Qu'est-ce qu'un Deal Blotter?
Un buvardage est un enregistrement d'un opérateur de toutes les transactions exécutées un jour donné. Le buvard de transaction contient des informations de base pertinentes pour les transactions de la journée et sert de piste d'audit des transactions et est utile pour vérifier si une stratégie de trading particulière utilisée a réussi.
Les bases d'un buvardage
Le buvardage comprendrait les positions d'ouverture et de fermeture initiées par le trader pour la journée. Selon le type de titre négocié, le buvard peut inclure les éléments suivants:
- TimeSecurityPriceAmountDate commerciale
Si une transaction a été exécutée à la suite d'un ordre, le buvard peut inclure le type d'ordres exécutés, tels que les ordres de marché, de limite, de stop-loss ou de prise de bénéfices. Pour examen, un ordre au marché remplit l'ordre au prochain prix disponible sur le marché. D'un autre côté, un ordre à cours limité est fixé à un niveau prédéterminé et n'est rempli que si et lorsque le titre se négocie au niveau spécifié dans l'ordre.
Les buvards de transactions sont utilisés par les services de conformité et les régulateurs, y compris la Securities Exchange Commission (SEC) pour détecter les violations réglementaires et les activités illégales.
Les avantages d'un buvardage
Dans une firme de trading avec plusieurs traders, la somme des positions sur tous les buvards de transaction à la fin de la journée de trading indiquerait la position nette de la firme à la clôture du marché. Bien sûr, aujourd'hui, l'entreprise utilise des ordinateurs pour mettre à jour ses positions en temps réel, mais les buvards du commerce du papier sont toujours utilisés comme sauvegarde par certains commerçants.
Le commerçant peut personnaliser les détails à afficher sur le buvard. Un courtier utilise un buvard pour garder une trace de toutes les transactions en cas de problème avec une transaction. Un buvard de transaction permet aux traders d'analyser et de surveiller leurs transactions rapidement et efficacement. Un buvard peut être utilisé pour améliorer les techniques et stratégies de négociation d'un concessionnaire. À la fin d'une journée de négociation, les traders peuvent utiliser le buvard pour évaluer leur performance.
