Notre relation avec l'argent commence à un âge précoce lorsque nous remarquons que des membres de la famille échangent des pièces ou des billets pour toutes sortes de choses que nous aimons. Le pouvoir et l'autorité de l'argent augmentent lorsque nous obtenons notre première allocation ou corvée payée. Ces premières expériences favorisent des habitudes et des croyances qui durent tout au long de votre vie. Ses défis se multiplient à l'approche de l'âge adulte et sont encouragés à contracter des emprunts pour payer leurs études ou acheter une voiture.
Les figures parentales donnent le ton aux objectifs d'investissement tôt dans la vie, nous apprenant à retarder la gratification jusqu'à ce que nous puissions casser la tirelire, permettant à ces pièces d'acheter des jeux vidéo, des vêtements ou du matériel. Le lien intime entre l'investissement et le style de vie devient plus sophistiqué au fil des ans. Le point culminant de votre vie professionnelle est soit une retraite confortable - soit une lutte pour joindre les deux bouts.
Comment les objectifs de vie et d'investissement se recoupent
Les objectifs d'investissement se répartissent en trois branches, selon l'âge, le revenu et les perspectives. L'âge peut être subdivisé en trois segments distincts: les jeunes et les débutants, les personnes d'âge moyen et la construction familiale et les anciens et les autogérés. Ces classifications manquent souvent de leurs marques à l'âge approprié, avec des âges moyens regardant les investissements pour la première fois ou des personnes âgées contraintes de budgétiser rigoureusement, exerçant la discipline qui leur manquait en tant que jeunes adultes.
Le revenu constitue le point de départ naturel pour les objectifs d'investissement, car vous ne pouvez pas investir ce que vous n'avez pas. Le premier emploi de carrière déclenche un réveil pour de nombreux jeunes, forçant les décisions concernant les contributions 401 (k), les comptes d'épargne ou du marché monétaire et les changements de style de vie nécessaires pour équilibrer la richesse croissante et la gratification retardée. Il est courant de subir des revers au cours de cette période, de rester coincé dans des paiements de location de voiture et de voiture trop chers ou d'oublier que papa et maman ne récupèrent plus la facture mensuelle de carte de crédit.
Outlook décrit les règles du jeu sur lesquelles nous opérons au cours de notre vie et les choix que nous faisons qui ont un impact sur la gestion de patrimoine. La planification familiale figure en tête de liste pour la plupart des gens, les couples décidant du nombre d'enfants qu'ils souhaitent, de leur quartier préféré et du nombre de salariés nécessaires pour atteindre ces objectifs. Les attentes de carrière concordent avec ces calculs, avec la montée en puissance très instruite de plusieurs années de gains de pouvoir tandis que d'autres sont coincés dans des emplois sans issue, contraints de réduire pour joindre les deux bouts.
Les objectifs d'investissement deviennent des cibles mouvantes pour de nombreuses personnes, avec des plans soigneusement conçus se heurtant à des barrages routiers sous la forme de licenciements, de grossesses non planifiées, de problèmes de santé et de la nécessité de prendre soin des parents âgés. Ces défis inattendus exigent une dose de réalisme lors du choix des allocations 401 (k) ou de la décision de dépenser un bonus de fin d'année, l'ancien axiome «économiser pour un jour de pluie» étant ignoré par de nombreuses personnes jusqu'à ce qu'il soit trop tard.
Heureusement, il n'est jamais trop tard pour devenir investisseur. Vous avez peut-être la quarantaine avant de réaliser que la vie avance plus vite que prévu, ce qui nécessite de réfléchir à la vieillesse et à la retraite. La peur peut dominer votre pensée si vous attendez aussi longtemps pour fixer des objectifs d'investissement, mais ce n'est pas grave si cela ajoute un sentiment d'urgence à la gestion de patrimoine. Tous les investissements commencent avec le premier dollar mis de côté à cette fin, quels que soient votre âge, votre revenu ou vos perspectives. Bien sûr, ceux qui investissent depuis des décennies détiennent un avantage majeur, tandis que leur richesse croissante leur permet de profiter des fruits de leurs habitudes d'épargne.
Configurer un workflow d'objectifs d'investissement
Les objectifs d'investissement portent sur trois grands thèmes concernant l'argent et la gestion de l'argent. Premièrement, ils se croisent avec un plan de vie qui engage nos processus de pensée de manière inattendue. Deuxièmement, ils génèrent de la responsabilité, nous obligeant à examiner les progrès sur une base périodique, invoquant la discipline lorsque nécessaire pour rester sur la bonne voie. Troisièmement, ils génèrent une motivation qui a un impact positif sur notre moi non financier qui peut améliorer la santé et les perspectives mentales.
