Qu'est-ce que la Federal Housing Administration?
La Federal Housing Administration (FHA) est une agence américaine qui propose une assurance hypothécaire aux prêteurs agréés par la FHA qui remplissent les conditions requises. L'assurance hypothécaire protège les prêteurs contre les pertes liées aux défauts de paiement. Si un emprunteur fait défaut sur un prêt, la FHA paie au prêteur un montant de réclamation spécifié.
Comprendre la Federal Housing Administration (FHA)
L'objectif principal de la création de la FHA est de stimuler l'industrie du logement. L'idée sous-jacente était qu'en fournissant une assurance aux prêteurs, davantage d'individus ou de clients seraient admissibles à des hypothèques pour acheter une maison. La plupart des prêts FHA sont destinés aux personnes qui ne pouvaient pas se permettre, et qui ne seraient pas normalement admissibles à un prêt hypothécaire traditionnel.
Conditions de prêt
La prime d'assurance hypothécaire (MIP) est l'argent qu'un propriétaire paie à la FHA dans le cadre du programme hypothécaire de la FHA. À partir de 2018, pour toutes les conditions de prêt et un ratio prêt / valeur (LTV) supérieur à 90%, le PMI annuel sera collecté jusqu'à la fin de la durée du prêt, ou 30 ans, selon la première éventualité. Les ratios prêt / valeur (LTV) inférieurs ou égaux à 90% auront un PMI annuel dû jusqu'à la fin de la durée du prêt, ou 11 ans, selon la première éventualité. De plus, les emprunteurs doivent payer 1, 75% d'intérêt pour tout montant de prêt, quel que soit le LTV.
L'histoire de la FHA
Pendant la Grande Dépression, la faillite bancaire a provoqué une baisse significative du nombre de prêts immobiliers et d'accession à la propriété. Au cours de cette période, les prêts hypothécaires à domicile étaient généralement de courte durée (par exemple, 3 à 5 ans), avec des instruments à ballonnet à des ratios LTV inférieurs à 60% et sans amortissement.
Cette crise bancaire importante a contraint les prêteurs à rechercher immédiatement des emprunteurs hypothécaires impayés. Parce que le refinancement était impossible, la plupart des emprunteurs n'ont pas effectué de paiements hypothécaires et leurs maisons ont été saisies, ce qui a nui davantage à l'industrie du logement.
Parce que le système bancaire fédéral devait être restructuré, le Congrès a promulgué la loi nationale sur le logement de 1934. Son objectif principal était d'améliorer les normes et les conditions de logement, de fournir une méthode d'assurance hypothécaire mutuelle et de réduire les saisies sur les hypothèques de maisons familiales. La législation a créé deux agences, la Federal Savings and Loan Insurance Corporation (FSLIC) et la FHA. Ces actes ont provoqué une augmentation du marché des maisons unifamiliales et construit des logements et des hypothèques plus abordables. La FHA est officiellement devenue une partie du ministère du Logement et du Développement urbain (HUD) en 1965.
Financement de la FHA et avantages pour la société
La FHA fonctionne à partir de revenus autogénérés, ce qui n'impose aucun fardeau aux contribuables. La FHA détient le produit de l'assurance hypothécaire dans un compte utilisé pour payer le programme. Les programmes de la FHA fournissent une stimulation économique substantielle aux États-Unis via le développement de la communauté et de la maison qui se répercute sur les communautés locales sous forme d'emplois, d'écoles et d'autres sources de revenus.
