Qu'est-ce que la part du quota financier?
Une quote-part financière est un traité de réassurance dans lequel la société cédante est responsable d'une partie de la perte associée à une réclamation. Les parts de quota financier n'exigent pas que la société cédante paie une franchise avant le début de la couverture, car la société sera toujours responsable d'une partie de la perte. Les entreprises, y compris les assureurs, traitent souvent la réassurance comme une forme de capital. En effet, un traité de réassurance permet à une société cédante de transférer une partie de son risque hors de son bilan vers le réassureur, réduisant ainsi le montant de capital qu'elle peut avoir à employer en cas de sinistre.
Comprendre le partage des quotas financiers
Il existe deux types de réassurance: l'excédent de perte et la part de quota. L'excédent de réassurance des pertes est considéré comme non proportionnel, car le montant de la réclamation payée par le réassureur et la société cédante dépend de la gravité de la réclamation. La réassurance en quote-part est considérée comme proportionnelle, la société cédante et le réassureur couvrant le même montant de sinistre quelle que soit sa gravité. Une entreprise choisissant entre ces deux types de couverture devrait évaluer la probabilité d'une réclamation de gravité élevée, car les réclamations de gravité élevée sont plus susceptibles de rendre l'excédent de couverture de sinistres plus économique.
La quote-part financière permet d'alléger les excédents, car la comptabilité légale oblige les assureurs et réassureurs à imputer immédiatement tous les coûts d'acquisition à la période comptable au cours de laquelle l'entreprise est souscrite, même lorsque la prime n'est pas acquise à la fin de la période. Il est appelé coûts d'acquisition prépayés dans la réserve de primes non acquises ou capitaux propres dans la réserve de primes non acquises.
Exemple de quote-part financière
Par exemple, une compagnie d'assurance examine la possibilité de conclure un traité de réassurance qui soit soit une part de quota, soit un excédent de perte. Le taux de quote-part est fixé à 75% et l'excédent de perte a une couverture de 100% après une franchise de 75 000 $. Une réclamation de 100 000 $ coûterait à la cédante 75 000 $ en vertu d'un accord de réassurance de perte excédentaire, mais 25 000 $ en vertu d'une quote-part. Une réclamation de 1 000 000 $ coûterait à la société cédante 75 000 $ en vertu d'un accord de franchise, mais 250 000 $ en vertu d'une quote-part. La société cédante préférerait un arrangement de dépassement de perte pour la réclamation de 1 000 000 $ parce qu'elle paierait 7, 5% de la réclamation plutôt que les 25% qu'elle paierait en quote-part. Pour la réclamation de 100 000 $, il préférerait une part de quota, car cela lui permettrait de payer 25% de la réclamation totale plutôt que 75% en vertu de l'option d'excédent de perte.
