d'actions L. La classe d'actions L se distingue des autres classes de rentes en termes de frais de rachat, de frais administratifs et de dépenses et de barème des frais de S&E.
La période de rachat est la période pendant laquelle un rentier ne peut retirer des fonds du compte. Sinon, des frais ou pénalités de rachat seront appliqués.
La classe d'actions L a une période de rachat de trois à quatre ans, ce qui indique que le propriétaire peut commencer à retirer de l'argent après trois ou quatre ans selon l'accord contractuel de l'institution financière.
La période de rachat moyenne pour une rente variable est de six à huit ans, ce qui fait de la rente de l'action L une option avantageuse.
Un autre avantage de la classe d'actions L est qu'elle n'a pas de frais de vente initiaux comme les classes d'actions A et O. Les frais d'acquisition initiaux associés aux actions A sont des frais payés lors de l'achat d'actions et sont déduits du montant d'investissement du portefeuille. Les classes d'actions O facturent des frais de vente basés sur des primes correspondant à un pourcentage fixe du montant investi d'un compte.
Risques liés à la catégorie de rente L Share
Les classes de rentes en actions L offrent une charge de risque et de dépenses de mortalité relativement plus élevée que les autres classes de rentes variables. Les frais de suivi et d'évaluation représentent un pourcentage de la valeur du compte du rentier et constituent un coût continu qui se poursuit même après la période de rachat.
Plus le pourcentage est élevé, plus la valeur des investissements est faible. Les frais de S&E pour les rentes variables varient généralement de 0, 9% à 1, 95%, les frais de classe d'actions L se situant dans le spectre supérieur de cette fourchette.
Les frais administratifs et de distribution sont les frais de service et de distribution des paiements de rente. Certaines de ces charges concernent le coût du transfert de fonds entre les comptes et le coût de la préparation des relevés mensuels et des rapports de confirmation.
Les frais administratifs de rente variable varient de 0, 0% à 0, 6% par an, les actions L offrant le pourcentage le plus élevé de la valeur du compte. Certaines institutions financières combinent les frais de S&E et d'administration en un seul et classent la combinaison en tant que frais MEA, ce qui signifie des frais annuels de mortalité et de dépenses et des frais administratifs.
Les autres frais qui peuvent être facturés dans le cadre de la catégorie de rente d'actions L comprennent des frais de service annuels et des frais pour des caractéristiques spéciales telles que l'assurance soins de longue durée et une prestation de décès renforcée.
Il est important que les investisseurs lisent rigoureusement les accords contractuels pour connaître et comprendre les coûts qui seront associés à leurs comptes de rente.
Classe de rentes L Share: qui les achète
La part L est la plus précieuse pour les investisseurs qui souhaitent accéder à leurs fonds d'investissement après seulement quatre ans sans être pénalisés. Prenons l'exemple suivant. Une rente variable standard avec un investissement initial de 100 000 $ offre un taux de croissance de 10% sur cinq ans.
La période de rachat est de huit ans dans le cadre du contrat standard avec des frais annuels MEA de 1, 1%. Après cinq ans, l'investissement passe à 153 157, 90 $, mais le rentier ne peut accéder aux fonds sans être pénalisé pendant encore trois ans.
Un rentier avec une classe de rente d'actions L avec une période de rachat de quatre ans et des frais annuels de MEA de 1, 90% verra que la valeur d'investissement après cinq ans est de 147 614, 30 $, inférieure au contrat de rente standard ci-dessus. Mais le rentier peut retirer une partie de ces fonds pendant cette période, ce qui ne serait pas possible dans une autre catégorie de rente. Le rentier paiera donc des frais administratifs plus élevés mais aura un accès plus rapide aux revenus.
