BlackRock, Inc. (BLK), le plus grand gestionnaire d'actifs au monde, prévoit une croissance épique pour les fonds suivant les principes d'investissement environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) et montre une volonté de répondre à la demande attendue pour ces produits. Mardi, l'unité iShares de BlackRock, le plus grand émetteur mondial de fonds négociés en bourse (ETF), a lancé un nouveau FNB ESG à revenu fixe.
Le FNB iShares ESG US Aggregate Bond (EAGG) rejoindra six autres FNB iShares établis dans une suite de produits connue sous le nom de FNB iShares Sustainable Core. Ce groupe comprend quatre FNB d'actions et deux autres FNB d'obligations en plus du nouvel EAGG. Les fonds de la suite iShares Sustainable Core ETFs comprennent le iShares ESG MSCI USA Small-Cap ETF (ESML) et le iShares ESG 1-5 Year USD Corporate Bond ETF (SUSB).
Les débuts d'EAGG, qui offre une vision ESG du populaire Bloomberg Barclays Aggregate Bond Index, interviennent alors que BlackRock prévoit une croissance majeure pour les fonds ESG, y compris les ETF et les fonds communs de placement. Aux États-Unis, il existe aujourd'hui un peu plus de 50 ETF ESG avec un peu plus de 6 milliards de dollars d'actifs combinés sous gestion. À l'échelle mondiale, ce nombre grimpe à 25 milliards de dollars, mais cela représente un faible pourcentage de l'actif global du FNB.
BlackRock estime que d'ici 2028, 400 milliards de dollars seront alloués aux fonds ESG. Si elle est exacte, cette prévision signifie que les stratégies ESG passeront à 21% de l'actif total du fonds, contre seulement 3% aujourd'hui. "Une nouvelle génération d'investisseurs, plus diversifiée, recherche des solutions durables pour le cœur de leurs portefeuilles d'investissement", a déclaré le gestionnaire d'actifs. "L'évolution de la politique gouvernementale incite les grandes institutions du monde entier à investir dans des investissements durables."
EAGG cherche à "suivre les résultats d'investissement d'un indice composé d'obligations de qualité investment grade libellées en dollars américains d'émetteurs généralement évalués pour leurs pratiques environnementales, sociales et de gouvernance favorables, tout en présentant des caractéristiques de risque et de rendement similaires à celles des larges titres libellés en dollars américains" marché obligataire de qualité ", selon iShares.
Bien que certains FNB ESG cotés aux États-Unis aient eu du mal à gagner du terrain auprès des investisseurs, les émetteurs peuvent inverser cette tendance grâce à des frais attractifs. EAGG fait exactement cela avec un ratio de dépenses annuelles de 0, 10%, l'équivalent de 10 $ sur un investissement de 10 000 $. Le nouvel EAGG détient 281 obligations et a une durée effective de 5, 94 ans. Cette durée est conforme à celle du FNB iShares Core US Aggregate Bond (AGG), mais AGG détient près de 6 900 obligations. Près de 73% des avoirs d'EAGG sont notés AAA.
