Une hypothèque est un instrument d'emprunt, garanti par la garantie d'un bien immobilier déterminé, que l'emprunteur est obligé de rembourser avec un ensemble de paiements prédéterminé.
Points clés à retenir
- Les hypothèques sont également appelées «privilèges sur les biens» ou «créances immobilières». Avec une hypothèque à taux fixe, l'emprunteur paie le même taux d'intérêt pendant toute la durée du prêt. Une part croissante du marché des prêteurs comprend les non-banques.
Qui utilise une hypothèque?
Les particuliers et les entreprises utilisent des hypothèques pour effectuer de gros achats immobiliers sans payer le prix d'achat intégral à l'avance. Pendant de nombreuses années, l'emprunteur rembourse le prêt, majoré des intérêts, jusqu'à ce qu'il soit propriétaire de la propriété libre et claire. Les hypothèques sont également appelées «privilèges sur des biens» ou «créances immobilières». Si l'emprunteur cesse de payer l'hypothèque, le prêteur peut exclure. Ils sont une forme de droit incorporel.
Dans une hypothèque résidentielle, un acheteur met en gage sa maison à la banque ou à un autre type de prêteur, qui a une créance sur la maison en cas de défaut de paiement de l'hypothèque par l'acheteur. Dans le cas d'une forclusion, le prêteur peut expulser les locataires de la maison et vendre la maison, en utilisant le revenu de la vente pour apurer la dette hypothécaire.
Qu'est-ce qu'une hypothèque?
Types d'hypothèques
Les hypothèques se présentent sous plusieurs formes. Les prêts hypothécaires les plus populaires sont un taux fixe de 30 ans et un taux fixe de 15 ans. Certaines hypothèques peuvent être aussi courtes que cinq ans; certains peuvent avoir 40 ans ou plus. L'étalement des paiements sur plusieurs années réduit le paiement mensuel mais augmente le montant des intérêts à payer.
Avec une hypothèque à taux fixe, l'emprunteur paie le même taux d'intérêt pour la durée du prêt. Le paiement mensuel du principal et des intérêts ne change jamais du premier versement hypothécaire au dernier. Si les taux d'intérêt du marché augmentent, le paiement de l'emprunteur ne change pas. Si les taux d'intérêt baissent considérablement, l'emprunteur pourrait être en mesure de garantir ce taux inférieur en refinançant l'hypothèque. Une hypothèque à taux fixe est également appelée hypothèque «traditionnelle».
Avec une hypothèque à taux variable (ARM), le taux d'intérêt est fixé pour une durée initiale puis fluctue avec les taux d'intérêt du marché. Le taux d'intérêt initial est souvent inférieur à celui du marché, ce qui peut rendre une hypothèque plus abordable à court terme mais peut-être moins abordable à long terme. Si les taux d'intérêt augmentent plus tard, l'emprunteur pourrait ne pas être en mesure de payer les paiements mensuels plus élevés. Les taux d'intérêt pourraient également baisser, rendant un ARM moins cher. Dans les deux cas, les paiements mensuels sont imprévisibles après la durée initiale.
Les prêts hypothécaires sont utilisés par les particuliers et les entreprises pour effectuer des achats immobiliers importants sans payer le prix d'achat intégral à l'avance.
D'autres types de prêts hypothécaires moins courants, tels que les prêts hypothécaires à intérêt uniquement et les ARM avec options de paiement, peuvent impliquer des calendriers de remboursement complexes et sont mieux utilisés par des emprunteurs avertis. De nombreux propriétaires ont eu des problèmes financiers avec ce type d'hypothèques pendant la bulle immobilière du début des années 2000.
La plupart des hypothèques utilisées pour acheter une maison sont des hypothèques à terme. Un prêt hypothécaire inversé est destiné aux propriétaires de 62 ans et plus qui cherchent à convertir une partie de la valeur nette de leur maison en espèces. Ces propriétaires empruntent contre la valeur de leur maison et reçoivent l’argent sous forme de montant forfaitaire, de paiement mensuel fixe ou de ligne de crédit. crédit. Le solde du prêt devient exigible et payable lorsque l'emprunteur décède, s'éloigne définitivement ou vend la maison.
La bonne hypothèque
Wells Fargo, JPMorgan Chase et Bank of America comptent parmi les principales banques offrant des prêts hypothécaires. Les banques étaient pratiquement la seule source d'hypothèques. Aujourd'hui, une part en plein essor du marché des prêteurs comprend des établissements non bancaires tels que Quicken Loans, loanDepot, SoFi, Calber Home Loans et United Wholesale Mortgage.
Lorsque vous magasinez pour une hypothèque, il est avantageux d'utiliser une calculatrice hypothécaire pour vous faire une idée des paiements mensuels. Ces outils peuvent également vous aider à calculer le coût total des intérêts sur la durée de l'hypothèque, pour vous donner une idée plus précise du coût réel d'une propriété.
Le gestionnaire hypothécaire peut également créer un compte séquestre, alias un compte de mise en fourrière, pour payer certaines dépenses liées à la propriété. L'argent qui entre dans le compte provient d'une partie du paiement hypothécaire mensuel.
Les prêteurs exigent parfois que le séquestre soit utilisé pour payer les taxes et les assurances, selon le US Consumer Financial Protection Bureau.
The Bottom Line
Les prêts hypothécaires, peut-être plus que tout autre prêt, comportent de nombreuses variables, à commencer par ce qui doit être remboursé et quand. Les acheteurs de maison devraient travailler avec un expert hypothécaire pour obtenir la meilleure offre sur ce qui pourrait être l'un des plus gros investissements de leur vie.
