La meilleure taxe

Personne n'aime payer des impôts, mais c'est une partie nécessaire de la vie dans un pays qui offre à ses citoyens une multitude d'avantages. Mais ce n'est pas parce que vous payez des impôts que vous ne pouvez pas profiter des moyens légaux disponibles pour maintenir vos impôts bas. Les investisseurs peuvent profiter de fonds de revenu non imposables pour accroître leur patrimoine et minimiser les impôts.

Qu'est-ce qu'un fonds de revenu libre d'impôt?

Décomposons la définition en deux parties; non imposable et revenu. Un fonds de revenu est un fonds commun de placement ou un fonds négocié en bourse (ETF) qui verse des dividendes aux actionnaires. Les investisseurs utilisent ce type d'investissement pour créer un flux de revenus à partir de leurs investissements. Un fonds non imposable est un investissement dont les dividendes ne sont pas imposés. Ces types de fonds de revenu exonérés d'impôt sont généralement appelés fonds d'obligations municipales.

Si vous êtes dans une tranche d'imposition plus élevée, un fonds de revenu non imposable qui contient des obligations municipales exonérées d'impôt de votre État peut être un choix d'investissement judicieux. Mais avant de vous laisser emporter par l'idée d'investir dans un fonds de revenu libre d'impôt, pensez à votre propre tranche d'imposition.

Rendement équivalent fiscal

Vous devez déterminer si vous bénéficierez d'un investissement dans un fonds de revenu libre d'impôt. Commencez par considérer votre taux d'imposition marginal. Ensuite, comparez le taux de rendement de fonds à revenu comparable non imposables et imposables. Enfin, calculez quel investissement est susceptible de vous donner un rendement après impôt plus élevé.

Par exemple, Simon vit en Californie et se situe dans la tranche d'imposition marginale fédérale de 25%. Sa tranche d'imposition de l'État est de 4, 5%. Son taux d'imposition total d'État et fédéral est de 29, 50%. Il a accès au Franklin California Tax-Free Income Fund Class A (FKTFX) et peut l'acheter sans frais de transaction via son compte de courtage Fidelity Investments. Le rendement à 30 jours, ou taux de rendement, est de 2, 39%. Simon sait qu'il peut obtenir un rendement en franchise d'impôt d'environ 2, 39%.

Simon peut obtenir un rendement imposable de la Securities and Exchange Commission (SEC), ou un taux de rendement, de 4, 88% s'il investit dans des actions amirales du fonds Vanguard Long-Term Corporate Bond Index Fund (VLTCX). Mais quel investissement offre le meilleur rendement après impôt? Étant donné la tranche d'imposition de 29, 50% de Simon, voyons s'il vaut mieux investir dans le fonds de revenu non imposable de 2, 39% ou le fonds de revenu imposable de 4, 88%. Sachez qu'aucun des rendements des fonds n'est garanti et qu'ils sont susceptibles de fluctuer.

Le rendement en franchise d'impôt de 2, 39% de Simon équivaut à un rendement imposable de 3, 337%. Tout rendement imposable supérieur à 3, 337% est préférable au rendement détaxé de 2, 39%. Puisqu'il peut gagner un rendement imposable de 4, 88%, il sera mieux dans le fonds imposable. Vous pouvez comparer les rendements hors taxes avec les rendements imposables sur cette calculatrice de rendement équivalente aux impôts.

Meilleurs fonds de revenu libre d'impôt

Les fonds de revenu non imposables des obligations municipales offrent des rendements juteux. Il n'est pas rare que leurs rendements soient versés aux meilleurs fonds imposables comparables. Choisissez un fonds émis avec des obligations de votre état pour augmenter vos économies d'impôt. N'oubliez pas que les rendements sont susceptibles de changer et ne sont pas garantis. Les chiffres de performance ci-dessous sont en date du 27 octobre 2019.

Meilleurs fonds de revenu libre d'impôt
Fonds obligataires Muni à rendement élevé	Performance (1 an)	Ratio de dépenses
Invesco Oppenheimer Rchst AMT-FrMncpl Fd (OPTAX)	9.22%	1, 03%
Fonds d'obligations municipales à haut rendement Nuveen (NHMAX)	8, 59%	1, 12%
Invesco Oppenheimer Rchst HYMncplFd (ORNAX)	11, 26%	1, 04%
Fonds d'obligations nationales à moyen terme Muni
Fonds d'obligations municipales de State Farm (SFBDX)	6, 53%	0, 16%
Wells Fargo CoreBuilder partage la série M (WFCMX)	8, 08%	n / a
Vanguard Intermediate-Term Tax Exemption Fd (VWITX)	6, 94%	0, 17%
Fonds d'obligations nationales à long terme Muni
Fonds exonéré d'impôt à haut rendement Vanguard (VWAHX)	8, 04%	0, 17%
Fonds exonéré d'impôt à long terme Vanguard (VWLTX)	8, 0%	0, 17%
Eaton Vance National Municipals Inc Fd (EANAX)	7, 01%	0, 88%
Fonds d'obligations nationales à court terme Muni
Fonds municipal de base de Capital Group (CCMPX)	5, 15%	0, 34%
Fonds municipal à court terme de Capital Group (CSTMX)	3, 66%	0, 30%
Fonds exonéré d'impôt à durée limitée Vanguard (VMLTX)	4, 09%	0, 17%
Fonds d'obligations à moyen terme à État unique de Muni
Fonds exonéré d'impôt du nord de l'Arizona (NOAZX)	7, 18%	0, 47%
Segall Bryant & Hamill Colorado TaxFr Fd (WTCOX)	6, 2%	0, 65%
Dupree Alabama Tax-Free Income Series Fd (DUALX)	6, 65%	0, 70%
Fonds obligataires à long terme Muni à un seul État
T. Rowe Price Maryland Tax-Free Bond Fd (MDXBX)	6, 18%	0, 48%
Fidelity® Michigan Municipal Income Fund (FMHTX)	7, 19%	0, 48%
Fonds d'obligations libres d'impôt T. Rowe Virginia (PRVAX)	5, 85%	0, 51%
Fonds obligataires à court terme Muni à État unique
Invesco OppenheimerRchsLitdTmCAMncpl Fd (OLCAX)	7, 69%	0, 98%
Invesco Oppenheimer Rcst® LtdTmNYMunis (LTNYX)	8, 49%	1, 03%
Fidelity® California Ltd Trm Tax-Fr BdFd (FCSTX)	4, 22%	0, 35%