Les marchés baissiers et les marchés haussiers représentent d'énormes possibilités de gagner de l'argent, et la clé du succès est d'utiliser des stratégies et des idées qui peuvent générer des bénéfices dans diverses conditions. Cela nécessite de la cohérence, de la discipline, de la concentration et la capacité de profiter de la peur et de la cupidité. Cet article vous aidera à vous familiariser avec les investissements qui peuvent prospérer sur les marchés haussiers ou baissiers.
Comment profiter des marchés baissiers
Un marché baissier est défini comme une baisse de 20% ou plus de la moyenne du marché. Généralement, les marchés baissiers se produisent pendant les récessions économiques ou les dépressions, lorsque le pessimisme règne. Mais au milieu des décombres se trouvent des opportunités de faire de l'argent pour ceux qui savent utiliser les bons outils. Voici quelques façons de profiter des marchés baissiers:
1. Positions courtes. Prendre une position courte, également appelée vente à découvert, se produit lorsque vous empruntez des actions et que vous les vendez en prévision de la chute des actions à l'avenir. Si cela fonctionne comme prévu et que le cours de l'action baisse, vous achetez ces actions au prix le plus bas pour couvrir la position courte et réaliser un profit sur la différence. Par exemple, si vous vendez des actions ABC à 35 $ par action et que le stock tombe à 20 $, vous pouvez racheter les actions à 20 $ pour clôturer la position courte. Votre bénéfice global serait donc de 15 $ par action. (Pour en savoir plus, consultez notre didacticiel de vente à découvert.)
2. Options de vente. Une option de vente est le droit de vendre une action à un prix d'exercice particulier jusqu'à une certaine date future, appelée date d'expiration. L'argent que vous payez pour l'option s'appelle une prime. Une option de vente augmente en valeur à mesure que l'action sous-jacente chute. Si l'action descend en dessous du prix d'exercice du put, vous pouvez soit exercer le droit de vendre l'action au prix d'exercice plus élevé, soit vendre l'option de vente pour un profit.
3. FNB courts. Un fonds négocié en bourse à court terme (ETF), également appelé ETF inverse, produit des rendements qui sont l'inverse d'un indice particulier. Par exemple, un ETF qui fonctionne inversement au Nasdaq 100 baissera d'environ 25% si cet indice augmente de 25%. Mais si l'indice chute de 25%, l'ETF augmentera proportionnellement. Cette relation inverse rend les ETF courts / inverses appropriés pour les investisseurs qui souhaitent profiter d'un ralentissement des marchés ou qui souhaitent couvrir des positions longues contre un tel ralentissement.
Comment profiter des marchés haussiers
Un marché haussier se produit lorsque les prix des titres augmentent plus rapidement que le taux moyen global. Les marchés haussiers s'accompagnent de périodes de croissance économique et d'optimisme chez les investisseurs. Voici quelques outils appropriés pour la hausse des marchés boursiers:
1. Positions longues. Une position longue est simplement l'achat d'un titre ou de tout autre titre en prévision de la hausse de son cours. L'objectif global est d'acheter le stock à bas prix et de le vendre pour plus que ce que vous avez payé. La différence représente votre profit.
2. Options d'appels. Une option d'achat est le droit d'acheter une action à un prix particulier (le prix d'exercice) jusqu'à une date spécifiée (la date d'expiration). Les appels augmentent en valeur lorsque le prix du titre sous-jacent augmente. Si le cours de l'action dépasse le prix d'exercice de l'option, l'acheteur de l'option peut exercer le droit d'acheter l'action au prix d'exercice le plus bas, puis de le vendre à un prix plus élevé sur le marché libre, générant ainsi un profit. L'acheteur d'option peut également vendre l'option d'achat sur le marché libre pour un profit, en supposant que l'action est supérieure au prix d'exercice.
3. FNB longs. La plupart des FNB suivent une moyenne de marché particulière, comme l'indice Dow Jones Industrial Average (DJIA) ou l'indice Standard & Poor's 500 (S&P 500) et se négocient comme des actions. Généralement, les coûts de transaction et les charges d'exploitation sont faibles et ne nécessitent aucun investissement minimum. Les ETF cherchent à reproduire le mouvement des indices qu'ils suivent, moins les dépenses. Par exemple, si le S&P 500 augmente de 10%, un ETF basé sur l'indice augmentera d'environ le même montant.
Comment repérer les marchés baissiers et haussiers
Les marchés se négocient en cycles, ce qui signifie que la plupart des investisseurs connaîtront à la fois des marchés haussiers et baissiers. La clé du profit dans les deux types de marché est de repérer quand les marchés commencent à atteindre leur sommet ou lorsqu'ils atteignent leur creux.
Une façon de le faire consiste à examiner la ligne d'avance / de déclin, qui représente le nombre de problèmes en progression divisé par le nombre de problèmes en baisse sur une période donnée. Un nombre supérieur à 1 est considéré comme haussier, tandis qu'un nombre inférieur à 1 est considéré comme baissier.
Une ligne montante confirme que les marchés progressent. Cependant, une baisse de la ligne au cours d'une période où les marchés continuent de monter pourrait signaler une correction. Lorsque la ligne baisse depuis plusieurs mois alors que les moyennes continuent de monter, cela pourrait être considéré comme une corrélation négative, et une correction majeure ou un marché baissier est probable. Une ligne de progression / déclin qui continue de baisser indique que les moyennes resteront faibles. Cependant, si la ligne monte depuis plusieurs mois et que les moyennes baissent, cette divergence positive pourrait signifier le début d'un marché haussier.
La ligne de progression / déclin n'est qu'un indicateur qui peut vous aider à déterminer la tendance. Pour en savoir plus, consultez les bases de l'analyse technique.
The Bottom Line
Il existe de nombreuses façons de profiter des marchés baissiers et haussiers. La clé du succès réside dans l'utilisation optimale des outils de chaque marché. Les ventes à découvert, les options de vente et les ETF courts ou inverses sont quelques outils du marché baissier qui permettent aux investisseurs de profiter de la faiblesse du marché, tandis que les positions longues sur les actions, les ETF et les options d'achat conviennent aux marchés haussiers. De plus, il est important d'utiliser des indicateurs pour repérer le début ou la fin des marchés haussiers et baissiers.
