De nombreux investisseurs et traders actifs utilisent des indicateurs de trading techniques pour identifier les points d'entrée et de sortie des transactions à forte probabilité. Des centaines d'indicateurs sont disponibles sur la plupart des plateformes de trading; par conséquent, il est facile d'utiliser trop d'indicateurs ou de les utiliser de manière inefficace. Cet article explique comment sélectionner plusieurs indicateurs, comment éviter la surcharge d'informations et comment optimiser les indicateurs pour tirer le meilleur parti de ces outils d'analyse technique.
Utilisation de plusieurs indicateurs
- Types d'indicateurs : Les indicateurs techniques sont des calculs mathématiques basés sur l'activité de prix ou de volume passée et actuelle d'un instrument de trading. Les analystes techniques utilisent ces informations pour évaluer les performances historiques et prédire les prix futurs. Les indicateurs ne fournissent pas spécifiquement de signaux d'achat et de vente; un trader doit interpréter les signaux pour déterminer les points d'entrée et de sortie des transactions qui sont conformes à son propre style de trading. Il existe plusieurs types d'indicateurs, notamment ceux qui interprètent la tendance, l'élan, la volatilité et le volume. Éviter la redondance : la «multicolinéarité» est un terme statistique qui fait référence au comptage multiple des mêmes informations. Il s'agit d'un problème courant dans l'analyse technique qui se produit lorsque les mêmes types d'indicateurs sont appliqués à un graphique. Les résultats créent des signaux redondants qui peuvent être trompeurs. Certains commerçants appliquent intentionnellement plusieurs indicateurs du même type, dans l'espoir de trouver la confirmation d'un mouvement de prix attendu. En réalité, cependant, la multicolinéarité peut rendre d'autres variables moins importantes et rendre difficile l'évaluation précise des conditions du marché.
Figure 1
- Utilisation d'indicateurs complémentaires : pour éviter les problèmes associés à la multicolinéarité, les traders doivent sélectionner des indicateurs qui fonctionnent bien ou se complètent sans fournir de résultats redondants. Cela peut être réalisé en appliquant différents types d'indicateurs à un graphique. Un trader pourrait utiliser un momentum et un indicateur de tendance; par exemple, un oscillateur stochastique (un indicateur de momentum) et un indice directionnel moyen, ou ADX (un indicateur de tendance). La figure 1 montre un graphique avec ces deux indicateurs appliqués. Notez comment les indicateurs fournissent différentes informations. Étant donné que chacun fournit une interprétation différente des conditions du marché, l'un peut être utilisé pour confirmer l'autre.
Gardez les graphiques de trading propres
- Garder les graphiques propres : Étant donné que la plate-forme de cartographie d'un opérateur est son portail vers les marchés, il est important que les graphiques améliorent, sans entraver, l'analyse de marché d'un opérateur. Les graphiques et les espaces de travail faciles à lire (tout l'écran, y compris les graphiques, les flux d'actualités, les fenêtres de saisie des commandes, etc.) peuvent améliorer la connaissance de la situation du trader, lui permettant de décrypter rapidement et de réagir à l'activité du marché. La plupart des plateformes de trading permettent un haut degré de personnalisation en ce qui concerne la couleur et la conception du graphique, de la couleur d'arrière-plan et du style et de la couleur d'une moyenne mobile à la taille, la couleur et la police des mots qui apparaissent sur le graphique. La mise en place de graphiques et d'espaces de travail propres et visuellement attrayants aide les commerçants à utiliser efficacement les indicateurs. Surcharge d'informations : de nombreux commerçants d'aujourd'hui utilisent plusieurs moniteurs afin d'afficher plusieurs graphiques et fenêtres de saisie des commandes. Même si six moniteurs sont utilisés, cela ne devrait pas être considéré comme un feu vert pour consacrer chaque pouce carré d'espace d'écran aux indicateurs techniques. La surcharge d'informations se produit lorsqu'un commerçant tente d'interpréter tellement de données que la totalité de celles-ci se perd essentiellement. Certaines personnes appellent cela la paralysie de l'analyse; si trop d'informations sont présentées, le commerçant sera probablement incapable de répondre. Une méthode pour éviter la surcharge d'informations consiste à éliminer tout indicateur superflu d'un espace de travail; si vous ne l'utilisez pas, perdez-le - cela vous aidera à réduire l'encombrement. Les traders peuvent également consulter les graphiques pour confirmer qu'ils ne sont pas gênés par la multicolinéarité; si plusieurs indicateurs du même type sont présents sur le même graphique, un ou plusieurs indicateurs peuvent être supprimés. Conseils pour l'organisation: La création d'un espace de travail bien organisé qui utilise uniquement des outils d'analyse pertinents est un processus. Le carquois d'indicateurs techniques qu'un opérateur utilise peut changer de temps à autre, en fonction des conditions du marché, des stratégies utilisées et du style de trading.