Une fois établi, le plan d'investissement vous oblige à penser aux sacrifices qui doivent être consentis et aux budgets qui doivent être équilibrés, sachant qu'un retard ou un échec aura un impact direct et immédiat sur votre richesse et votre style de vie. Ce processus induit une réflexion et une planification à long terme, vous permettant d'abandonner une approche au jour le jour et de définir une liste de priorités pour les choses de la vie que vous appréciez vraiment.
Utilisez des relevés mensuels ou trimestriels pour évaluer les progrès et réengager votre plan de vie choisi, en faisant de petits ajustements plutôt que de gros changements lorsque le flux d'argent s'améliore ou se détériore. Passez en revue vos rendements annuels périodiquement et profitez de voir votre richesse augmenter sans intervention directe ou chèque de vacances de grand-mère. Apprenez à gérer les règles perdues de manière mature, en utilisant l'encre rouge pour développer votre patience tout en réexaminant comment votre prise de décision peut avoir influé sur ces rendements négatifs.
L'Australian Investors Association recommande d'utiliser le format SMART lors de la définition des objectifs d'investissement. Voici les éléments:
- S pécifique - rendre chaque objectif clair et spécifique M esurable - encadrer chaque objectif de manière à savoir quand vous l'avez atteint A réalisable - vous devez prendre des mesures pratiques pour atteindre un objectif R élever - déterminer si vos objectifs se rapportent à votre vie et sont réaliste basé sur le temps - attribuez un calendrier à chaque objectif afin de pouvoir suivre les progrès
Commencez par rédiger un document ou un journal qui répertorie chaque objectif d'investissement et comment vous mesurerez les progrès. Énumérez autant de détails que possible, en tenant compte à la fois des objectifs à court terme et à long terme. Imaginons que vous souhaitiez épargner pour la retraite mais que vous envisagiez également de devenir propriétaire d'un logement dans un quartier sûr, avec suffisamment de liquidités pour des vacances occasionnelles. Examinez maintenant votre situation financière actuelle, en notant à quel point vous avez bien ou mal géré votre argent jusqu'à présent et les étapes que vous êtes prêt à prendre pour atteindre cette liste d'objectifs.
Il peut être prématuré de considérer les actions pratiques requises ou les délais nécessaires pour marquer les progrès si vos objectifs d'investissement sont irréalistes, farfelus ou ne correspondent pas à votre pouvoir de gains actuel ou prévu. Bien sûr, vous pouvez rêver de satisfaire les désirs de la vie, mais la planification des investissements nécessite une vérification brutale de la réalité avant d'exécuter le plan d'action nécessaire. En termes simples, si le plan ne correspond pas à votre réalité ou à vos objectifs, jetez-le et recommencez. Concentrez-vous sur les pas de bébé plutôt que sur les rêveries à brosse large.
Une petite contribution de 401 (k) peut suffire à mettre le plan d'investissement sur la bonne voie à ses débuts. Les employeurs font parfois correspondre votre contribution à un certain niveau, ce qui vous permet éventuellement de penser à une planification plus sophistiquée. Les conseillers financiers vous recommandent d'allouer le maximum autorisé dans la mesure du possible, bien que ce ne soit pas réaliste pour de nombreux jeunes qui commencent leur carrière. Cela est particulièrement vrai avec l'énorme fardeau des prêts étudiants encourus par les personnes nées après 1990.
Gestion des délais
Répartissez les objectifs d'investissement en segments à court, moyen et long terme chaque fois que possible, en faisant correspondre les étapes naturelles de la vie des jeunes, du moyen âge et des seniors. L'alignement des comptes bancaires et de courtage sur des durées courtes et intermédiaires est également logique alors que les comptes de retraite se concentrent exclusivement sur le long terme (des pénalités sévères sont encourues lors de l'accès prématuré à ces fonds). En fait, il n'y a aucune bonne raison de recourir aux IRA, SEP et autres comptes de retraite à moins que des circonstances extrêmes n'offrent aucune alternative viable.
