Tier 1 Capital vs Tier 2 Capital: un aperçu
En vertu de l'Accord de Bâle, une banque doit maintenir un certain niveau de trésorerie ou d'actifs liquides en proportion de ses actifs pondérés en fonction des risques. Les accords de Bâle sont une série de trois ensembles de réglementations bancaires qui aident à garantir que les institutions financières disposent de suffisamment de capital pour gérer leurs obligations. Les accords fixent le ratio d'adéquation des fonds propres (CAR) pour définir ces avoirs pour les banques. En vertu de Bâle III, les actifs de niveau 1 et de niveau 2 d'une banque doivent représenter au moins 10, 5% de ses actifs pondérés en fonction des risques. Bâle III a augmenté les exigences de 8% sous Bâle II.
Le capital d'une banque se compose de capital de niveau 1 et de capital de niveau 2, et les deux types de capital sont différents - il existe un troisième type, appelé commodément capital de niveau 3.
Le capital de première catégorie est le capital de base d'une banque et comprend les réserves divulguées - qui figurent dans les états financiers de la banque - et les capitaux propres. Cet argent est les fonds qu'une banque utilise pour fonctionner régulièrement et constitue la base de la force d'une institution financière.
Le capital de catégorie 2 est le capital supplémentaire d'une banque. Des réserves non divulguées, des dettes à terme subordonnées, des produits financiers hybrides et d'autres éléments composent ces fonds.
Le capital total d'une banque est calculé en additionnant ses fonds propres de niveau 1 et de niveau 2. Les régulateurs utilisent le ratio de capital pour déterminer et classer l'adéquation du capital d'une banque.
Capital de niveau 1
Les fonds propres de première catégorie se composent des capitaux propres et des bénéfices non répartis - présentés dans leurs états financiers - et constituent un indicateur principal pour mesurer la santé financière d'une banque. Ces fonds entrent en jeu lorsqu'une banque doit absorber des pertes sans cesser ses activités commerciales. Le capital de première catégorie est la principale source de financement de la banque. En règle générale, il détient la quasi-totalité des fonds accumulés par la banque. Ces fonds sont générés spécifiquement pour soutenir les banques lorsque les pertes sont absorbées, de sorte que les fonctions commerciales régulières n'ont pas à être fermées.
Sous Bâle III, le ratio minimum de fonds propres de catégorie 1 est de 10, 5%, qui est calculé en divisant les fonds propres de catégorie 1 de la banque par son total des actifs pondérés en fonction des risques (APR). Le RWA mesure l'exposition d'une banque au risque de crédit des prêts qu'elle souscrit.
Par exemple, supposons qu'une institution financière dispose d'un actif total de niveau 1 de 200 milliards de dollars américains. Ils ont une valeur d'actif pondérée en fonction des risques de 1, 2 billion. Pour calculer le ratio de capital, ils divisent 200 milliards de dollars par 1, 2 billion de dollars de risque pour un ratio de capital de 16, 66%, bien au-dessus des exigences de Bâle III.
En outre, il existe d'autres exigences sur les sources des fonds de niveau 1 pour garantir qu'ils sont disponibles lorsque la banque doit les utiliser.
Capital de niveau 2
Les fonds propres de catégorie 2 comprennent les fonds non divulgués qui n'apparaissent pas dans les états financiers d'une banque, les réserves de réévaluation, les instruments de capital hybrides, la dette à terme subordonnée - également connue sous le nom de titres de créance subordonnés - et les réserves pour pertes sur prêts générales ou non perçues. Les réserves réévaluées sont une méthode comptable qui recalcule la valeur actuelle d'une participation qui est supérieure à ce qu'elle était initialement enregistrée comme telle avec l'immobilier. Les instruments de capital hybrides sont des titres tels que des obligations convertibles qui ont à la fois des capitaux propres et des titres de créance.
Le capital de niveau 2 est un capital supplémentaire car il est moins fiable que le capital de niveau 1. Il est plus difficile à mesurer avec précision en raison de sa composition d'actifs difficiles à liquider. Souvent, les banques répartissent ces fonds en pools de niveau supérieur et inférieur en fonction des caractéristiques de l'actif individuel.
En 2019, sous Bâle III, le ratio de capital total minimum est de 12, 9%, ce qui indique que le ratio de capital minimum de niveau 2 est de 2%, contre 10, 9% pour le ratio de capital de niveau 1. Supposons que cette même banque ait déclaré un capital de niveau 2 de 32, 526 milliards de dollars. Son ratio de fonds propres de catégorie 2 pour le trimestre était de 32, 526 milliards de dollars / 1, 243 billion de dollars = 2, 62%. Ainsi, son ratio de fonds propres total était de 16, 8% (14, 18% + 2, 62%). Dans le cadre de Bâle III, la banque respectait le ratio de capital total minimum de 12, 9%.
Points clés à retenir:
- En vertu de Bâle III, les actifs de niveau 1 et de niveau 2 d'une banque doivent représenter au moins 10, 5% de ses actifs pondérés en fonction des risques, contre 8% sous Bâle II. Le capital de première catégorie est la principale source de financement de la banque. Le capital de catégorie 1 se compose des capitaux propres et des bénéfices non répartis. Les fonds propres de deuxième catégorie comprennent les réserves de réévaluation, les instruments de capital hybrides et la dette à terme subordonnée, les réserves générales pour pertes sur prêts et les réserves non divulguées. Le capital de niveau 2 est considéré comme moins fiable que le capital de niveau 1 car il est plus difficile à calculer avec précision et plus difficile à liquider.
