Qu'est-ce qu'une distribution de gains en capital?
Une distribution de gains en capital est un paiement par un fonds commun de placement ou un fonds négocié en bourse (FNB) d'une partie du produit de la vente d'actions et d'autres actifs du fonds. Il s'agit de la part de l'investisseur dans le produit des transactions du fonds.
Ce n'est pas une part du bénéfice global du fonds. Le fonds peut gagner ou perdre de l'argent au cours d'une année, et votre solde augmentera ou diminuera en conséquence. Mais si le fonds a tiré profit de la vente de l'une de ses actions au cours de cette année, il fera des distributions de gains en capital à ses actionnaires.
Les fonds communs de placement sont tenus par la loi d'effectuer des distributions régulières de gains en capital à leurs actionnaires. Les propriétaires d'actions de fonds communs de placement ont la possibilité de prendre la distribution des gains en capital sous forme de paiements immédiats ou de la réinvestir dans des parts de fonds supplémentaires.
La distribution des gains en capital sera identifiée comme un gain en capital à long terme ou un gain en capital à court terme et est imposable en tant que telle.
Les gens qui détestent vraiment payer des impôts pourraient envisager des fonds fiscalement avantageux et d'autres investissements fiscalement avantageux.
Comprendre les distributions de gains en capital
Généralement, un fonds commun de placement ou un FNB effectue une distribution de gains en capital à la fin de chaque année. La distribution représente le produit de la vente d'actions ou d'autres actifs par les gestionnaires du fonds tout au long de l'année d'imposition.
L'investisseur doit garder à l'esprit que retirer la distribution des gains en capital plutôt que de la réinvestir dans le fonds est en fait un retrait. Il réduit le montant net que vous avez investi dans le fonds du montant de la distribution.
Considérations fiscales des distributions de gains en capital
Les détenteurs d'actions d'OPC sont tenus de payer des impôts sur les distributions de gains en capital effectuées par les fonds qu'ils détiennent, que l'argent soit réinvesti ou non en actions supplémentaires. Il existe une exception pour les fonds d'obligations municipales, qui sont exonérés d'impôt au niveau fédéral et généralement au niveau de l'État.
Les impôts ne sont pas dus pour cette année d'imposition si l'investisseur est propriétaire du fonds dans le cadre d'un IRA, 401 (k) ou d'un autre régime de retraite à imposition différée. Les taxes seront dues lorsque les fonds seront retirés après la retraite.
Si le fonds n'est pas dans un régime de retraite, les impôts sont dus pour cette période de déclaration fiscale.
Règlements IRS actuels
En vertu de la réglementation actuelle de l'IRS, les distributions de gains en capital sont imposées comme des gains en capital à long terme, quelle que soit la durée de détention des actions du fonds. Cela signifie un taux d'imposition de 0%, 15% ou 20%, selon le taux d'imposition ordinaire de l'individu.
Les gens qui détestent vraiment payer des impôts pourraient envisager de rechercher des investissements fiscalement avantageux, y compris des fonds fiscalement avantageux. Les fonds fiscalement avantageux s'identifient comme tels dans leurs descriptions. Ils ont tendance à acheter et vendre des actions moins fréquemment que les fonds de croissance agressifs et peuvent détenir certains fonds d'obligations municipales pour un revenu non imposable.
Des distributions de gains en capital peuvent être effectuées même lorsque la valeur globale d'un fonds a chuté au cours de l'année. Autrement dit, un fonds a peut-être vendu des actions dont le prix s'était apprécié, mais ces gains pourraient être annulés ou même effacés par d'autres investissements qui ont fait perdre de l'argent.
Points clés à retenir
- Une distribution de gains en capital correspond à la part de l'investisseur dans le produit de la vente d'actions et d'autres actifs d'un fonds. L'investisseur doit payer des impôts sur les gains en capital sur les distributions, qu'elles soient prises en espèces ou réinvesties dans le fonds. cette année d'imposition, sauf si le fonds fait partie d'un compte de retraite à imposition différée.
Distributions de gains en capital et valeur liquidative
Comme pour les actions ordinaires, la distribution des plus-values et des dividendes diminue la valeur liquidative (VNI) du fonds du montant distribué. Par exemple, le gestionnaire d'un fonds ayant une valeur liquidative de 20 $ par action peut verser une distribution de 5 $ aux actionnaires. Cela entraînerait une baisse de la valeur liquidative du fonds de 5 $ à 15 $.
Bien que cela apparaisse sur le tableau des prix d'un fonds commun de placement comme une baisse du prix à la date ex-dividende, le rendement total du fonds n'a pas changé. Les gains non réalisés sur les titres déterminent la valeur liquidative de l'OPC jusqu'à leur vente.
