La communauté des conseillers financiers est parfaitement consciente de la valeur qu'elle peut apporter aux clients avec une bonne planification des investissements et de la retraite et des conseils financiers généraux qui peuvent empêcher les clients de dérailler avec leurs plans financiers. Mais le public a souvent une perception très différente de la valeur que les conseillers peuvent apporter, en particulier à l'ère des services de courtage à bas prix, des robots-conseillers et de la gamme complète de services financiers auxquels ils peuvent accéder avec un smartphone.
Cependant, les données fiables provenant de recherches effectuées sur l'industrie semblent solidement soutenir les conseillers en la matière. Voici quelques données pour appuyer cela.
L'étude Vanguard
Vanguard Funds, une solide société de gestion de placements à faible coût, a publié une étude intitulée Alpha du conseiller . Cette étude estime que les clients qui travaillent avec un bon conseiller financier recevront en moyenne une augmentation de 3% de la valeur de leurs portefeuilles chaque année. Bien sûr, cette augmentation ne se fait pas de façon linéaire et ordonnée. La majeure partie de cette augmentation se produira pendant les périodes de cupidité et de peur accrues sur les marchés lorsque les conseillers peuvent intervenir et aider leurs clients à maintenir une quille uniforme et à garder leurs objectifs à long terme en vue. Morningstar a fait écho à ce sentiment dans l'étude de Vanguard dans la publication d'un récent livre blanc, Alpha, Beta et Now… Gamma. La définition de gamma de Morningstar est «le revenu supplémentaire qu'un investisseur peut gagner en prenant de meilleures décisions financières». Il calcule le montant réel de l'amélioration du rendement des investissements à 1, 82% par an pour ceux qui utilisent des conseils professionnels pour prendre leurs décisions financières.
Ces études montrent finalement que les conseillers financiers gagnent vraiment leurs honoraires en agissant en tant que coachs comportementaux plutôt que gestionnaires de fonds. Cette notion est renforcée par les recherches d'Aon Hewitt et du fournisseur de comptes gérés Financial Engines de 2006 à 2008. Les données obtenues ont comparé les rendements des investisseurs qui ont demandé conseil auprès de sources en ligne ou l'utilisation de fonds à date cible ou de comptes gérés à ceux qui a tout fait par eux-mêmes. L'étude a conclu que l'ancien groupe d'investisseurs bénéficiait de rendements annuels supérieurs de 1, 86% en moyenne hors frais que leurs homologues bricoleurs. La recherche a également inclus des comparaisons des rendements des investissements au cours des années incertaines de 2009 et 2010, et l'étude a de nouveau conclu que le groupe qui a demandé une assistance professionnelle dans sa prise de décision a récolté des rendements annuels qui étaient près de 3% plus élevés que ceux qui ont investi seuls.
Les données indiquent clairement que les conseillers financiers peuvent fournir l'aide la plus précieuse pendant les périodes de forte volatilité du marché, lorsque les investisseurs sont plus susceptibles de réagir avec leurs émotions plutôt qu'avec la logique. Et des recherches supplémentaires suggèrent que les conseillers peuvent également avoir un impact positif sur les plans financiers de leurs clients. L'Institut des fonds d'investissement du Canada a publié un rapport en 2012 intitulé Rapport sur la valeur des conseils , et ce rapport a révélé que les clients qui ont payé pour des conseils financiers ont une probabilité 1, 5 fois plus élevée de respecter leur plan financier à long terme que ceux qui ne l'ont pas fait. t. Cela montre que si de bons conseils financiers peuvent être bénéfiques à court terme, ils peuvent être exponentiellement plus rentables pour les investisseurs sur des périodes plus longues.
L'étude canadienne montre également que ceux qui paient pour des conseils financiers jouissent également souvent d'une meilleure qualité de vie, car ils peuvent avoir la certitude que leur conseiller prend soin d'eux.
The Bottom Line
De nombreuses études montrent que les conseillers financiers gagnent généralement leur vie en fonctionnant comme des coachs comportementaux pour leurs clients plutôt que par une gestion active des actifs. Les conseillers doivent garder cela à l'esprit lorsqu'ils envisagent de nouvelles affaires et lorsqu'ils tentent d'offrir à leurs clients la tranquillité d'esprit et une présence stable sur laquelle s'appuyer pendant les marchés turbulents.
