Qu'est-ce qu'une boîte de style d'équité
Une boîte de style actions est une représentation visuelle des principales caractéristiques d'investissement des actions et des fonds communs de placement. La boîte de style a été créée par Morningstar et est un outil précieux que les investisseurs peuvent utiliser pour déterminer les structures de risque-rendement de leurs actions / portefeuilles d'actions et / ou comment ces investissements s'inscrivent dans leurs critères d'investissement.
RÉPARTITION Boîte Style Equity
Une boîte de style actions est composée de neuf carrés, ou catégories, avec les caractéristiques d'investissement des actions / fonds communs de placement d'actions présentées le long de ses axes vertical et horizontal. Les gestionnaires de placements institutionnels utiliseront les catégories de cases de style actions comme considération centrale pour leurs objectifs de gestion de portefeuille. Les investisseurs de tous types peuvent utiliser des catégories de cases de style actions pour sélectionner les actions et les fonds communs de placement en fonction des caractéristiques d'investissement individuelles.
Pour les actions et les fonds d'actions, l'axe vertical est divisé en trois catégories de taille d'entreprise basées sur la capitalisation boursière: grande, moyenne et petite. L'axe horizontal représente le style d'investissement et varie légèrement pour les actions et les fonds d'actions. Les actions et les fonds d'actions comprennent des catégories de valeur et de croissance. Pour les investissements en actions, Morningstar classe la catégorie moyenne, qui peut généralement être considérée comme un mélange de valeur et de croissance, comme un noyau pour les actions et un mélange pour les fonds. Les investisseurs verront souvent ces catégories utilisées dans les rapports sur les actions et les supports marketing des fonds communs de placement.
Les investisseurs utilisent des cases de style actions pour identifier des actions ou des fonds d'actions spécifiques pour des allocations de portefeuille d'investissement ciblées. Les facteurs de risque peuvent généralement être une considération importante lors du filtrage des investissements par zone de style. Les actions à petite capitalisation et les actions de croissance font généralement état de risques plus élevés avec un rendement potentiel plus élevé. Les actions de grande capitalisation sont souvent un choix à faible risque pour les investisseurs qui recherchent des investissements à long terme. La catégorie mixte comprendra des fonds qui ont un mélange d'actions de croissance et de valeur. Pour les actions, la catégorie principale fait référence aux investissements qui peuvent être de bons avoirs à long terme offrant un potentiel constant d'appréciation du capital.
Placements de type «actions»
Morningstar permet aux investisseurs de filtrer les fonds par catégorie de catégorie de style actions. Un investisseur de fonds communs de placement à la recherche de placements en actions relativement sûrs avec le rendement potentiel le plus élevé pourrait filtrer les fonds dans la catégorie des grandes capitalisations / croissance.
En 2017, les actions des marchés émergents et en particulier les actions en Chine ont enregistré certains des rendements les plus élevés du marché en croissance. Pour la période d'un an jusqu'au 12 janvier 2018, le Columbia Greater China Fund est l'un des principaux investissements dans la catégorie des grandes capitalisations / croissance avec un rendement de 65, 89%. Ce fonds investit principalement dans des sociétés de la région de la Grande Chine, dont Hong Kong, la République populaire de Chine et Taïwan. Le rendement total du Fonds comprend son dividende, qui est versé annuellement. Au 12 janvier 2018, le Fonds a déclaré un rendement du dividende sur douze mois de 0, 53%.
