Un rapport trimestriel sur les bénéfices de Cisco Systems Inc. (CSCO) pourrait annoncer de bonnes nouvelles pour ses concurrents dans le domaine du matériel informatique, selon une équipe d'analystes de la rue.
Erik Suppiger de JPM Securities, qui évalue la performance du fournisseur de réseaux informatiques CSCO sur le marché, a écrit une note suggérant que "les résultats augurent bien pour un certain nombre de nos fournisseurs sous couverture", y compris son rival de mise en réseau cloud et son adversaire de longue date, Arista Networks Inc (ANET), Nutanix Inc. (NTNX), Pure Storage Inc. (PSTG) et le fournisseur de sécurité Palo Alto Networks Inc. (PANW).
Mercredi après la clôture du marché, les investisseurs de Cisco ont été déçus par des résultats qui venaient de répondre aux estimations du consensus. Pourtant, des indicateurs positifs, tels qu'une augmentation de 11% des commandes de clients entreprises au cours des trois premiers mois de l'année, pourraient signaler la force d'autres fournisseurs de matériel et de logiciels, a indiqué JPM Securities.
ANET va gagner en puissance de commutation d'entreprise et de campus
Suppiger a écrit que la force du changement de centre de données et de campus démontre que «les tendances de la demande sont favorables pour Arista alors que l'entreprise se développe dans les environnements de commutation d'entreprise et de campus».
Étant donné que les dépenses des clients du cloud "hyper-scale" tels que Facebook Inc. (FB) et Microsoft Corp. (MSFT) devraient continuer de générer des investissements dans le cloud, Arista a été désigné comme l'un des principaux bénéficiaires. Ceux du côté plus baissier notent que la concurrence s'est intensifiée dans l'espace. Le mois dernier, ANET a chuté de près de 10% suite à un avertissement de Cleveland Research selon lequel la société pourrait perdre aux concurrents hors marque offrant des «équipements de boîte blanche» et fait face à la pression de prix plus «agressifs» de Cisco.
La demande de sécurité pour stimuler la croissance de PANW et DC au profit de NTNX
Les actions de la société basée à San Jose, en Californie, ont bondi la semaine dernière sur l'enthousiasme de sa réunion annuelle d'analystes au cours de laquelle Arista a annoncé une poignée de nouveaux produits qui concurrencent directement Cisco dans l'espace de réseautage du campus. Les taureaux fixent l'opportunité du marché à environ 3 à 4 milliards de dollars, tandis qu'Arista ne s'attend pas à des revenus "matériels" de l'initiative avant 2020.
Négociant en hausse de 0, 8% à 249, 50 $, ANET a gagné 5, 9% depuis le début de l'année (YTD) et 73, 6% au cours des 12 derniers mois, surperformant l'augmentation plus large de 1, 6% du S&P 500 et le rendement de 14, 9% au cours des mêmes périodes respectives.
La croissance à deux chiffres du segment de la sécurité de Cisco pour la première fois en plus de 12 mois "démontre un marché de la cybersécurité robuste", a écrit JPM Securities, "une tendance favorable pour Palo Alto qui n'a pas encore annoncé son trimestre d'avril". L'activité des centres de données de Cisco a également progressé à deux chiffres au cours de la dernière année, "soulignée par l'adoption forte d'HyperFlex, son produit d'infrastructure hyperconvergée (HCI)", qui indique que la demande est favorable à Nutanix, a écrit l'analyste.
