Qu'est-ce que la divergence?
La divergence est lorsque le prix d'un actif évolue dans la direction opposée à un indicateur technique, tel qu'un oscillateur, ou évolue contrairement à d'autres données. La divergence avertit que la tendance actuelle des prix peut s'affaiblir et, dans certains cas, conduire à un changement de direction des prix.
Il y a une divergence positive et négative. Une divergence positive indique qu'une hausse du prix de l'actif est possible. Une divergence négative indique qu'une baisse de l'actif est possible.
- Une divergence peut survenir entre le prix d'un actif et presque tous les indicateurs ou données techniques ou fondamentaux. Cependant, la divergence est généralement utilisée par les traders techniques lorsque le prix évolue dans la direction opposée à un indicateur technique.La divergence positive signale que le prix pourrait commencer à augmenter plus rapidement. Cela se produit lorsque le prix baisse mais qu'un indicateur technique se déplace vers le haut ou montre des signaux haussiers. Une divergence négative indique une baisse des prix à l'avenir. Cela se produit lorsque le prix augmente, mais qu'un indicateur technique se déplace vers le bas ou montre des signaux baissiers. La divergence peut durer longtemps sans inversion de prix. La divergence n'est pas présente pour toutes les grandes inversions de prix, elle n'est présente que pour certains.
Que vous dit la divergence
La divergence dans l'analyse technique peut signaler un mouvement de prix positif ou négatif majeur. Une divergence positive se produit lorsque le prix d'un actif atteint un nouveau creux tandis qu'un indicateur, tel que le flux monétaire, commence à grimper. Inversement, une divergence négative se produit lorsque le prix atteint un nouveau plus haut mais que l'indicateur analysé fait un plus bas.
Les traders utilisent la divergence pour évaluer la dynamique sous-jacente du prix d'un actif et pour évaluer la probabilité d'un renversement de prix. Par exemple, les investisseurs peuvent tracer des oscillateurs, comme l'indice de force relative (RSI), sur un graphique de prix. Si le titre augmente et atteint de nouveaux sommets, l'idéal est que le RSI atteigne également de nouveaux sommets. Si le titre atteint de nouveaux sommets, mais que le RSI commence à baisser, cela avertit que la tendance haussière des prix pourrait s'affaiblir. Il s'agit d'une divergence négative. Le trader peut alors déterminer s'il veut quitter la position ou fixer un stop loss au cas où le prix commencerait à baisser.
La divergence positive est la situation inverse. Imaginez que le prix d'une action fait de nouveaux bas tandis que le RSI fait des bas plus élevés à chaque oscillation du prix de l'action. Les investisseurs peuvent conclure que les bas plus bas du cours des actions perdent leur élan à la baisse et un renversement de tendance pourrait bientôt suivre.
La divergence est l'une des utilisations courantes de nombreux indicateurs techniques, principalement les oscillateurs.
La différence entre divergence et confirmation
La divergence est lorsque le prix et l'indicateur disent des choses différentes au trader. La confirmation est lorsque l'indicateur et le prix, ou plusieurs indicateurs, disent la même chose au commerçant. Idéalement, les traders veulent une confirmation pour entrer dans les trades et pendant les trades. Si le prix augmente, ils veulent que leurs indicateurs signalent que le mouvement des prix devrait se poursuivre.
Limites de l'utilisation de la divergence
Comme pour toutes les formes d'analyse technique, les investisseurs doivent utiliser une combinaison d'indicateurs et de techniques d'analyse pour confirmer un renversement de tendance avant d'agir uniquement sur la divergence. La divergence ne sera pas présente pour toutes les inversions de prix, par conséquent, une autre forme de contrôle ou d'analyse des risques doit être utilisée conjointement avec la divergence.
De plus, lorsqu'une divergence se produit, cela ne signifie pas que le prix s'inversera ou qu'un renversement se produira bientôt. La divergence peut durer longtemps, donc agir sur elle seule pourrait signifier des pertes substantielles si le prix ne réagit pas comme prévu.