Les objectifs à court et à moyen terme aident également la planification SMART, permettant un examen rapide pour évaluer les progrès de l'épargne pour une maison, une automobile, des vacances ou des obligations familiales. La planification à moyen terme peut également inclure un compte plus généralisé, indiquant le capital mis de côté pour l'inévitable «jour de pluie». Cette allocation de fonds d'urgence peut également servir de pare-feu entre les surprises de la vie et le compte de retraite beaucoup plus important, permettant de laisser ce capital intact, prêt à remplir son objectif.
Ne désespérez pas si vous avez atteint l'âge mûr sans planification d'investissement, car les avantages majeurs s'accumulent rapidement lorsque la tâche est engagée pour la première fois. Bien sûr, le rattrapage sera nécessaire si vos finances clignotent à l'encre rouge, nécessitant des changements de style de vie jusqu'à ce que votre revenu soit égal ou supérieur aux dépenses. La gestion de la dette sera nécessaire pour se mettre sur la bonne voie car cela n'a aucun sens de gagner 5% ou 10% par an dans un compte d'investissement lorsque plusieurs cartes de crédit ont atteint leurs limites à 18%, 20% ou 25% de taux d'intérêt.
Apprendre à investir dans l'âge mûr a l'avantage de l'expérience - c'est-à-dire que vous pouvez évaluer plus précisément votre futur pouvoir de gain en examinant les trajectoires de carrière actuelles du ménage. Il est souvent possible pour les salariés à hauts salaires de rattraper leur retard, créant rapidement des richesses d'investissement dans ces circonstances, mais il est probable que cela nécessitera des sacrifices. Malheureusement, les revenus stagnent souvent jusqu'à l'âge mûr, avec des emplois sans issue et des carrières bloquées qui maintiennent les finances familiales au-dessus de l'eau mais empêchent la construction d'épargne plus substantielle.
Il est essentiel que les comptes de retraite soient entièrement financés jusqu'à l'âge mûr et jusqu'à la fin de l'emploi, même si cela impose d'autres changements de style de vie. Les charges financières augmenteront probablement avec le temps, en raison de la hausse des coûts des soins de santé et de l'éducation des enfants (qui peuvent inclure les frais de scolarité). Entrer à la retraite avec un peu plus que des chèques du gouvernement en main peut produire une anxiété fondée, en particulier lorsqu'un conjoint est dépendant de l'autre depuis des décennies, et devrait être évité à tout prix.
Plus de gens travaillent maintenant après l'âge de la retraite qu'à aucun autre moment au cours du siècle dernier. Cependant, les règles gouvernementales exigent que les investisseurs commencent à retirer des fonds des comptes de retraite (autres que les Roth IRA) à 70 ans et demi. Parallèlement à une espérance de vie plus longue, cette exigence ajoute une nouvelle importance à la planification des investissements pendant les années de retraite. Il est tout à fait logique pour les personnes âgées de continuer à développer leur richesse par le travail ou l'investissement jusqu'au décès, dans la mesure du possible, surtout si un conjoint compte sur les fonds en tant que veuve ou veuf.
Combien devez-vous économiser?
Les conseillers financiers utilisent différentes métriques pour calculer les besoins de retraite. Beaucoup suggèrent que les clients accumulent suffisamment d'épargne au cours de leur vie professionnelle pour remplacer 70 à 85% du revenu avant la retraite. Certains recommandent même 100% ou plus pour générer le capital nécessaire à la poursuite d'un passe-temps ou d'un voyage. Ces approches courantes peuvent être dépassées, étant donné l'explosion des baby-boomers qui restent sur le marché du travail après 65 ou 66 ans, prenant souvent des réductions de salaire plutôt que de rester à la maison dans leurs fauteuils à bascule.
Fidelity Investments recommande d'économiser au moins 1x votre revenu de préretraite à 30 ans, 3x à 40 ans, 7x à 55 ans et 10x à 67 ans. Si vous pensez que vous aurez besoin de 100 000 $ par an après votre retraite, vous devriez avoir 100 000 $ d'économies à l'âge 30, 300 000 $ à 40 ans et ainsi de suite. Ces recommandations supposent que les clients économiseront 15% de leur revenu annuel chaque année à partir de 25 ans, avec plus de 50% de ces économies allouées aux actions. De façon réaliste, de nombreux jeunes n'ont pas ce niveau de revenu disponible à 25 ans en raison d'engagements de prêts étudiants ou de stages, ce qui signifie qu'un engagement annuel plus élevé sera requis à une date de début ultérieure.
