Quelles sont les règles de bonne pratique
Les règles de pratique loyale sont un code de conduite pour les courtiers américains qui exige la loyauté et la loyauté envers les clients. Élaborées par la National Association of Securities Dealers et désormais administrées par la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), les Rules of Fair Practice fournissent des directives détaillées sur la manière dont les courtiers peuvent se conformer à sa mission, qui est de protéger les investisseurs et de maintenir l'intégrité de la marché. Les règles de pratique loyale, qui fixent et promeuvent des normes éthiques, s'ajoutent à l'ensemble des exigences légales spécifiées par les lois sur les valeurs mobilières.
Briser les règles de bonne pratique
En résumé, les règles de bonne pratique exigent que les courtiers traitent les clients de manière juste et équitable. De manière générale, les règles de bonne pratique couvrent l'utilisation équitable, le devoir de loyauté, l'obligation de divulgation et les autres fonctions que les courtiers et les courtiers exercent pour leurs clients.
Règles de bonne conduite: conduite interdite
Avec ses règles de bonne pratique, la FINRA impose un certain nombre de restrictions aux courtiers et aux revendeurs. Par exemple, il est interdit aux courtiers d'utiliser les informations glanées auprès d'un vendeur pour solliciter des ventes auprès d'autres clients à moins que le vendeur n'approuve explicitement une telle action. Les règles couvrent également plusieurs autres comportements contraires à l'éthique, tels que le barattage, dans lesquels un courtier crée une quantité excessive d'activité dans un compte client pour générer des commissions hors normes.
Les règles de pratique loyale traitent également des pratiques frauduleuses et trompeuses. Par exemple, la négociation à l'avance, qui implique qu'un courtier exécute des transactions pour le compte de son entreprise alors qu'il reste des ordres de clients en attente, est une pratique interdite. De plus, les règles interdisent aux courtiers d'effectuer des transactions dans un compte client à leur insu. D'autres actions interdites comprennent:
- Faire des garanties de performance, effectuer des opérations sur des fonds communs de placement à court terme ou passer d'un fonds à un autre sans aucune raison, ou prêter personnellement de l'argent à un client ou emprunter de l'argent à un client.Recommander des produits complexes et à haut risque, tels que des dérivés, des options et d'autres titres risqués jusqu'à ce qu'ils sachent qu'un client peut subir une perte importante. Représentation trompeuse de produits, formulation de recommandations générales, vente de dividendes ou omission de faits clés concernant un produit de sécurité ou d'investissement.
Pour en savoir plus, consultez la page d'information de la FINRA sur les comportements interdits.
Règles de bonne pratique: sanctions
La violation des règles de bonne conduite peut entraîner de graves sanctions pour les courtiers et les courtiers. Par exemple, les courtiers et les concessionnaires peuvent être passibles d'amendes, de sanctions, de restrictions à leurs pratiques, de censure publique de leur comportement, de la révocation de leur adhésion à la FINRA ou même d'une interdiction de s'associer à d'autres membres de la FINRA. La FINRA publie une liste mensuelle et trimestrielle des mesures disciplinaires prises à l'encontre de particuliers ou d'entreprises qui enfreignent ses règles.