Comment utiliser efficacement les indicateurs de trading
Figure 2
Graphique créé avec TradeStation.
Les graphiques, en revanche, peuvent être enregistrés une fois qu'ils sont configurés de manière conviviale. Il n'est pas nécessaire de reformater les graphiques chaque fois que la plateforme de trading est fermée et rouverte (voir la section Aide de la plateforme de trading pour les instructions). Les symboles commerciaux peuvent être modifiés, ainsi que tout indicateur technique, sans perturber le jeu de couleurs et la disposition de l'espace de travail. La figure 2 illustre un espace de travail bien organisé. Les considérations pour la création de graphiques et d'espaces de travail faciles à lire incluent:
- Couleurs . Les couleurs doivent être faciles à visualiser et fournir beaucoup de contraste afin que toutes les données puissent être facilement visualisées. De plus, une couleur d'arrière-plan peut être utilisée pour les graphiques d'entrée de commande (le graphique utilisé pour les entrées et sorties de commerce), et une couleur d'arrière-plan différente peut être utilisée pour tous les autres graphiques du même symbole. Si plusieurs symboles sont échangés, une couleur d'arrière-plan différente pour chaque symbole peut être utilisée pour faciliter l'isolement des données. Disposition . La présence de plusieurs moniteurs est utile pour créer un espace de travail facile à utiliser. Un moniteur peut être utilisé pour la saisie des commandes, tandis que l'autre peut être utilisé pour les tableaux de prix. Si le même indicateur est utilisé sur plusieurs graphiques, il est judicieux de placer des indicateurs similaires au même emplacement sur chaque graphique, en utilisant les mêmes couleurs. Cela facilite la recherche et l'interprétation de l'activité du marché sur des graphiques séparés. Dimensionnement et polices . Les polices audacieuses et nettes permettent aux traders de lire les nombres et les mots avec plus de facilité. Comme les couleurs et la mise en page, le style de police est une préférence, et les commerçants peuvent expérimenter différents styles et tailles pour trouver la combinaison qui crée le résultat le plus agréable visuellement. Une fois le lettrage confortable trouvé, les mêmes polices de style et de taille peuvent être utilisées sur tous les graphiques pour assurer la continuité.
Optimiser les indicateurs
- Variables d'entrée définies par l'utilisateur : Il appartient à chaque opérateur de décider quels indicateurs techniques utiliser, ainsi que de déterminer la meilleure façon d'utiliser les indicateurs. Les indicateurs les plus courants, tels que les moyennes mobiles et les oscillateurs, permettent un élément de personnalisation simplement en modifiant les valeurs d'entrée, les variables définies par l'utilisateur qui modifient le comportement de l'indicateur. Des variables telles que la période rétrospective ou le type de données de prix utilisées dans un calcul peuvent être modifiées pour donner à un indicateur des valeurs très différentes et indiquer différentes conditions de marché. La figure 3 montre un exemple des types de variables d'entrée qui peuvent être ajustées pour modifier le comportement d'un indicateur.
figure 3
- Optimisation : la plupart des plates-formes de trading avancées actuelles permettent aux traders d'effectuer des études d'optimisation pour déterminer les données d'entrée qui se traduisent par des performances optimales. Les traders peuvent entrer une plage pour une entrée spécifiée, telle qu'une longueur moyenne mobile, par exemple, et la plateforme effectuera les calculs pour trouver l'entrée qui crée les résultats les plus favorables. Les optimisations multivariées analysent simultanément deux entrées ou plus pour déterminer quelle combinaison de variables conduit aux meilleurs résultats. L'optimisation est une étape importante dans l'élaboration d'une stratégie objective qui définit les règles d'entrée, de sortie et de gestion de l'argent des échanges. Suroptimisation: alors que les études d'optimisation peuvent aider les traders à identifier les intrants les plus rentables, la suroptimisation peut créer une situation où les résultats théoriques sont fantastiques, mais les résultats de trading en direct souffriront car le système a été modifié pour fonctionner correctement uniquement sur un certain ensemble de données historiques. Bien que n'entrant pas dans le cadre de cet article, les traders qui effectuent des études d'optimisation doivent veiller à éviter la sur-optimisation en comprenant et en utilisant des techniques de backtesting et de test avancées appropriées dans le cadre d'un processus global de développement de stratégie.
The Bottom Line
Il est important de noter que l'analyse technique traite des probabilités plutôt que des certitudes. Il n'y a pas de combinaison d'indicateurs permettant de prédire avec précision les mouvements des marchés à 100%. Alors qu'un trop grand nombre d'indicateurs, ou une mauvaise utilisation des indicateurs, peut brouiller la vue d'un opérateur sur les marchés, les traders qui utilisent les indicateurs techniques avec soin et efficacité peuvent identifier plus précisément les configurations de trading à haute probabilité, augmentant leurs chances de succès sur les marchés.