La planification de la retraite peut être difficile pour les jeunes à se concentrer, mais il est relativement facile de visualiser les années après le travail avec un auto-examen qui tient compte de leur style de vie attendu et de la façon dont ils pourraient vouloir dépenser leurs économies. L'Institut de recherche sur les avantages sociaux des employés (EBRI) facilite cette tâche introspective avec son Enquête sur les activités de consommation et le courrier (CAMS), décrivant comment les Américains plus âgés dépensent leur argent et comment ces allocations changent au fil des ans.
Les coûts du logement ont largement dépassé toutes les autres catégories, se maintenant fermement au-dessus de 40% entre 50 et 85 ans. Il n'est pas surprenant que les coûts des soins de santé commencent relativement peu - 8% à 50 ans - et plus du double pour atteindre 19% à 85 ans. ensemble, on s'attend à ce que vous finissiez par dépenser plus de 60% de votre argent de retraite simplement en restant en vie et en gardant un toit au-dessus de votre tête. Imaginez maintenant combien il est difficile de répondre à ces besoins simples si le revenu est limité à un chèque mensuel de sécurité sociale. Malheureusement, des millions d'Américains sont désormais confrontés à ce défi qui fait réfléchir car ils n'ont pas réussi à fixer et à atteindre leurs objectifs d'investissement plus tôt dans la vie.
L'écart entre les sexes rend plus difficile pour les femmes d'atteindre les objectifs de retraite que les hommes, selon la firme de recherche Aon Hewitt. Son étude de 2016 a révélé que 83% des femmes américaines n'épargnaient pas suffisamment pour la retraite, contre 74% des hommes. Ils estiment qu'une femme aura besoin de 11, 5 fois son revenu final pour subvenir à ses besoins de retraite, contre 10, 6 fois pour un homme. Aon Hewitt prévoit en outre que les femmes doivent travailler un an de plus, jusqu'à 69 ans, pour combler le manque à gagner. La durée de vie plus longue des femmes intensifie cet écart de retraite, leurs économies étant nécessaires pendant plus d'années.
Ces chiffres sont particulièrement troublants car, comme le note l'étude, les hommes et les femmes participent aux plans 401 (k) au même taux de 79%, mais les femmes réservent en moyenne 7, 5% de leur salaire tandis que les hommes allouent en moyenne 8, 7%, un déficit aggravée par la baisse du pouvoir de gain moyen des femmes. En 2015, les soldes de 401 (k) pour les femmes ne représentaient que 59% du total des hommes - 71 060 $ contre 119 150 $. Bien que les auteurs suggèrent de modifier le plan pour encourager des taux d'épargne plus élevés, cette disparité devrait se poursuivre tant que l'écart de rémunération entre les hommes et les femmes au travail subsiste.
Comment surmonter les obstacles à l'investissement
Nous vivons dans une culture de droit, nous attendons une gratification immédiate pour les choses dont nous rêvons, qu'il s'agisse du dernier gadget technologique, d'une assiette de sushi ou d'un voyage à Vegas. Cependant, chaque fois que nous payons quelque chose, nous avons moins d'argent à dépenser pour d'autres choses, y compris nos objectifs d'investissement. Malheureusement, de nombreuses personnes manquent de discipline ou de volonté pour renoncer aux plaisirs immédiats de la prospérité future, générant une boucle de rétroaction avec un grand pouvoir destructeur au fil du temps.
Une étude de 2015 sur la fixation d'objectifs réalisée par la Dre Gail Matthews, chercheuse à l'Université dominicaine de Californie à San Rafael, a conclu que les participants âgés de 23 à 72 ans qui avaient mis leurs objectifs par écrit et envoyé des rapports d'étape réguliers à des amis avaient un «taux de réussite beaucoup plus élevé». que ceux qui ont gardé leurs objectifs pour eux-mêmes. "En fait, plus de 70% des participants qui ont écrit et partagé leurs objectifs ont déclaré avoir réussi, contre 35% de ceux qui ont gardé leurs objectifs pour eux, sans jamais les écrire.
Il s'agit d'une constatation remarquable, directement applicable à la réalisation des buts et objectifs d'investissement, offrant un chemin parfait pour les individus manquant de discipline ou de volonté pour surmonter ces déficits d'une manière qui change la vie. La diversité des âges parmi les participants nous indique également qu'il n'est jamais trop tard pour atteindre des objectifs d'investissement réalistes tant que nous sommes prêts à aller plus loin, en les écrivant en détail et en rendant compte de nos progrès à un tiers utile.
