Navistar International Corporation (NAV) est un fabricant de camions et d'autobus commerciaux ainsi que de châssis pour camping-cars et camionnettes. L'action a rebondi mardi alors que la société a relevé des prévisions prospectives, bien que ces prévisions aient été couvertes par le commentaire selon lequel la guerre commerciale affecterait les performances. Les tarifs sur le Mexique sont une préoccupation, car les deux tiers de la capacité de Navistar en camions traversent notre frontière sud.
Le titre de Navistar a clôturé le mardi 4 juin à 33, 96 $, en hausse de 30, 9% depuis le début de l'année et en territoire haussier à 43, 4% au-dessus de son plus bas du 17 décembre de 23, 69 $. Le titre est également en territoire de correction à 14, 1% en dessous de son plus haut de 2019 de 39, 52 $ fixé le 4 mars.
Le graphique journalier de Navistar
Refinitiv XENITH
Le graphique journalier de Navistar a commencé en juin, se maintenant au-dessus de sa valeur mensuelle de juin à 30, 73 $. Le titre a établi son plus haut de 52 semaines à 44, 25 $ le 24 juillet et a baissé de 46% sur un marché baissier pour atteindre son plus bas du 17 décembre à 23, 69 $. La clôture de 31, 11 $ le 31 mai était une entrée dans mes analyses exclusives et a entraîné un niveau de valeur mensuel pour juin à 30, 73 $. Son niveau de valeur semestriel est inférieur au graphique à 19, 02 $ et son niveau de risque trimestriel est supérieur au graphique de 46, 03 $.
Le graphique hebdomadaire pour Navistar
Refinitiv XENITH
Le graphique hebdomadaire de Navistar est positif, avec un stock supérieur à sa moyenne mobile modifiée de cinq semaines de 32, 54 $. Le titre est au-dessus de sa moyenne mobile simple de 200 semaines, ou «retour à la moyenne», à 27, 61 $. Les investisseurs auraient pu acheter le titre à cette moyenne alors qu'il était de 26, 76 $ au cours de la semaine du 14 décembre.
La lecture stochastique lente hebdomadaire 12 x 3 x 3 devrait se terminer cette semaine à 36, 55, contre 29, 40 le 31 mai. Au plus bas de la semaine du 21 décembre, cette lecture était inférieure à 10, 00 à 9, 49, ce qui rend le titre techniquement «trop bon marché pour être ignoré». Son rapport P / E est inférieur à 10, 00 à 6, 32, selon Macrotrends.
Stratégie de négociation: acheter des actions Navistar en baisse au niveau de valeur mensuel à 30, 73 $ et réduire les avoirs en vigueur au plus haut du 4 mars à 39, 52 $.
Comment utiliser mes niveaux de valeur et niveaux de risque: Les niveaux de valeur et les niveaux de risque sont basés sur les neuf dernières clôtures hebdomadaires, mensuelles, trimestrielles, semestrielles et annuelles. Le premier ensemble de niveaux était basé sur la clôture du 31 décembre. Les niveaux semestriels et annuels d'origine restent en jeu. Le niveau hebdomadaire change chaque semaine; le niveau mensuel a été modifié à la fin de chaque mois. La clôture du 31 mai a fixé le niveau clé pour juin. Le niveau trimestriel a été modifié fin mars.
Ma théorie est que neuf années de volatilité entre les clôtures sont suffisantes pour supposer que tous les événements haussiers ou baissiers possibles pour l'action sont pris en compte. Pour capturer la volatilité du cours des actions, les investisseurs devraient acheter des actions en faiblesse à un niveau de valeur et réduire les avoirs en vigueur pour un niveau risqué. Un pivot est un niveau de valeur ou un niveau risqué qui a été violé dans son horizon temporel. Les pivots agissent comme des aimants qui ont une forte probabilité d'être testés à nouveau avant l'expiration de leur horizon temporel.
Comment utiliser des lectures stochastiques lentes 12 x 3 x 3 hebdomadaires: mon choix d'utiliser des lectures stochastiques lentes 12 x 3 x 3 hebdomadaires était basé sur des tests a posteriori de nombreuses méthodes de lecture de la dynamique du cours de l'action dans le but de trouver la combinaison qui a abouti au moins faux signaux. Je l'ai fait après le krach boursier de 1987, donc je suis content des résultats depuis plus de 30 ans.
La lecture stochastique couvre les 12 dernières semaines de hauts, de bas et de fermetures pour le titre. Il existe un calcul brut des différences entre le plus haut haut et le plus bas bas par rapport aux fermetures. Ces niveaux sont modifiés pour une lecture rapide et une lecture lente, et j'ai trouvé que la lecture lente fonctionnait le mieux.
La lecture stochastique se situe entre 00, 00 et 100, 00, avec des lectures supérieures à 80, 00 considérées comme surachetées et des lectures inférieures à 20, 00 considérées comme survendues. Récemment, j'ai noté que les actions ont tendance à culminer et à baisser de 10% à 20% et plus peu de temps après une lecture au-dessus de 90, 00, alors j'appelle cela une "bulle parabolique gonflante", car une bulle éclate toujours. Je me réfère également à une lecture en dessous de 10, 00 comme «trop bon marché pour être ignoré».
