Quel est le style d'investissement
Le style d'investissement est une stratégie ou une théorie globale utilisée par un investisseur pour définir la répartition de l'actif et choisir des titres individuels à investir.
RÉPARTIR Le style d'investissement
Les styles d'investissement pour les investisseurs individuels sont généralement construits à partir de leur tolérance au risque, qui peut généralement être classée comme conservatrice, modérée ou agressive. Le risque est généralement une préoccupation majeure pour les investisseurs individuels lorsqu'ils déterminent un style d'investissement et prennent des décisions d'investissement. Le risque est également généralement un aspect clé de la divulgation pour les investisseurs lors de l'analyse des fonds gérés pour l'investissement.
Comment choisir votre style d'investissement
Portefeuilles optimaux
La théorie moderne du portefeuille suggère que les investisseurs devraient être pratiques dans la diversification de leurs investissements afin d'obtenir un risque et un rendement optimaux. Pourtant, avec le risque comme principale considération, les investisseurs ont encore une multitude d'investissements pour construire un portefeuille personnel de titres individuels ou de fonds gérés. Dans l'univers d'investissement, les investisseurs trouveront à la fois des titres et des fonds présentant des caractéristiques qui correspondent au style d'investissement d'un investisseur.
Titres individuels
Lorsqu'ils investissent dans des titres individuels, les investisseurs recherchent souvent des actions, des obligations et des matières premières. Chacun a des niveaux de risque et des caractéristiques d'investissement différents. Les investisseurs conservateurs peuvent rechercher des titres individuels pour obtenir un revenu. De nombreuses actions stables à grande capitalisation versent des dividendes qui prévoient un risque conservateur à modéré avec un revenu stable. Les obligations peuvent également être un investissement de premier plan pour les investisseurs à revenu, car elles fournissent des paiements réguliers à partir des paiements de coupons.
Au sein de chaque classe d'actifs, les investisseurs trouveront également des sous-classes d'actifs qui peuvent guider leur style d'investissement. Au sein des actions, les sous-classes d'actifs peuvent inclure la croissance ou la valeur. Au sein des obligations, les investisseurs peuvent choisir d'investir plus haut sur le spectre du risque, avec des obligations à haut rendement, ou plus prudemment, avec des obligations de haute qualité.
Comptes et fonds gérés
Les fournisseurs de services financiers et les gestionnaires de placements de l'industrie fournissent à la fois des comptes gérés et des fonds gérés qui peuvent prendre en charge les investissements de style ou thématiques.
Comptes gérés
Les conseillers Robo, les comptes globaux et les comptes gérés séparément sont toutes des options pour les investisseurs qui cherchent de l'aide pour gérer un certain style d'investissement. Les conseillers Robo et les comptes de portefeuille basent souvent le style d'investissement sur le profil de risque d'un investisseur, la gestion active offrant également des options de style d'investissement personnalisées. Motif Investing est une entreprise qui offre des conseils en robotique aux investisseurs qui cherchent à créer un portefeuille personnalisé basé sur des préférences et des thèmes personnels. Le service soutient l'investissement thématique et l'investissement socialement responsable.
Fonds gérés
Investir dans des fonds gérés peut être l'un des meilleurs moyens d'investir pour le style tout en bénéficiant des avantages d'une diversification professionnelle. La plupart des fonds communs de placement et des fonds négociés en bourse (FNB) utiliseront un style d'investissement uniforme. Pour les fonds de la loi de 1940, le style d'investissement d'un gestionnaire doit être clairement défini et divulgué dans le prospectus du fonds, qui est déposé avec son enregistrement.
Dans le secteur de l'investissement dans les fonds gérés, les investisseurs trouveront tous les types d'options de style d'investissement qui tombent généralement dans des catégories de tolérance au risque.
Les investisseurs conservateurs se tourneront souvent vers des produits à revenu fixe tels que les fonds du marché monétaire, les fonds de prêts et les fonds obligataires. Ces fonds sont également de bons investissements pour les investisseurs à revenu, car ils versent des distributions régulières. Les styles d'investissement dans ce groupe conservateur peuvent varier en fonction des durées à court, moyen et long terme ainsi que de la qualité du crédit.
Les investisseurs à risque modéré sont souvent attirés par les actions de grande capitalisation et de premier ordre et les investissements de valeur. Les actions à grande capitalisation et de premier ordre offrent l'avantage d'entreprises matures et de dividendes réguliers. Les investissements de valeur sont identifiés comme sous-performant la valeur intrinsèque et peuvent offrir des dividendes avec une appréciation du capital à long terme, servant ainsi des avoirs à long terme.
Les investisseurs agressifs rechercheront les styles d'investissement à risque plus élevé sur le marché, tels que les fonds de croissance, les fonds de croissance agressifs, les fonds d'opportunité en capital et les styles d'investissement alternatifs de fonds spéculatifs qui ont une plus grande flexibilité pour utiliser l'effet de levier et les dérivés. Les actions internationales, comme les fonds axés sur les marchés émergents, les pays BRIC ou l'Asie hors Japon, peuvent également être des styles d'investissement attrayants pour les investisseurs plus agressifs.
Passif contre actif
Parmi toutes les catégories de risques, les investisseurs trouveront également des fonds passifs par rapport à des fonds actifs. Certains investisseurs peuvent choisir un style d'investissement passif qui offre une exposition à divers segments du marché, souvent à moindre coût et à moindre risque.
Vérifications nécessaires
Chaque investisseur aura son propre style d'investissement et ses propres méthodes de gestion des investissements. Les investisseurs bricoleurs adopteront une approche plus indépendante tandis que les investisseurs utilisant des plateformes de conseil financier à service complet ont tendance à s'appuyer davantage sur des conseils professionnels pour les aider à façonner leurs styles d'investissement.
Quel que soit le style d'investissement suivi par un investisseur, la diligence raisonnable est un aspect important pour s'assurer qu'un investissement correspond au style d'un investisseur et également pour maintenir le style d'investissement. Le choix de fonds avec des objectifs de style d'investissement clairement suivis peut aider les investisseurs à gérer un portefeuille ciblé. Travailler avec un conseiller financier ou un service d'investissement qui déploie un rééquilibrage régulier peut également aider les investisseurs à éviter la dérive de style et à garantir que leurs investissements sont maintenus en fonction de leurs préférences de style d'investissement.