Bien sûr, même les individus disciplinés peuvent avoir du mal à rester sur la voie financière lorsque la vie leur lance un coup dur dans leur direction. La perte d'emploi, le divorce, la maladie ou d'autres vents contraires peuvent placer la vie sur une trajectoire inattendue qui a un impact négatif sur les revenus et le pouvoir d'épargne. La volatilité peut également peser sur les marchés financiers et votre épargne, comme ils l'ont fait 2007 et 2008, lorsque les investisseurs américains ont perdu des milliards de dollars dans leurs comptes de retraite.
Les marchés baissiers et les accidents peuvent être inévitables au cours des décennies entre votre première cotisation et l'âge de la retraite, malgré des statistiques qui confirment des rendements des actions à long terme impressionnants. De nombreux investisseurs n'ont pas l'estomac pour ces périodes volatiles, ignorant souvent les conseils judicieux et abandonnant les positions à long terme à des prix défiant toute concurrence. Il est facile de se dire que nous resterons fermes lorsque la prochaine crise surviendra, mais vous ne saurez pas avec certitude jusqu'à ce qu'elle se produise.
Couples et objectifs d'investissement
La mise en commun des ressources entre mari et femme, un couple engagé ou des partenaires de même sexe offre un moyen idéal pour surmonter bon nombre des défis posés par l'établissement d'objectifs d'investissement. Cette approche nécessite une confiance profonde car une rupture plus tard dans la vie peut avoir des conséquences dévastatrices. Par exemple, une étude de 2004 a révélé qu'environ 14% des couples choisissent de garder leurs finances séparées. Il est important que les deux partenaires soient entièrement d'accord dès le départ sur la manière dont les ressources mises en commun seront gérées afin de réduire les risques de malentendu. L'étude a également révélé que 70% des couples parlent d'argent sur une base hebdomadaire, ce qui est bon et mauvais, car beaucoup de ces discussions se transforment en arguments enflammés, selon un travail publié en 2012 par le Conseil national des relations familiales. En examinant ces résultats, la chercheuse de l'Université de l'État du Kansas, Sonya Britt, a conclu: «Les arguments concernant l'argent (sont) de loin le meilleur prédicteur du divorce.» Elle note également que les arguments concernant l'argent peuvent provenir des «croyances profondément ancrées» d'un couple qui nous ramènent au biais biaisé mais souvent inconscient généré par les premières expériences de vie.
Deux revenus rendent l'épargne pour une maison et l'admissibilité à un prêt hypothécaire beaucoup plus faciles à réaliser. La coopération entre les partenaires est vitale lorsqu'ils sont engagés dans cette planification à moyen terme car les objectifs nécessitent un accord et une coordination pour éviter des complications majeures. Un conjoint qui utilise les limites des cartes de crédit tandis que l'autre consacre avec diligence le revenu hebdomadaire à l'épargne peut générer un obstacle majeur à la prospérité à long terme.
Le partenariat peut également alléger le fardeau du logement pour les 50 à 85 ans, lorsque plus de 40% des revenus de retraite sont alloués au loyer, aux versements hypothécaires, aux assurances, aux impôts fonciers et à l'entretien. Les économies réalisées grâce à la mise en commun des revenus peuvent être importantes dans les ménages de plusieurs personnes, libérant du capital pour d'autres dépenses. Inversement, les disparités physiques entre les conjoints ou partenaires peuvent compliquer les dépenses de santé, avec une maladie grave ou des soins institutionnels surmontant la couverture Medicare, créant des difficultés pour l'autre partenaire.
The Bottom Line
Déterminez vos objectifs de placement le plus tôt possible, car attendre trop longtemps entraîne des complications qui peuvent être difficiles, voire impossibles à surmonter. La planification et l'exécution nécessitent un niveau de discipline et d'engagement qui met beaucoup de gens mal à l'aise, nécessitant souvent des changements de vie importants pour réussir. Commencez petit si le processus vous semble écrasant, avec un minimum de 401 (k) contributions qui vous permettent de regarder un petit œuf de nid se développer rapidement.
Augmentez la contribution au maximum dès que possible et passez à l'étape suivante, en développant des objectifs d'investissement réalistes à court et à moyen terme pour le revenu disponible accumulé dans un compte courant ou d'épargne. N'oubliez pas qu'il s'agit d'une poursuite à vie qui nécessite une planification minutieuse à chaque étape, mais le gain est énorme, offrant le chemin le plus fiable vers la prospérité et l'abondance.
