Qu'est-ce qu'une deuxième hypothèque?
Une deuxième hypothèque est un type d'hypothèque subordonnée consentie alors qu'une hypothèque d'origine est toujours en vigueur. En cas de défaut, l'hypothèque d'origine recevrait tous les produits de la liquidation de la propriété jusqu'à ce qu'elle soit entièrement remboursée.
Étant donné que la deuxième hypothèque ne serait remboursée que lorsque la première hypothèque a été remboursée, le taux d'intérêt appliqué à la deuxième hypothèque a tendance à être plus élevé et le montant emprunté sera inférieur à celui de la première hypothèque.
Une deuxième hypothèque est également appelée prêt sur valeur domiciliaire.
Points clés à retenir
- Une deuxième hypothèque est un prêt accordé en plus de l'hypothèque principale du propriétaire. Les HELOC sont souvent utilisés comme hypothèques secondaires. Les propriétaires peuvent utiliser une deuxième hypothèque pour financer des achats importants comme l'université ou un véhicule neuf.
Comment fonctionne une deuxième hypothèque
Lorsque la plupart des gens achètent une maison ou une propriété, ils contractent un prêt immobilier auprès d'une institution de crédit qui utilise la propriété en garantie. Ce prêt immobilier est appelé hypothèque ou, plus précisément, hypothèque de premier rang.
L'emprunteur est tenu de rembourser le prêt en versements mensuels constitués d'une partie du capital et des paiements d'intérêts. Au fil du temps, comme le propriétaire fait ses paiements mensuels, la valeur de la maison s'apprécie également sur le plan économique.
La différence entre la valeur marchande actuelle de la maison et les paiements hypothécaires restants est appelée valeur nette du logement.
Un propriétaire peut décider d'emprunter sur sa valeur nette pour financer d'autres projets ou dépenses. Le prêt qu'il contracte sur son avoir est connu sous le nom de deuxième hypothèque, car il a déjà une première hypothèque en cours. La deuxième hypothèque est une somme forfaitaire versée à l'emprunteur au début du prêt.
Comme les premières hypothèques, les secondes hypothèques doivent être remboursées sur une durée déterminée à un taux d'intérêt fixe ou variable, selon l'accord de prêt signé avec le prêteur. Le prêt doit être remboursé en premier avant que l'emprunteur puisse contracter une autre hypothèque sur sa valeur nette.
Les hypothèques de second rang sont souvent plus risquées car l'hypothèque principale est prioritaire et est payée en premier en cas de défaut.
Utiliser un HELOC comme deuxième hypothèque
Certains emprunteurs utilisent une ligne de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC) comme deuxième hypothèque. Un HELOC est une ligne de crédit renouvelable qui est garantie par la valeur nette du logement. Le compte HELOC est structuré comme un compte de carte de crédit en ce sens que vous ne pouvez emprunter qu'un montant prédéterminé et effectuer des paiements mensuels sur le compte en fonction du montant que vous devez actuellement sur le prêt.
À mesure que le solde du prêt augmente, les paiements augmentent également. Cependant, les taux d'intérêt sur un HELOC et les hypothèques de second rang, en général, sont inférieurs aux taux d'intérêt sur les cartes de crédit et les dettes non garanties.
Étant donné que l'hypothèque de premier rang ou d'achat est utilisée comme prêt pour acheter la propriété, de nombreuses personnes utilisent des hypothèques de second rang comme prêts pour des dépenses importantes qui peuvent être très difficiles à financer. Par exemple, les gens peuvent contracter une deuxième hypothèque pour financer les études collégiales d'un enfant ou pour acheter un nouveau véhicule.
Les hypothèques de second rang peuvent également être une méthode pour consolider la dette en utilisant l'argent de l'hypothèque de deuxième rang pour rembourser d'autres sources de dette en cours, qui peuvent avoir porté des taux d'intérêt encore plus élevés.
Étant donné que la deuxième hypothèque utilise également le même bien comme garantie que la première hypothèque, l'hypothèque d'origine a priorité sur la garantie en cas de défaut de paiement de l'emprunteur. Si le prêt est en défaut, le premier prêteur hypothécaire est payé avant le deuxième prêteur hypothécaire. Cela signifie que les hypothèques de second rang sont plus risquées pour les prêteurs qui demandent un taux d'intérêt plus élevé sur ces hypothèques que sur l'hypothèque d'origine.
Coûts de la deuxième hypothèque
Tout comme l'hypothèque d'achat, la souscription d'une deuxième hypothèque entraîne des coûts. Ces coûts comprennent les frais d'évaluation, les frais de vérification de crédit et les frais de montage.
Bien que la plupart des prêteurs hypothécaires de second rang déclarent ne pas facturer de frais de clôture, l'emprunteur doit tout de même payer les frais de clôture d'une manière ou d'une autre, car le coût est inclus dans le coût total de la souscription d'un deuxième prêt sur une maison.
Puisqu'un prêteur en deuxième position prend plus de risques qu'un prêteur en première position, tous les prêteurs n'offrent pas une deuxième hypothèque. Ceux qui prennent de grandes mesures pour s'assurer que l'emprunteur est en mesure d'effectuer des paiements sur le prêt. Lors de l'examen de la demande d'un emprunteur pour un prêt sur valeur domiciliaire, le prêteur vérifiera si la propriété a des capitaux propres importants dans la première hypothèque, un score de crédit élevé, des antécédents d'emploi stables et un faible ratio dette / revenu.
