Au milieu des conversations sur la question de savoir qui devrait réglementer la profession de conseiller financier, le conseil d'administration du CFP a établi de nouvelles normes pour les conseillers qui portent le titre de planificateur financier agréé (CFP).
Le conseil a approuvé la mise à jour de son code d'éthique et de ses normes de conduite lors de sa réunion de mars 2018. Selon Kevin Keller, PDG du conseil d'administration de CFP, "la pierre angulaire des nouvelles normes est l'extension de l'obligation fiduciaire."
Le Code et les normes sont l'ensemble officiel de directives éthiques pour les professionnels de la PCP. Le Conseil établit et applique ces normes et autres exigences pour les 82 000 CFP professionnels du monde entier. Selon le conseil d'administration, «quiconque souhaite obtenir la certification CFP® est soumis à une vérification des antécédents, et ceux dont la conduite passée ne respecte pas les normes d'éthique et de pratique du CFP Board peuvent être empêchés de devenir certifiés».
La forme des nouvelles normes CFP
Le Conseil a non seulement introduit de nouvelles normes pour refléter le paysage changeant de l'industrie de la planification financière, mais il a également révisé les normes existantes. «Nous avions beaucoup de redondance sur plusieurs documents. Ce fut une réécriture approfondie et très substantielle », a déclaré cette semaine Richard C. Salmen, président du conseil d'administration du CFP, lors d'une conférence de presse à la conférence annuelle de la Financial Planning Association à Chicago.
Les nouvelles normes incluent des «exigences plus détaillées» pour les conseillers qui cherchent à gérer et à divulguer les conflits d'intérêts, un processus de planification financière réorganisé et mis à jour et de nouvelles normes d'information qui décrivent les informations que les professionnels des CFP doivent fournir aux clients. Il y avait des lignes directrices supplémentaires concernant l'utilisation du terme «rémunéré», ainsi que des obligations élargies pour les professionnels des CFP de signaler toute faute au conseil des CFP dans les 30 jours civils.
Les lignes directrices mises à jour fournissent également de nouvelles exigences concernant l'obligation fiduciaire élargie des professionnels des CFP. Alors que les conseillers précédemment désignés devaient uniquement agir en tant que fiduciaires lorsqu'ils fournissaient des conseils en planification financière, les conseillers sont désormais tenus d'agir en tout temps dans le meilleur intérêt de leurs clients lorsqu'ils fournissent des conseils financiers.
Implications plus larges de l'industrie
Alors que le Conseil d'administration a annoncé les normes révisées en mars 2018, les professionnels de la PCP ont eu 18 mois pour se conformer. Afin de mettre tous les CFP professionnels en conformité d'ici le 1er octobre 2019, le Conseil a organisé quatre forums publics sur les normes. Le Conseil organisera quatre autres forums en décembre 2018 et des réunions supplémentaires à travers le pays en 2019.
Le Conseil a cherché à rendre le processus transparent. En plus d'organiser des forums publics, le Conseil a reçu plus de 1 000 commentaires au cours de deux périodes distinctes de commentaires du public, a déclaré Salmen. Au cours du déploiement, le Conseil continuera de publier des études de cas pour aider les conseillers et les cabinets à comprendre et à appliquer les normes. Le Conseil a cherché à aider les professionnels et les entreprises à appliquer les règles à leur propre pratique. "L'engagement que nous avons pris est de fournir des conseils spécifiques au canal" aux membres de la communauté des certificats, a déclaré Keller.
"Vous ne voulez pas avoir une mentalité de" gotcha "", où les conseillers ne sont pas au courant des règles mises à jour, a déclaré Salmen, c'est pourquoi le Conseil d'administration "travaille activement pour répondre aux questions à l'avance".
La refonte des normes a des implications plus larges en dehors de la communauté des certificats. Dans de nombreuses entreprises, un nombre important de conseillers et de planificateurs peuvent détenir le titre. À mesure que les normes changent, les entreprises choisissent fréquemment de mettre à jour leurs codes d'éthique - et leurs documents de conformité et de comptabilité - pour refléter les nouvelles directives. "Au fond, la certification CFP et les normes de pratique préconisent un processus reproductible", a déclaré Keller. «Il n'y a rien de plus que les gens aiment la conformité qu'un processus reproductible, de préférence un processus documenté en cours de route.»
Établir une nouvelle norme pour les conseils
Bien que le CFP Board puisse établir les normes pour les professionnels qui ont la désignation, à son tour tracer un cours pour le reste de l'industrie, il manque de capacités d'application. Alors que les régulateurs fédéraux tels que la FINRA ou les régulateurs des États doivent certifier les professionnels de l'investissement ou de l'assurance, aucun organisme de réglementation similaire n'existe pour les planificateurs financiers. Le CFP Board comble partiellement cette lacune, mais il ne peut que les conseillers de police qui ont - et souhaitent utiliser - la désignation CFP. "La certification CFP est toujours volontaire", a déclaré Salmen. Alors que les professionnels des CFP peuvent dire aux clients et aux clients potentiels qu'ils sont tenus aux normes fixées par l'organisation, cet organisme ne peut pas empêcher quelqu'un d'être un planificateur sans les informations d'identification. "La seule chose à faire est de dire à quelqu'un s'il peut ou non utiliser les marques CFP" ou de publier publiquement une lettre d'avertissement.
En même temps, les normes du Conseil sont l'une des caractéristiques de la désignation. Selon Keller, "C'est le code et les normes du CFP Board et la volonté des gens de s'engager à suivre ces normes qui font la certification CFP se démarquer."
