Qu'est-ce qu'un Bull Trap?
Un piège haussier est un faux signal, se référant à une tendance à la baisse d'une action, d'un indice ou d'un autre titre qui s'inverse après un rallye convaincant et casse un niveau de support antérieur. Le mouvement «piège» les traders ou les investisseurs qui ont agi sur le signal d'achat et génèrent des pertes sur les positions longues résultantes. Un piège à taureaux peut également se référer à un motif de fouet.
Points clés à retenir
- Un piège à taureaux dénote un renversement qui oblige les acteurs du marché du mauvais côté de l'action des prix à quitter les positions avec des pertes inattendues. recherche de confirmation suite à une cassure à travers des indicateurs techniques et / ou des divergences de modèles.Le contraire d'un piège à taureaux est un piège à ours, qui se produit lorsque les vendeurs ne parviennent pas à appuyer une baisse en dessous d'un niveau de panne.
Que vous dit un piège à taureaux?
Un piège haussier se produit lorsqu'un trader ou un investisseur achète un titre qui éclate au-dessus d'un niveau de résistance - une stratégie commune basée sur l'analyse technique. Alors que de nombreuses cassures sont suivies de fortes hausses, la sécurité peut rapidement inverser la direction. Ceux-ci sont connus comme des «pièges à taureaux» parce que les commerçants et les investisseurs qui ont acheté la cassure sont «piégés» dans le commerce.
Les traders et les investisseurs peuvent éviter les pièges à bulles en recherchant des confirmations après une cassure. Par exemple, un trader peut rechercher un volume supérieur à la moyenne et des chandeliers haussiers après une cassure pour confirmer que le prix est susceptible de monter. Une évasion qui génère un faible volume et des chandeliers indécis - comme une étoile doji - pourrait être le signe d'un piège à taureaux.
D'un point de vue psychologique, les pièges à taureaux se produisent lorsque les taureaux ne parviennent pas à soutenir un rallye au-dessus d'un niveau de cassure, ce qui pourrait être dû à un manque d'élan et / ou de prise de bénéfices. Les ours peuvent saisir l'occasion de vendre le titre s'ils constatent des divergences, faisant chuter les prix en dessous des niveaux de résistance, ce qui peut alors déclencher des ordres de stop-loss.
La meilleure façon de gérer les pièges à taureaux est de reconnaître les signes d'avertissement à l'avance, tels que les poussées de faible volume, et de quitter le commerce le plus rapidement possible si un piège à taureaux est suspecté. Les ordres stop loss peuvent être utiles dans ces circonstances, surtout si le marché évolue rapidement, pour éviter de laisser l'émotion conduire la prise de décision.
Exemple de fonctionnement de Bull Trap
Dans cet exemple, le titre se vend et atteint un nouveau plus bas de 52 semaines avant de rebondir fortement sur un volume élevé et de se hisser dans la résistance de la ligne de tendance. De nombreux traders et investisseurs sautent sur le coup, anticipant une cassure au-dessus de la résistance de la ligne de tendance, mais le titre s'inverse à la résistance et baisse fortement à partir de ces niveaux. Les nouveaux taureaux sont piégés dans des transactions longues et subissent des pertes rapides, à moins que des techniques agressives de gestion des risques ne soient entreprises.
Le trader ou l'investisseur aurait pu éviter le piège haussier en attendant qu'une cassure se déroule avant d'acheter le titre, ou au moins atténuer les pertes en fixant un ordre stop-loss serré juste en dessous du niveau de cassure.
