Avec 32 pays en lice pour la gloire de la Coupe du monde 2018 en Russie, il convient de voir comment les fonds négociés en bourse (ETF) des pays concurrents se comparent. Comme vous le découvrirez, le succès probable d'un pays sur le terrain de football n'est certainement pas en corrélation avec le succès de sa bourse locale.
Alors que les marchés financiers ralentissent alors que les fans de football gardent un œil sur chaque pièce, c'est le moment idéal pour en savoir plus sur trois ETF qui lancent des objectifs sur le terrain qui pourraient aider votre portefeuille à marquer des gains.
FNB iShares MSCI Saudi Arabia (NYSEARCA: KSA)
Lancé en 2015, le FNB iShares MSCI Saudi Arabia cherche à fournir des rendements similaires à ceux de l'indice MSCI Saudi Arabia IMI 25/50. Pour ce faire, le fonds investit la majeure partie de sa base d'actifs de 265, 31 millions de dollars dans des titres qui font partie de l'indice sous-jacent. L'ETF a un portefeuille fortement concentré; ses cinq principaux titres détiennent une pondération de 46, 09%. Les principaux titres comprennent la société de matériaux de base Saudi Basic Industries Corporation (TADAWUL: 2010), Al Rajhi Banking and Investment Corporation (TADAWUL: 1120) et la National Commercial Bank (TADAWUL: 1180).
Le FNB iShares MSCI Saudi Arabia a un ratio de frais de 0, 74%, contre 0, 54% pour la moyenne de la catégorie. Bien que ce fonds soit cher, il offre une exposition à un marché difficile d'accès. Les régulateurs saoudiens ont interdit la propriété étrangère des actions saoudiennes avant juin 2015. L'équipe de football saoudienne ne devrait pas revenir de Russie avec beaucoup d'argenterie, mais elle peut faire le point en sachant que l'ETF de son pays a surpassé ses concurrents, avec une année à ce jour (YTD) d'un impressionnant rendement de 18, 41% en juin 2018.
FNB VanEck Vectors Egypt Index (NYSEARCA: EGPT)
Le FNB VanEck Vectors Egypt Index a été lancé en 2010 et vise à reproduire la performance de l'indice MVIS Egypt. Pour y parvenir, le FNB investit au moins 80% de ses actifs dans des titres qui constituent l'indice de référence. Les trois principaux titres du fonds - Egypt Kuwait Holding (CA: EKHO), Commercial International Bank Egypt SAE American Depository Receipt (ADR) (OTC: CIBEY) et El Sewedy Electric Co. (CA: SWDY) - ont une pondération cumulative de 25, 28%. Au total, le portefeuille d'EGPT contient 25 actions.
Le FNB VanEck Vectors Egypt Index a 57, 86 millions de dollars d'actifs sous gestion (AUM) et facture aux investisseurs des frais annuels élevés de 0, 94%. Un rendement du dividende de 0, 69% permet de compenser partiellement les frais de gestion. Le ratio de frais élevé peut avoir quelque chose à voir avec cet instrument étant le seul ETF égyptien pur-play. En juin 2018, l'EGPT affichait un rendement annuel de 6, 72%, ce qui lui conférait une nette troisième place face à l'ETF national français - l'iShares MSCI France ETF (NYSEARCA: EWQ), qui a rapporté 3, 43% YTD. (Pour plus d'informations, voir: Les investissements énergétiques stimulent la reprise économique en Égypte .)
FNB Global X MSCI Colombia (NYSEARCA: GXG)
Créé en 2009, le FNB Global X MSCI Colombia tente de refléter les rendements de l'indice MSCI All Colombia Select 25/50. Pour ce faire, il investit ses actifs dans des titres qui composent l'indice de référence. L'indice sous-jacent représente un large éventail de sociétés colombiennes de grande, moyenne et petite capitalisation. La position la plus élevée de l'ETF dans Bancolombia SA ADR (NYSE: CIB) a une pondération de 13, 87%. Sa deuxième position dominante, Ecopetrol SA (NYSE: EC), a une pondération de 13, 27%.
Le FNB Global X MSCI Colombia dispose d'un actif net de 111, 86 millions de dollars et verse un dividende de 1, 73%. Avec un ratio de dépenses de 0, 61%, GXG est moins cher que KSA. La Colombie peut avoir des chances similaires à la Russie, pays hôte, de remporter le prix le plus convoité du football, mais c'est là que les comparaisons se terminent. GXG a rapporté 7, 39% YTD en juin 2018, tandis que l'ETF russe - l'iShares MSCI Russia ETF (NYSEARCA: ERUS) - affiche un rendement YTD décevant de -1, 58%.
Le carton rouge de la Coupe du monde de l'ETF va au Brésil pour avoir commis une faute sur sa performance YTD. Le FNB iShares MSCI Brazil (NYSEARCA: EWZ) a retourné un décevant -16, 44% en juin 2018.
