Qu'est-ce qu'un chandelier à filature?
Une toupie est un motif de chandelier avec un corps réel court qui est centré verticalement entre de longues ombres supérieures et inférieures. Le motif en chandelier représente l'indécision quant à l'orientation future de l'actif. Ni les acheteurs ni les vendeurs n'ont pu prendre le dessus. Les acheteurs ont fait monter le prix au cours de la période et les vendeurs ont baissé le prix au cours de la période, mais finalement le cours de clôture s'est retrouvé très proche de l'ouverture. Après une forte hausse ou baisse des prix, les toupies peuvent signaler un renversement potentiel des prix, si la bougie qui suit le confirme.
Une toupie peut avoir une clôture au-dessus ou en dessous de l'ouverture, mais les deux prix doivent être proches l'un de l'autre.
Points clés à retenir
- Les toupies sont symétriques, avec des ombres supérieures et inférieures de longueur approximativement égale.Le corps réel devrait être petit, montrant peu de différence entre les prix d'ouverture et de fermeture.Comme les acheteurs et les vendeurs ont tous deux poussé le prix, mais n'ont pas pu le maintenir, le modèle montre l'indécision et que plus de mouvement latéral pourrait suivre. Après un mouvement fort plus haut ou plus bas, une toupie montre que les commerçants de tendance peuvent perdre la conviction. Par exemple, à la suite d'une forte hausse, une toupie montre que les acheteurs peuvent perdre une partie de leur contrôle et un renversement à la baisse pourrait être proche.Les toupies, et presque tous les modèles de chandeliers, nécessitent une confirmation. Si une toupie pourrait être le début d'une inversion, la prochaine bougie devrait confirmer. Si la toupie montre une indécision, la bougie suivante devrait également se déplacer latéralement dans la plage.
Que vous dit une toupie?
Les toupies sont un signe d'indécision dans l'actif car les longues ombres supérieures et inférieures n'ont pas entraîné de changement significatif de prix entre l'ouverture et la fermeture. Les taureaux ont envoyé le prix nettement plus haut et les ours ont envoyé le prix nettement plus bas, mais au final, le prix a fermé près de son ouverture. Cette indécision peut signaler un mouvement latéral plus important, surtout si la toupie se produit dans une plage établie. Il peut également signaler une éventuelle inversion des prix si elle se produit à la suite d'une hausse ou d'une baisse des prix.
Parfois, les toupies peuvent signaler un changement de tendance significatif. Une toupie qui se produit au sommet d'une tendance haussière pourrait être un signe que les taureaux perdent leur contrôle et que la tendance peut s'inverser. De même, une toupie au bas d'une tendance baissière pourrait signaler que les ours perdent le contrôle et que les taureaux peuvent prendre les rênes.
Dans tous les cas, la confirmation permet de clarifier ce que dit la toupie. La confirmation vient de la prochaine bougie. Si un trader pense qu'une toupie après une tendance haussière pourrait entraîner un renversement à la baisse, la bougie qui suit la toupie devrait voir les prix baisser. Si ce n'est pas le cas, l'inversion n'est pas confirmée et le trader devra attendre un autre signal commercial. Si la toupie se produit dans une plage, cela indique que l'indécision est toujours répandue et que la plage continuera probablement. La bougie qui suit devrait confirmer, ce qui signifie qu'elle reste dans le canal latéral établi.
Les toupies sont un modèle de chandelier commun, ce qui signifie qu'elles fonctionnent mieux en conjonction avec d'autres formes d'analyse technique. Par exemple, les traders peuvent regarder des indicateurs techniques, comme la convergence-divergence moyenne mobile (MACD) ou l'indice de force relative (RSI), pour des signes de renversement avant de prendre une transaction basée sur une toupie. Des indicateurs ou d'autres formes d'analyse, comme l'identification du soutien et de la résistance, peuvent aider à prendre des décisions basées sur des modèles de chandeliers.
Exemple d'un chandelier à filature
Exemples de chandeliers à filature. Investopedia
L'exemple de graphique montre plusieurs toupies. Le premier, à gauche, se produit après une légère baisse des prix. Il est suivi d'une bougie en baisse, indiquant une nouvelle baisse des prix. Le prix se dirige un peu plus bas, puis s'inverse à la hausse. Si vous effectuez des transactions basées sur des chandeliers, cela souligne l'importance d'avoir un plan et de gérer les risques après le chandelier.
La seconde toupie se produit dans une plage. Cela confirme l'indécision actuelle du marché, alors que le prix continue de se diriger latéralement.
La troisième toupie est exceptionnellement grande par rapport aux bougies qui l'entourent. Il s'est produit après une avance et a été suivi d'une grande bougie en duvet. Cela a fini par être une bougie d'inversion, car le prix a baissé.
Alors que le prix baissait, une autre toupie s'est formée. Cela finit par être une brève pause, alors que la bougie suivante s'abaissait et continuait de tomber.
Les exemples mettent en évidence l'importance de la confirmation et du contexte. Les toupies dans les gammes aident généralement à confirmer la gamme et l'indécision du marché. La rotation des sommets dans les tendances peut être un signal d'inversion, mais la bougie qui suit doit être confirmée.
La différence entre une toupie et un doji
Les toupies et les dojis représentent tous deux l'indécision. Les dojis sont plus petits, avec de petits corps réels et de petites ombres supérieures et inférieures. La toupie a de longues ombres supérieures et inférieures. Les deux modèles se produisent fréquemment et sont parfois utilisés pour avertir d'un renversement après une forte variation des prix. Les deux types de chandeliers dépendent fortement de la confirmation. Un mouvement fort après la toupie ou le doji en dit plus sur la nouvelle direction potentielle des prix que la toupie ou le doji lui-même.
Limitations de l'utilisation de la toupie
Les chandeliers à toupie sont courants, ce qui signifie que bon nombre des modèles observés seront sans conséquence. Étant donné que les actifs ont souvent des périodes d'indécision, cela est logique. Les toupies se produisent fréquemment lorsque le prix évolue déjà latéralement ou est sur le point de commencer.
Quant aux prévisions de retournements, la nature commune des toupies rend également cela problématique. De nombreuses toupies n'entraîneront pas de retournement. Une confirmation est requise, mais même avec confirmation, rien ne garantit que le prix continuera dans la nouvelle direction.
Le commerce autour d'une toupie peut également poser certains problèmes car la bougie peut être assez grande de haut en bas. Si la confirmation survient après une toupie et qu'un échange est effectué, placer un stop loss au-dessus ou en dessous du haut / bas de la toupie pourrait entraîner un risque important qui ne justifie pas la récompense potentielle.
Il est également difficile d'évaluer le potentiel de récompense d'un commerce de toupies, car le modèle de chandelier ne fournit pas d'objectif de prix ni de plan de sortie. Les traders doivent utiliser d'autres modèles, stratégies ou indicateurs de chandelier pour trouver une sortie rentable.
