Quels sont les principes comptables réglementaires?
Les principes comptables réglementaires (RAP) ont été introduits par l'ancien Federal Bank Loan Bank Board (FHLBB) pour le secteur de l'épargne et du crédit (épargne) qu'il a supervisé dans les années 1980 avec des résultats désastreux. Des principes comptables réglementaires ont été créés pour aider les associations d'épargne et de crédit à faible valeur nette à satisfaire aux exigences de fonds propres. Les procédures comptables défectueuses que la FHLBB a permis aux épargne d'utiliser généreusement ont été signalées comme l'une des causes sous-jacentes de la débâcle de l'industrie de l'épargne et des prêts à la fin des années 1980.
Comprendre les principes de comptabilité réglementaire (PAR)
Les règles assouplies du PAR ont permis à de nombreuses institutions autrement insolvables d'augmenter artificiellement leurs bénéfices et leur valeur nette déclarés. Certains des principes comptables flagrants que les épargne étaient autorisés à appliquer étaient:
- Enregistrer une perte provenant de la vente d'un prêt hypothécaire comme un actif qui pourrait être amorti sur la durée de vie restante de l'hypothèque. Dans les années 80, les économies détenaient d'importants portefeuilles de prêts hypothécaires à long terme comptabilisés au coût dans leur bilan. La forte hausse des taux d'intérêt au cours de la décennie a entraîné une baisse de la valeur marchande de ces prêts hypothécaires sensiblement inférieure à la valeur comptable, mais le PAR a permis de classer les pertes en actifs. De plus, le report des pertes a permis aux économies de continuer à mobiliser des actifs avec un capital requis de 3%, et de générer des protections fiscales contre l'amortissement des pertes réalisées.Entire et la reconnaissance immédiate des revenus des frais de prêts à la construction. Actifs sur le marché immobilier dans les années 1980, les économies ont pu réserver des frais (2, 5% du montant du prêt) provenant de prêts à la construction entièrement initiaux au lieu d'une reconnaissance partielle pour correspondre aux coûts engagés pour l'origine du prêt, puis de manière proportionnelle pour le solde de les frais sur la durée du prêt. Inclusion de "fonds propres estimés" pour le calcul de la valeur nette réglementaire. Les capitaux propres estimés, un nouveau concept, étaient le montant que certaines immobilisations comme les immobilisations corporelles avaient apprécié au-dessus de leur valeur comptable. Les épargnes ont été autorisées à être sélectives, enregistrant uniquement ces plus-values latentes pour les immobilisations dont la valeur marchande a dépassé la valeur comptable; les actifs dont la valeur de marché est inférieure à la valeur comptable peuvent être ignorés.Amortissement des écarts d'acquisition sur 40 ans des économies acquises. Les économies éprouvées qui ont été acquises portaient des montants importants d'actifs hypothécaires bien en deçà des valeurs comptables. En achetant une autre épargne avec de tels actifs à forte décote (juste valeur marchande moins valeur comptable), l'épargne a pu enregistrer un revenu sur la durée de vie estimée des actifs selon une méthode d'intérêt de 10 ans. L'amortissement du goodwill, en revanche, pouvait être étalé sur 40 ans, ce qui signifiait qu'au cours de la période de 10 ans après l'acquisition, l'acquéreur pouvait enregistrer des bénéfices car la charge annuelle d'amortissement du goodwill était beaucoup plus faible que sous une exigence de 10 ans qui existait avant la mise en œuvre du PAR.
Au lendemain de la crise de l'épargne et des prêts, le Congrès a supprimé le FHLBB et, avec lui, le RAP. La Resolution Trust Corporation a été créée et les économies qui ont survécu ont été forcées de commencer à utiliser les règles des PCGR.
